¿Qué temas contables están actualmente estipulados en las normas contables de mi país para instrumentos financieros derivados?

1. El significado y características de los instrumentos financieros derivados

Norma Internacional de Contabilidad N° 39 “Instrumentos Financieros: Reconocimiento y Medición” (NIC-NO.39) La definición de instrumento financiero derivado instrumentos es el siguiente: Los instrumentos financieros derivados se refieren a instrumentos financieros con las siguientes características:

(1) Su valor cambia con tasas de interés específicas, precios de valores, precios de materias primas, precios de tipos de cambio, cambios en el índice de tipos de cambio. debido a cambios en la calificación crediticia, índice crediticio o variables similares;

② En comparación con otros tipos de contratos con condiciones de mercado similares, la inversión neta inicial requerida es menor;

③Determinar un futuro fecha. Según sus respectivos métodos y características de negociación, los instrumentos financieros derivados se pueden dividir en cuatro categorías principales: contratos a plazo, futuros financieros, opciones financieras y swaps. La realización de transacciones con instrumentos financieros derivados dará lugar a que la entidad se dedique a poseer directa o indirectamente activos o pasivos relacionados con los mismos. Se trata de un tipo de "activo financiero" y "pasivo financiero" que tienen características diferentes de los activos y pasivos en el sentido tradicional. En términos generales, los instrumentos financieros derivados tienen las siguientes características:

1.

El apalancamiento en la teoría financiera se refiere al método de obtener más inversión con menos costo de capital, aumentando así la rentabilidad. Los instrumentos financieros derivados se basan en el precio del instrumento subyacente. No es necesario pagar el valor total de los activos relacionados durante la transacción. Siempre que se pague una determinada proporción del margen o depósito de seguridad, los activos relacionados se pueden gestionar. y operado. Por lo tanto, los comerciantes pueden aprovechar las diferencias de precios en diferentes mercados para comprar en mercados de bajo precio y vender en mercados de alto precio para obtener ganancias. Aunque el mercado financiero internacional tiene una tendencia de integración global y las diferencias de precios entre los distintos mercados son muy pequeñas, los arbitrajistas y especuladores todavía obtienen ganancias considerables debido al enorme volumen de operaciones de instrumentos financieros derivados. La aparición de especuladores no sólo fortaleció el mercado financiero de derivados, sino que también perturbó en cierta medida el mercado financiero internacional.

2. El valor es muy volátil.

En el sentido tradicional, el valor de los activos depende de la cantidad de trabajo socialmente necesario y es relativamente estable. El precio fluctúa alrededor del valor con un rango pequeño. Los activos financieros en las transacciones de instrumentos financieros derivados son completamente diferentes y tienen una fuerte volatilidad de valor. Cuando un instrumento financiero derivado puede reducir significativamente el riesgo del instrumento subyacente, su valor aumentará en consecuencia; por el contrario, si un instrumento financiero derivado ya no puede reducir el riesgo ni generar ganancias, no tiene valor; Además, cuando no puede generar ningún beneficio pero puede generar enormes pérdidas, su valor es un "número negativo" correspondiente, algo que los activos y pasivos en el sentido tradicional no tienen.

3. El riesgo es extremadamente alto.

La razón directa del surgimiento de los instrumentos financieros derivados es el requisito de la empresa de "evitar riesgos", y los riesgos son inseparables de los instrumentos financieros derivados. Los instrumentos financieros derivados ejecutados correctamente pueden minimizar el riesgo del instrumento subyacente. Por el contrario, los instrumentos financieros derivados maximizan el riesgo de una empresa. Los caprichos del mercado y la especulación excesiva de los comerciantes han permitido que muchas personas obtengan enormes ganancias, al tiempo que han provocado que muchos participantes sufran pérdidas o incluso quiebren. Según el informe conjunto del Comité Bancario de Basilea, los principales riesgos involucrados en los instrumentos financieros derivados son: riesgo de mercado, riesgo de crédito, riesgo de liquidez, riesgo operacional, riesgo de liquidación y riesgo legal.

