¿Qué es la gestión financiera de terceros? Análisis de la gestión financiera de terceros.
Modelo operativo de gestión financiera de terceros 1. Modelo operativo El modelo operativo es muy simple: los clientes primero seleccionan y contratan asesores financieros independientes y, con la ayuda de asesores financieros, primero analizan su propia situación financiera y luego pruebe su tolerancia al riesgo, después de establecer objetivos de gestión financiera, elija diferentes carteras de gestión financiera y herramientas de inversión para lograr los objetivos de gestión financiera. La gestión financiera de terceros y las instituciones financieras brindan más servicios de consultoría relacionados con la gestión patrimonial. Tomando como ejemplo los mercados extranjeros maduros, muchas instituciones financieras de terceros dependen de una gran institución o plataforma para brindar consultas relevantes a sus clientes. 2. Modelo de beneficio Los honorarios cobrados por la gestión financiera de terceros provienen principalmente de honorarios de consultoría para la planificación financiera o de una serie de otros honorarios de servicios financieros proporcionados. El 10% de los ingresos de las instituciones financieras independientes en Estados Unidos proviene de la planificación y consultoría financiera, y el 90% proviene de honorarios por la gestión de carteras de activos. Los honorarios por los servicios de planificación financiera se cobran en función de las horas de facturación, las tarifas fijas del proyecto o los honorarios fijos anuales de asesoramiento por la gestión de la cartera de activos de los clientes suelen ser ~2% del total de los activos gestionados.
Riesgos de la gestión financiera de terceros 1. Riesgos legales En primer lugar, la gestión financiera de terceros se encuentra en un vacío legal en términos de definición y regulación. Se entiende que la mayoría de las instituciones financieras de terceros que existen en el mercado hoy operan en nombre de "empresas de consultoría financiera", "empresas de consultoría de inversiones" o "centros de gestión patrimonial". Se dividen en dos modelos: uno sólo proporciona consultoría financiera; La segunda es que podemos brindar consultas y administrar las finanzas en nombre de los clientes. Dado que mi país no cuenta con departamentos legales ni regulaciones correspondientes para supervisar instituciones financieras de terceros, el profesor Huo Wenwen de la Facultad de Finanzas de la Universidad de Finanzas y Economía de Shanghai cree que muchos fondos de capital privado sin estatus legal realizarán la gestión financiera en nombre de clientes en nombre de terceras instituciones financieras. Debido al floreciente desarrollo del mercado financiero en los últimos años, aunque las leyes y regulaciones de mi país tienen la necesidad de incluir el capital privado dentro del alcance de la "Ley de Fondos de Inversión en Valores", debido a los medios regulatorios, contramedidas y control de riesgos de apoyo incompletos mecanismos, regulaciones legales El camino es todavía relativamente largo. Ésta es también la principal diferencia entre instituciones financieras de terceros y productos financieros como bancos, fideicomisos y compañías de valores. 2. Riesgo moral La definición de riesgo moral en la filosofía económica es: Basado en la asimetría de información entre las dos partes, una parte involucrada en actividades económicas toma acciones que son perjudiciales para otras mientras maximiza su propia utilidad. He Ren, profesor de la Universidad de Finanzas y Economía de Shanghai, dijo: "Debido a la falta de restricciones legales, es probable que el fideicomisario, es decir, una institución financiera externa, utilice su tecnología profesional y sus ventajas de información para dañar la intereses de los inversores". Si se trata de una institución que sólo brinda asesoramiento sobre planificación financiera, es muy probable que la "neutralidad" que predica sea superada por la implicación de intereses. Para las instituciones financieras de terceros que ayudan a los clientes con la gestión de activos, es más probable que los inversores sufran pérdidas debido a una mala capacidad crediticia o de inversión. Lo que cabe señalar es que muchas instituciones financieras son en realidad fondos de capital privado clandestinos y el umbral generalmente no es inferior a cientos de miles o incluso millones. Dado que no existe un mecanismo regular de divulgación de información como los fondos públicos, es difícil para los inversores. intereses que deben protegerse de forma segura. 3. Riesgo de capacidad de inversión: debido al nivel desigual de las instituciones financieras de terceros existentes, aunque su personal de servicio se transfiere de compañías de valores, compañías de seguros, fondos u otras instituciones financieras, realmente deben brindar a los clientes una perspectiva global a largo plazo. planificación, Todavía es muy difícil proporcionar servicios de gestión financiera y de inversiones detallados, profesionales y precisos. Esto es un reflejo de la sabiduría colectiva de un equipo. El nivel de capacidad de inversión no reside en la apariencia hermosa, sino en buscar el retorno real de la inversión.
Representantes típicos de la gestión financiera de terceros 1. Noah Wealth Management Center Noah Wealth se estableció en 2003 y cotizó en la Bolsa de Nueva York en enero de 2010. La empresa se ha dedicado a la gestión financiera de terceros durante mucho tiempo, con una solidez relativamente fuerte y abundantes recursos de clientes. Originalmente se centró en la venta de productos de inversión de capital, productos de fideicomisos inmobiliarios y productos de rendimiento esperado anualizado fijo. productos fiduciarios de valores a través de agencia el año pasado.
