¿Puede la gestión financiera de la jubilación realmente ayudar a la “cuidado de la jubilación”?

Con unas ventas de 90.000 millones al año, ¿puede la gestión financiera de la jubilación ayudar a “proveer a las personas mayores”?

¡Aunque los riesgos de los productos financieros de pensiones son generalmente menores que otros productos financieros

! ¡Pero todavía tiene las características de gestión financiera y no garantiza capital

! La inversión todavía conlleva ciertos riesgos

. El piloto de gestión financiera de pensiones ha cumplido su primer aniversario. En septiembre de 2021, la Comisión Reguladora de Banca y Seguros de China emitió el "Aviso sobre el lanzamiento del programa piloto de productos de gestión financiera de pensiones" y luego, en diciembre, ICBC Financial Management, CCB Financial Management, CMB Financial Management y Everbright Financial Management publicaron el primer lote de 4 productos financieros de pensiones piloto. En febrero de este año, el alcance del piloto se amplió aún más, de "cuatro lugares y cuatro instituciones" a "diez lugares y diez instituciones".

China ha entrado oficialmente en una sociedad que envejece. Los datos del censo nacional de 2020 muestran que la población mayor de 65 años representa el 13,5%. En correspondencia con la tendencia al envejecimiento, se están intensificando la presión sobre el sistema de pensiones y la demanda de gestión del patrimonio de los residentes. La situación del tercer pilar de la atención a las personas mayores, dominado por las personas, se ha vuelto gradualmente más prominente, y los proyectos piloto de gestión financiera para la atención a las personas mayores han seguido esa tendencia.

Desde su lanzamiento el año pasado, las ventas de productos financieros de pensiones piloto han tenido un buen desempeño. Según datos de la Red de Gestión Financiera de China, nueve filiales de gestión financiera han emitido actualmente 48 productos financieros de pensiones, con una escala de recaudación de fondos acumulada de más de 90 mil millones de yuanes. Tienen características obvias de pensiones e inclusivas en términos de diseño de productos y recaudación de tarifas. A juzgar por el desempeño, los productos financieros de pensiones piloto también son relativamente estables.

El piloto de gestión financiera de pensiones acaba de completar un año y ha logrado un progreso de 0 a casi 90 mil millones de yuanes. El efecto es mucho mejor que el de los pilotos anteriores de otros productos financieros de pensiones. "El piloto de gestión financiera de pensiones ha comenzado en general bien y está progresando sin problemas. El próximo paso será estudiar y ampliar aún más el alcance del piloto sobre la base de un resumen completo el 30 de julio, Liang Tao, vicepresidente del comité". Comisión Nacional Reguladora de Banca y Seguros, dijo.

Los productos de gestión financiera de pensiones pueden considerarse como una apertura para observar los cambios en el sistema de pensiones y las capacidades de las instituciones de gestión financiera. Con la llegada de una sociedad que envejece y todos los que planean la jubilación, el desarrollo de las empresas. La financiación de pensiones no es sólo una nueva tendencia para los bancos y las filiales de gestión patrimonial. Las oportunidades de negocio también implican los intereses vitales de miles de inversores en pensiones.

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Auge de las suscripciones a la gestión financiera de la jubilación

En septiembre de este año, Xu Xin, nacido en la década de 1980, gastó 200.000 yuanes para comprar una jubilación piloto. producto de gestión financiera. Trabaja en Beijing y prestó atención al lanzamiento del primer lote de productos financieros de pensiones a fines del año pasado. Debido a que Beijing no era una ciudad piloto en ese momento, no pudo comprarlos.

A partir de marzo de este año, las áreas piloto para productos financieros de pensiones se han ampliado a diez ciudades, incluidas Beijing, Shenyang, Changchun, Shanghai, Wuhan, Guangzhou, Chongqing, Chengdu, Qingdao y Shenzhen, y el piloto La institución también se ha agregado a ICBC Wealth Management, CMB Wealth Management, China Everbright Wealth Management, CCB Wealth Management, ABC Wealth Management, China Post Wealth Management, BOC Wealth Management, BoCom Wealth Management, Industrial Bank Wealth Management y CNCBI Wealth Management. diez empresas de gestión patrimonial.

Después de comparar con varias partes y consultar con administradores de cuentas bancarias, Xu Xin compró un producto financiero de pensiones de la filial financiera de un banco por acciones en un establecimiento fuera de línea. Para Xu Xin, tras vivir las fluctuaciones del mercado de capitales en la primera mitad del año, valora más la estabilidad de los productos financieros. Lo que compró fue un producto financiero R2 de riesgo medio-bajo y patrimonio neto cerrado a 5 años, con un punto de referencia de comparación de rendimiento del 5,5% al ​​7,5%. "En comparación con otros productos financieros, el punto de referencia de comparación de rendimiento es más alto y hay ventajas políticas, que son las principales razones de mi elección".