4. Virtualidad.

La virtualidad se refiere a las características de los valores que son independientes del capital real pero que pueden aportar ciertos rendimientos a los tenedores de valores. La naturaleza virtual de los instrumentos financieros derivados significa que la mayoría de sus transacciones no constituyen activos y pasivos de instituciones financieras relevantes y se convierten en negocios fuera de balance. Dado que la mayoría de los instrumentos financieros derivados no figuran en el balance, especialmente porque los instrumentos financieros derivados representan una proporción cada vez mayor de todo el negocio financiero, las instituciones financieras buscan un gran número de negocios fuera de balance para mejorar su estructura de activos y pasivos y aumentar Retorno sobre los activos, fortaleciendo así la base de capital del banco y ampliando la rentabilidad.

2. El impacto de los instrumentos financieros derivados en la teoría de la contabilidad financiera actual

Durante varios años, el reconocimiento, la medición y la presentación de informes de los instrumentos financieros han dejado perpleja a la comunidad contable, y su aparición. de instrumentos financieros derivados y su rápido desarrollo ha agravado esta situación, haciendo que la contabilidad financiera tradicional enfrente nuevos desafíos en su tratamiento contable.

1. La influencia de los conceptos básicos de la contabilidad financiera.

Las definiciones actuales de conceptos contables básicos como "activos" y "pasivos" se basan en los resultados de transacciones o eventos pasados. Las transacciones o eventos que se espera que ocurran en el futuro no pueden constituir por sí mismos activos o. pasivo. Una característica de los instrumentos financieros, especialmente los instrumentos financieros derivados, es que las transacciones reflejadas en el contrato no ocurren ahora, sino que ocurrirán en el futuro. Si los instrumentos financieros derivados figuran como activos corporativos, se debe cambiar el concepto tradicional de "activos". De manera similar, si un instrumento financiero derivado se clasifica como un "pasivo", sólo es posible convertir un pasivo contingente en un pasivo corriente, o dicho pasivo contingente nunca podrá convertirse en un pasivo corriente, lo cual es difícil de generalizar en el sentido tradicional. Los "activos financieros" y los "pasivos financieros" provienen de contratos firmados por ambas partes y son esencialmente diferentes de los activos y pasivos tradicionales. Según el modelo contable tradicional, es imposible formar activos o pasivos corporativos mediante la firma de contratos. La aparición de instrumentos financieros derivados ha cuestionado los conceptos básicos de la contabilidad financiera tradicional.

2. La influencia de la base de devengo y el principio de realización.

La norma de reconocimiento de la contabilidad financiera se basa en el principio de devengo, lo que exige que los ingresos reconocidos deben realizarse. Según el principio de acumulación, la empresa no registra el impacto de los negocios económicos en la empresa al recibir o pagar efectivo, pero registra el impacto en la empresa durante la realización de los negocios económicos. El principio de realización significa que la entidad comercial ha completado el proceso de obtención de ingresos y ha recibido el pago o tiene derecho a recibir el pago, por lo que la entidad puede reconocer estos ingresos. Se puede observar que la base devengado y la base de efectivo se basan en transacciones o eventos que han ocurrido en el pasado, y las transacciones y eventos futuros no se reconocerán. La aparición de instrumentos financieros derivados presagia una serie de cambios financieros futuros que no pueden reflejarse en los informes financieros tradicionales, lo que hace que la información contable proporcionada por los informes financieros sea incompleta o incluso falsa, lo que genera riesgos impredecibles.

3. El impacto de los principios de medición contable.

La medición contable tradicional se basa en el coste histórico. El principio del costo histórico solo confirma las actividades de las transacciones y los datos que envían, y una gran cantidad de información financiera no se refleja. Esto hará que la valoración de activos basada en el modelo de medición de la contabilidad del costo histórico se desvíe seriamente de la naturaleza científica del tradicional. La teoría contable y la confiabilidad de la información contable enfrentarán serios desafíos. Debido a que las transacciones de instrumentos financieros derivados ya no pueden completarse al mismo tiempo como las transacciones tradicionales, sino que deben pasar por un período de tiempo y un proceso, y este proceso no puede manejarse como dos transacciones separadas como las transacciones tradicionales (como la compra y la compra). de activos fijos en transacciones tradicionales). La baja definitiva de un activo fijo puede tratarse como dos transacciones). Cualquier cambio en los instrumentos financieros derivados durante su período de tenencia está intrínsecamente vinculado y es inseparable. No existe una transacción independiente de un instrumento financiero derivado de valioso a bajo valor o incluso sin valor, pero el resultado es bastante objetivo. Para reflejar la autenticidad de las principales actividades económicas, es necesario reflejar verdaderamente el valor de los instrumentos financieros derivados en poder de las empresas por etapas. Esto inevitablemente romperá el principio original del costo histórico de la contabilidad financiera y lo reemplazará con el valor razonable. El surgimiento del valor razonable hace imposible el principio del costo histórico y ya no debería ser el único atributo de medición de la contabilidad financiera. La tendencia de desarrollo futuro de los atributos de medición de la contabilidad financiera debería ser la coexistencia a largo plazo del costo histórico y el valor razonable.