A finales del año pasado, los activos bajo gestión de Noah Wealth alcanzaron los 30.000 millones, con casi 20.000 miembros. Desde la perspectiva de la escala de gestión de activos, Noah Wealth merece ocupar el primer lugar entre las empresas de gestión financiera de terceros. 2. Standard Lever Financial Standard Lever Financial Group Co., Ltd. (BGL Standardlever) se conocía anteriormente como el Centro Financiero Privado American Standard Financial Asia. A partir del 19 de octubre de 2012, Hong Kong Lever Holdings Co., Ltd. la fusionó oficialmente en forma de adquisición de capital. Su ventaja es que supone un gran avance en la integración de la experiencia extranjera avanzada de gestión financiera de terceros en el campo de inversión de China. Es uno de los proveedores de servicios de información de recomendaciones financieras por Internet preferidos en China. Proporciona a los inversores servicios de planificación financiera profesionales personalizados por parte de planificadores financieros certificados. Tiene 2.800 corredores recomendadores en todo el país y es el proveedor de servicios de información de recomendaciones financieras más confiable para los clientes. 3. Haomai Wealth Management Center Desde su creación a principios de 2007, Haomai ha aspirado a ser "profesional, centrado y exclusivo" y está comprometido a convertirse en el consultor de inversión de fondos más profesional de China, ayudando a los clientes a aumentar su patrimonio y realizar una maravillosa vida. La línea de productos de Haomai cubre miles de productos financieros, como fideicomisos de rendimiento esperado anualizado fijo, fondos públicos, fondos privados soleados, fondos de capital privado y FOF/TOT, brindando a los clientes consultas gratuitas antes de la compra y servicios de consultoría exclusivos y completos que incluyen el procesamiento de trámites. y posterior seguimiento del desempeño. La cultura corporativa más importante de Haomai es la "lealtad a los verdaderos intereses de los clientes". 4. Hengtian Wealth Beijing Hengtian Wealth Investment Management Co., Ltd. (en lo sucesivo, "Hengtian Wealth") se centra en seleccionar y asignar continuamente productos financieros con rendimientos esperados anualizados para clientes de alto patrimonio neto, y se compromete a el crecimiento sostenido y constante de la riqueza, y utilizarlo para promover la persistencia de la riqueza, la felicidad y la sociedad. Tiene más de 60 sucursales en todo el país y cuenta con un equipo profesional de gestión financiera y asesoramiento de inversiones de 1.700 personas. 5. Zhanheng Financial Management Zhanheng se adhiere al concepto de servicio de "independencia, profesionalismo y personalización". Ha establecido un centro de investigación de fondos en 2004 y comenzó a ofrecer a los clientes consultoría de inversión pública y planes de asignación de activos en 2006. Incluyendo fondos públicos, los productos de Zhanheng Asset Allocation se han enriquecido con productos financieros como capital privado soleado, productos fiduciarios de rendimiento esperado anualizado fijo, productos de inversión de capital, etc., proporcionando una plataforma de servicios financieros profesionales neutrales para individuos y familias nacionales. 6. Jiyuan Wealth Jiyuan Wealth está afiliada a Shanghai Jiyuan Financial Information Consulting Services Co., Ltd. Es una marca de servicios financieros de terceros establecida mediante la integración de los recursos superiores de los medios financieros nacionales "Finance Weekly" y el portal financiero personal nacional. Primera Red Financiera. Jiyuan Wealth ofrece a sus clientes servicios integrales de gestión patrimonial que incluyen fideicomisos de rendimiento esperado anualizado fijo, fondos de capital privado soleados e inversiones de capital privado. 7. Haiyin Wealth Como institución de gestión patrimonial independiente de rápido crecimiento en China, Haiyin Wealth está afiliada a la empresa de gestión financiera tripartita de Yushang Group. Haiyin Wealth sigue el concepto de servicio central de "crear valor para los clientes en todo" y brinda a los clientes servicios integrales de consultoría y planificación financiera a través de un análisis integral del estado financiero de los clientes, sus necesidades financieras, sus preferencias de inversión, etc. 8. Zhongyuan Finance es una marca de servicios de Zhongyuan Group. Zhongyuan Wealth se estableció en 2003. El centro de gestión se centra en proporcionar una gama completa de servicios de gestión patrimonial a personas de alto nivel en China. A través de sistemas integrales y multidimensionales de control de riesgos y selección de productos, participa en el diseño de productos financieros innovadores. , lo que hizo que Zhongyuan tuviera éxito en tan solo unos años desde su creación. Se desarrolló rápidamente durante el año y se convirtió en una institución de gestión patrimonial independiente que lidera la industria y crece rápidamente. 9. Geshang Financial Management Geshang Financial Management es independiente de proveedores de productos financieros como fondos, fideicomisos, bancos y compañías de valores. A través de servicios "profesionales, independientes y prudentes", brinda a los clientes consultas sobre productos, guías de compra de productos y productos. Gestión y ajuste de carteras. Servicios integrales de asesoramiento financiero para ayudar a los clientes a mantener e incrementar su patrimonio. 10. Lide Wealth Lide Wealth Management Center se estableció en 2008. Es una empresa de gestión patrimonial profesional lanzada conjuntamente por un poderoso grupo de inversión integral nacional y personas de alto nivel en la industria financiera. Está comprometida a brindar gestión patrimonial profesional para medianas empresas. Asesoramiento y servicio a grupos de clientes de alto nivel.