A medida que la Reserva Federal aumenta las tasas de interés, ¿se espera que las instituciones extranjeras sean bajistas con respecto a las acciones estadounidenses?
Varios fondos QDII que invierten principalmente en acciones estadounidenses lideraron el mercado, con un aumento de sus valores netos de más del 10%. Sin embargo, datos económicos publicados recientemente muestran que la inflación en Estados Unidos sigue siendo alta. En medio de las expectativas de que la Reserva Federal pueda seguir endureciendo la política monetaria, el editor que aparece a continuación adelanta las expectativas de que la Reserva Federal aumente las tasas de interés y que las instituciones extranjeras se muestren bajistas con respecto a las acciones estadounidenses. Espero que te guste.
Las instituciones extranjeras son bajistas con respecto a las acciones estadounidenses en previsión de que la Reserva Federal suba las tasas de interés.
Desde principios de este año, las acciones estadounidenses han tenido un desempeño relativamente fuerte debido a las señales de recuperación económica en Estados Unidos y la continua desaceleración de la inflación. Los datos de Choice muestran que, hasta el 20 de febrero, 62 fondos QDII (excluidas las acciones) han aumentado más del 10% este año, la mayoría de los cuales invierten principalmente en el mercado de valores de EE. UU.
Sin embargo, dos datos de inflación publicados la semana pasada mostraron que el aumento en el índice de precios al consumidor y el índice de precios al productor en junio + octubre superó las expectativas de los economistas. Muchas instituciones creen que la alta inflación en Estados Unidos ha obligado a la Reserva Federal a subir las tasas de interés más de lo esperado. Los economistas del Grupo Goldman Sachs dijeron recientemente que la Reserva Federal aumentará las tasas de interés en 75 puntos básicos la próxima vez y en 25 puntos básicos en las reuniones de política monetaria de marzo, mayo y junio, respectivamente, para responder a una expansión económica más fuerte.
El 21 de febrero, las acciones estadounidenses abrieron a la baja y se movieron a la baja, y los tres índices principales cayeron más del 2%. Al 21 de febrero, el S&P 500 y el Dow Jones Industrial Average cayeron un 1,94% y un 2,81%, respectivamente, desde febrero. Ya a principios de febrero comenzaron a salir fondos proféticos del mercado de valores estadounidense. Los últimos datos de EPFR, una conocida organización de seguimiento de flujos de capital, muestran que en la semana del 2 al 8 de febrero, los fondos de acciones europeos y americanos sufrieron salidas masivas de fondos, y el monto de reembolso de los fondos de acciones estadounidenses alcanzó un nuevo máximo. desde 2023.
Anteriormente, muchos gigantes de la gestión de activos también han reducido significativamente sus niveles de posición de acciones en EE. UU. o han aumentado sus opciones de venta en EE. UU. Los últimos datos divulgados muestran que a finales del cuarto trimestre del año pasado, Goldman Sachs aumentó sus tenencias de opciones de venta de ETF del S&P 500 en un 30%, al tiempo que redujo sus tenencias de ETF del S&P 500 en un 27%. La última posición del conocido fondo de cobertura Bridgewater en el mercado de valores estadounidense es de 65,438+0,832 mil millones de dólares, una nueva caída desde los 65,438+0,9755 mil millones de dólares de finales del tercer trimestre del año pasado. El valor total de mercado de las posiciones de Citigroup en el cuarto trimestre del año pasado alcanzó los 65.438+025.586 millones de dólares, y al final del tercer trimestre del año pasado fue de 65.438+039.726 millones de dólares, una disminución del 654,38+00,1% respecto al anterior. cuarto.
Las instituciones extranjeras son bajistas con respecto a las acciones estadounidenses en previsión de que la Reserva Federal suba las tasas de interés.
Un equipo liderado por Michael Wilson, estratega jefe de acciones de Morgan Stanley, dijo recientemente que las acciones estadounidenses caras están enviando una señal de advertencia crucial de que el S&P 500, el índice bursátil de referencia para las acciones estadounidenses, puede caer en el primer semestre de este año cayó alrededor del 26% a unos 3.000 puntos.
Antes de que Morgan Stanley publicara su último informe de previsiones, JPMorgan Chase también dio una previsión pesimista. Mislav Matka, jefe de estrategia global de acciones de JPMorgan, cree que el máximo del S&P 500 en el primer trimestre podría ser el más alto de este año.
El Bank of America predice que el crecimiento económico de Estados Unidos se mantendrá fuerte en el primer semestre de este año, y que la Reserva Federal podría seguir manteniendo su postura dura por más tiempo. Durante las próximas tres semanas, el S&P 500 caerá a alrededor de 3.800.
Aproveche las acciones con un límite diario continuo
En las habilidades de selección de acciones de línea media, si desea realizar un diseño a medio y largo plazo, debe observar la situación actual del mercado. . Puede consultar la línea anual (línea de 250 días) y la línea semestral (línea de 120 días) del índice de mercado. Si la tendencia está por encima de la línea anual y semestral, significa que actualmente no es un mercado bajista. Frente a las políticas nacionales y cuando el mercado de valores está en declive general, los inversores no deberían correr riesgos para aprovechar un repunte o optar por comprar, sino que deberían esperar y ver para despejar sus posiciones. Si el mercado de valores sube bruscamente, conviene seguir la tendencia y mantener acciones a medio plazo.
La selección de acciones de línea media requiere un análisis exhaustivo de seis aspectos: forma de línea K, indicadores técnicos, precio relativo, fundamentos de la empresa, tendencias del mercado y temas bursátiles. Deberíamos abandonar algunas acciones con ratios P/E elevados y precios mucho más altos que su valor intrínseco.
¿En cuanto a cómo detectar las acciones que continúan aumentando al límite diario? El precio inicial de las acciones aumenta más del 6%; debe ser "fuerte"; cuanto mayor es el aumento, más fuerte es la tendencia y más favorable es.
Entre las condiciones clave para el límite diario, el precio de apertura es entre 2 y 3 puntos más alto y el precio de apertura no es más de 2 puntos más bajo. No aumente el volumen durante la caída, ya que un volumen excesivo puede hacer sospechar de los envíos; el precio de cierre está cerca del precio de cierre de ayer y es mejor no formar una brecha.