4. El impacto de la información financiera.

El objetivo del reconocimiento, registro y medición de la contabilidad financiera es proporcionar informes financieros razonables y verdaderos al mundo exterior. El núcleo del sistema de información financiera son los estados contables. El balance, el estado de resultados y el estado de flujo de efectivo se convierten en los pilares de la información financiera. Los usuarios existentes o potenciales de la información obtienen información útil para la toma de decisiones a través de informes financieros. Sin embargo, las transacciones de instrumentos financieros derivados son en su mayoría negocios fuera de balance y no pueden reflejarse en las transacciones mismas. Las personas no pueden comprender directamente las transacciones financieras y los riesgos que enfrentan las empresas a partir de los informes financieros, lo que hace que los riesgos de los mercados financieros y de las propias empresas sean más impredecibles.

3. Tratamiento contable de los instrumentos financieros derivados

1.

Hay dos cuestiones que deben resolverse en el reconocimiento de instrumentos financieros derivados: en primer lugar, si los derechos u obligaciones representados por instrumentos financieros derivados deben reconocerse como partidas del balance (activos o pasivos). antes de la fecha de vencimiento; en segundo lugar, si los cambios en el valor razonable de los instrumentos financieros derivados deben reconocerse como ganancias o pérdidas en la fecha de presentación del informe financiero. Los instrumentos financieros derivados se diferencian de los contratos generales y son irrevocables en condiciones no específicas. Una vez que el contrato entra en vigor, se establece la relación acreedor-deuda y se transfieren sustancialmente las operaciones correspondientes que coexisten con riesgos. Además, los instrumentos financieros derivados son un método de negociación de alto rendimiento y alto riesgo. El valor cambia significativamente desde el momento en que se celebra un contrato hasta su ejecución.

Si se confirma cuando se ejecuta el contrato, la información contable carece de la información de alto riesgo y alto rendimiento generada por los instrumentos financieros derivados, la relevancia de toda la información contable disminuirá y no podrá cumplir con los requisitos de usuarios de información y no se pueden realizar, por lo que el autor cree que en los derivados bajo las condiciones de los instrumentos financieros, se debe seguir el principio de relevancia y la "transferencia sustancial de riesgos y recompensas" debe usarse como base para el reconocimiento contable. A partir de la celebración del contrato y la transferencia sustancial de riesgos y recompensas, el valor cambia durante el proceso de celebración para reflejar la celebración y celebración del contrato.

2. Medición de instrumentos financieros derivados

La medición de instrumentos financieros derivados es el núcleo y la dificultad de la contabilización de instrumentos financieros derivados, y la comunidad contable aún no ha resuelto este problema. Es que los instrumentos financieros derivados, como instrumento de cobertura de alto riesgo, tienen una gran incertidumbre. Por esta incertidumbre, qué modelo de medición se adopta y cómo medirlo no solo afectará a los instrumentos financieros derivados. El reconocimiento de los instrumentos financieros derivados también afectará. la divulgación de información en los estados contables.

