¿Pueden los fondos lograr la libertad financiera?
Todos tenemos el mismo deseo de comprar fondos: ganar dinero. De lo contrario, es posible que esté comprando en un fondo benéfico.
Entonces, ¿pueden los fondos de inversión alcanzar la libertad financiera?
La respuesta desgarradora es: Es posible, pero muy difícil. La probabilidad es aproximadamente la misma que comprar uno en la tienda de lotería de al lado y probarlo.
¿Por qué?
1. El capital es limitado. El principal del inversor es la base de la rentabilidad. La escala de fondos inactivos que la mayoría de la gente puede utilizar para invertir es limitada. El tamaño medio de los fondos de inversión de inversores en China no supera los 100.000. Si me prestas 100 millones, puedo tener riqueza y libertad sin utilizar el capital. Por el contrario, con un capital de 100.000, si quieres tener libertad financiera, aunque el interés compuesto sea el mismo que el de Berkshire Hathaway, necesitarás muchos años.
2. La tasa de rendimiento es limitada. La tasa de rendimiento que recibe un inversor es un multiplicador de las ganancias. La tasa de rendimiento del fondo está sujeta a los rendimientos de referencia del mercado y al exceso de rendimiento generado por la capacidad de inversión del administrador del fondo (incluida la suerte). En términos de ingresos de los activos subyacentes, se considera que las acciones son los activos con mayor rentabilidad a largo plazo del planeta. Es aproximadamente el rendimiento sobre los activos netos de una empresa. A largo plazo, sería muy bueno si tuviera una tasa anualizada de 8 a 10. Sumado al exceso de rendimiento generado por la capacidad del administrador del fondo, el rendimiento general del fondo sería muy bueno si fuera 10-15. Para alguien como Buffett, el rendimiento anualizado a largo plazo es de aproximadamente 15-20. Según las estadísticas de la Asociación de Gestión de Activos de China, el rendimiento a largo plazo de los fondos de acciones parciales de China es de aproximadamente 17. Pero sería muy bueno si estuviéramos seguros de que podemos alcanzar una tasa anualizada de 15-20 a largo plazo.
Con una cantidad de capital limitada y un retorno de la inversión no tan alto, el grado de libertad financiera que se puede lograr también es limitado. Aunque es difícil alcanzar la libertad financiera, si puedes invertir en fondos de la manera correcta durante un largo período de tiempo, la acumulación puede ser bastante considerable. Entonces, ¿cómo deberían los inversores invertir en fondos? Lo más fácil de pensar para todos es que los precios de los fondos subirán y bajarán si compro cuando están bajos y vendo cuando están altos, ¿no ganaré dinero? Esta es una buena idea, pero ¿qué es bajo y qué es alto? Usted predice que un fondo aumentará, yo predigo que usted predice que un fondo aumentará y usted predice que yo predigo que usted predice que un fondo aumentará. . . . . . Lo que la gran mayoría de los inversores en este mercado predicen también es algo que a la mayoría de los inversores les resulta difícil lograr y mantener. Así que invierta honestamente en fondos indexados, que es también el método de inversión que Buffett siempre ha recomendado como el más adecuado para la gente corriente. Los más típicos, como el CSI 300, el CSI 500 y el recientemente popular A50, etc. Si eres lo suficientemente valiente, puedes incluso estudiar el índice Hang Seng de Hong Kong o el S&P 500 de Estados Unidos. Sin embargo, sigo recomendando equiparnos con estos índices. Al fin y al cabo, todos somos optimistas sobre el desarrollo futuro de nuestro país. Puedes optar por invertir una cantidad fija de tiempo cada semana o cada mes, y no hacerlo todo a la vez. Si una persona insiste en utilizar la idea de asignación de activos durante mucho tiempo e invierte en fondos indexados de acciones A, no me atrevo a decir que definitivamente alcanzará la libertad financiera, pero definitivamente se hará cada vez más rico.