Con el apoyo político y la actitud positiva de varios bancos y la gestión financiera filiales, fondos de pensiones El proyecto piloto de gestión financiera avanza rápidamente. Los datos de Puyi Standard muestran que, al 9 de octubre de 2022, se han lanzado con éxito al mercado 48 productos de gestión patrimonial para la jubilación, en los que participan 9 empresas de gestión patrimonial (CITIC Bank Financial Management y Xingyin Financial Management aún no se han emitido), con una recaudación de fondos acumulada. escala de aproximadamente 95 mil millones de yuanes. Sólo en el tercer trimestre de este año, se establecieron oficialmente 23 productos financieros para la jubilación, con un monto total recaudado de más de 38 mil millones de yuanes.

Lin Qing, de 43 años, comenzó a planificar su jubilación el año pasado. Después de comprar dos tipos de seguro de pensión, compró gestión financiera de jubilación este año. Compró un producto con una calificación R2, un período cerrado de 5 años y un punto de referencia de comparación de rendimiento del 5,8% al 8%. Dado que el producto no se puede canjear dentro de 5 años excepto bajo ciertas circunstancias, hizo un ajuste horizontal de los fondos en su mano y usó una suma de dinero que no se usaría dentro de 5 años para comprar productos financieros de pensiones.

“Cuando se lanzó por primera vez, se trataba de agarrar”. Lin Qing dijo que había vivido en Shenzhen durante mucho tiempo y un gerente de cuentas con el que conocía desde hacía mucho tiempo se lo dijo. sobre la expansión de la ciudad piloto, y luego tomó el primer lote de productos financieros locales. Debido a la limitada cuota piloto, el producto se levantó antes de las 12 en punto del día de su lanzamiento. El entusiasmo de los inversores a su alrededor le hizo preguntarse si había comprado muy poco.

Un gerente de cuentas del Postal Savings Bank de Chongqing dijo a China News Weekly que la gestión financiera de jubilación es "relativamente popular" después del proyecto piloto en Chongqing, la mayoría de los clientes han venido a consultar uno tras otro. tienen más de 50 años y prefieren una financiación a largo plazo. En comparación con la gestión financiera ordinaria del patrimonio neto, la gente tiene una mayor confianza en los productos financieros de pensiones piloto y utilizará fondos que no se han utilizado durante mucho tiempo para asignar productos financieros de pensiones.

Desde la perspectiva de los grupos compradores, el Centro de Custodia y Registro de Gestión Financiera de la Industria Bancaria ha revelado que al cierre del primer trimestre de este año, los inversores de entre 50 y 60 años representaban el 28%, y los inversores Los inversores de 40 a 50 años representaron el 28%, alcanzando el 27%, los inversores de 30 a 40 años representan casi el 20%, siendo la mayoría personas de mediana edad y mayores.

China Post Financial Management, la filial de gestión financiera del Postal Savings Bank, lanzó su primer producto financiero para la jubilación en agosto de este año, recaudando 3.000 millones de yuanes en un día. Desde entonces, también se ha completado por adelantado la segunda fase de la emisión de 2.000 millones de yuanes en financiación de pensiones. El citado gerente de cuentas dijo que aún no se ha anunciado la fecha de lanzamiento de la tercera fase, pero muchos clientes ya quieren concertar una cita.

El rendimiento de las ventas de productos de gestión patrimonial para la jubilación de varias filiales de gestión patrimonial es en general bueno. ICBC Wealth Management es una de las primeras instituciones piloto para la financiación de la jubilación. En diciembre de 2021, después de que ICBC Wealth Management lanzara oficialmente la serie "Yixiang Antai" de marcas de financiación de la jubilación en Wuhan y Chengdu, la primera fase de recaudación de fondos superó los 3.000 millones de yuanes. A mediados de septiembre, ICBC Wealth Management lanzó 11 productos financieros piloto para personas mayores en diez ciudades, con más de 80.000 suscripciones de clientes y una cantidad recaudada de más de 13.500 millones de yuanes.

Everbright Financial Management también es una del primer grupo de instituciones piloto para productos financieros para la jubilación. Los datos muestran que, a finales de septiembre de 2022, Everbright Financial Management ha emitido 10 series de productos financieros para la jubilación Yixiang Sunshine, lo que ha aumentado. una escala de más de 10 mil millones de yuanes y presta servicios a casi 40.000 inversores.

Con la llegada de una sociedad que envejece y todos los que planean jubilarse, el desarrollo de la financiación comercial de pensiones no sólo es una nueva oportunidad de negocio para los bancos y las filiales de gestión patrimonial, sino que también implica los intereses vitales de miles de pensionistas. inversores. Visual China

Relativamente estable, pero sin “principal e intereses garantizados”

Antes del piloto de productos financieros de pensiones, ya habían aparecido en el mercado productos financieros relacionados con las pensiones. Un estudio reciente realizado por Wang Yifeng, analista jefe de la industria financiera del Everbright Securities Research Institute, y otros, dijo que no existe una diferencia sustancial entre la gestión financiera anterior con temas de pensiones y la gestión financiera bancaria ordinaria, excepto que el período de inversión ha sido se ha alargado y el nombre del producto tiene "pensión". Características como letras relativamente bajas y nivel de riesgo todavía están muy por detrás de la estandarización universal a largo plazo y otros requisitos necesarios para realizar verdaderamente la función de cuidado de personas mayores.

En comparación, la gestión financiera de pensiones piloto tiene ventajas en materia de pensiones y bienestar general en términos de diseño de productos y tasas de gestión.