Las Normas Internacionales de Contabilidad No. 39 estipulan la medición inicial y posterior de los activos y pasivos financieros de la siguiente manera: Cuando los activos y pasivos financieros se reconocen inicialmente, las empresas deben. medirlos al costo. Para los activos financieros, el costo se refiere al valor razonable de la contraprestación entregada; para los pasivos financieros, el costo se refiere a la medición posterior de la contraprestación recibida. Las provisiones son las siguientes: Después del reconocimiento inicial, los activos financieros se dividen. en cuatro categorías, a saber:

(1) Préstamos y cuentas por cobrar originados por la empresa pero no mantenidos para negociar;

② Inversiones desde la fecha de tenencia hasta la fecha de vencimiento;

③ Activos financieros disponibles para la venta

(4) Activos financieros mantenidos para negociar

Entre ellos, los activos financieros del tipo ① y ② se valorarán a coste amortizado. utilizando el método de la tasa de interés real después del reconocimiento inicial, los otros dos tipos de activos financieros se medirán al valor razonable después del reconocimiento inicial, sin deducción por ventas u otras enajenaciones. Además, los activos financieros designados como partidas de cobertura se medirán posteriormente de acuerdo. con las disposiciones pertinentes de la contabilidad de coberturas; los activos financieros que no tengan precio en un mercado activo y cuyo valor razonable no pueda medirse de manera confiable se medirán de acuerdo con las disposiciones pertinentes.

Para la posterior. Para la medición de instrumentos financieros derivados, las normas de contabilidad internacionales requieren el valor razonable como su atributo básico de medición. La ventaja del valor razonable es que puede proporcionar información más relevante y más fácil de entender que el costo histórico tradicional. Clave para la medición de instrumentos financieros derivados. Entre los miles de instrumentos financieros derivados en el mercado financiero internacional, solo unos pocos circulan ampliamente en el mercado y la mayoría están diseñados específicamente para un pequeño número de clientes. el valor presente de los flujos de efectivo futuros es la mejor forma de determinar el valor razonable, y para los instrumentos financieros derivados con mercados desarrollados, el precio de mercado proporciona la mejor forma de determinar el valor razonable

3.

Antes de la década de 1990, los instrumentos financieros derivados no se reconocían como instrumentos de cobertura o especulativos. Los activos o pasivos de una empresa mantenidos o emitidos no se enumeran en los estados contables, sino que solo se describen en las notas. los estados contables. El método de divulgación en esta nota suele ser aproximado y no adecuado para las características de alto rendimiento y alto riesgo de los instrumentos financieros derivados. Dado que el IASC ha resuelto la cuestión del reconocimiento de los instrumentos financieros derivados en sus últimas normas, los activos y pasivos financieros generados por el IASC deben presentarse en la tabla. El contenido de la demostración incluye:

El importe del contrato. Son reconocidos como activos financieros y pasivos financieros por el comprador y vendedor respectivamente.

②El importe del depósito pagado y el importe de la prima de opción pagada se reconocen como activos financieros de la empresa.

③El valor razonable de los activos y pasivos financieros mencionados anteriormente en la fecha del informe financiero. La estructura de los instrumentos financieros derivados es compleja y no puede reflejar toda la información de la tabla, especialmente los riesgos que enfrentan los instrumentos financieros derivados. Por lo tanto, las regulaciones sobre la divulgación fuera de balance de instrumentos financieros derivados deben reforzarse al mismo tiempo. La divulgación fuera de balance debe incluir al menos las siguientes partes:

En primer lugar, las condiciones contractuales especiales que no figuran en el contrato. cronograma, incluyendo el propósito, categoría y naturaleza de las transacciones de instrumentos financieros derivados. Este es un factor importante que afecta el monto, el momento y la certeza de los flujos de efectivo futuros de los instrumentos financieros derivados.

En segundo lugar, los métodos y políticas contables adoptados en contabilidad incluyen las normas de tiempo para el reconocimiento inicial y la baja en cuentas de los instrumentos financieros derivados. Usar esto como fuente para medir los atributos del valor razonable puede confirmar y medir la base y las razones de las ganancias y pérdidas de los instrumentos financieros derivados.

En tercer lugar, los riesgos relacionados con los instrumentos financieros derivados incluyen el riesgo de tasa de interés, riesgo de tipo de cambio, riesgo de crédito y riesgo de liquidez.

En cuarto lugar, información de previsión de precios de mercado. Para los instrumentos financieros derivados mantenidos en la fecha del informe financiero, se deben advertir posibles cambios en su valor de mercado futuro y su impacto en la empresa.