Lineamientos de Operación Empresarial luego de la Emisión del Nuevo Reglamento Financiero
El último trimestre de 2018 ya está aquí y el tiempo no espera a nadie. Aquí hay una introducción especial a la "Interpretación de las nuevas regulaciones de gestión financiera minimalista": la parte de la quintilla tiene solo 1260 palabras, hermanos, ¡apúrate y sigue tu camino!
Primero aclarar el concepto, César pertenece al César.
La gestión financiera no debe ser preservación del capital, la preservación del capital debe ser depósitos.
Los créditos y deudas que surjan de la gestión, uso y enajenación de diferentes productos financieros por parte de todos los gestores no podrán compensarse entre sí.
Básico: Artículo 20 Los bancos comerciales seguirán los principios de transacciones de mercado y transacciones justas al realizar negocios de gestión financiera, y no participarán en ninguna disputa entre productos de gestión financiera, entre inversores de productos financieros o entre productos financieros. los inversores y otras entidades del mercado transfieren beneficios entre ellos.
Gestión financiera inadecuada, guantes blancos,
Aprendiendo del pasado, los demonios de la tierra dañan a las personas.
Básico: Artículo 21 Los bancos comerciales no utilizarán fondos de gestión financiera para realizar transacciones indebidas, transferencia de intereses, uso de información privilegiada y manipulación del mercado con partes relacionadas, incluidas, entre otras, inversiones en proyectos falsos con partes relacionadas y compras con empresas vinculadas, inyección de capital en bancos, etc.
No se detalla la clasificación de los productos,
Se heredan las nuevas reglas de gestión de activos.
La escala de la innovación no es fácil de controlar.
Pregunte sólo una cosa a la vez.
En segundo lugar, innovación en la gestión, subversión del pensamiento de liderazgo.
Presidente, debe pensarlo:
El umbral para la gestión financiera empresarial es alto.
Profesionales de sistemas,
Once sistemas.
Base: Artículo 13 La junta directiva y la alta gerencia de un banco comercial comprenderán completamente el negocio de gestión financiera y los diversos riesgos que enfrenta, y en función de los objetivos comerciales del banco, las capacidades de gestión de inversiones y la gestión de riesgos. nivel y otros factores, Determinar la estrategia y política generales para el desarrollo del negocio de gestión financiera y garantizar la disponibilidad de recursos humanos y materiales, como profesionales, sistemas de procesamiento de negocios, sistemas de contabilidad y sistemas de información de gestión necesarios para el negocio de gestión financiera y el riesgo. gestión.
Artículo 16 Los bancos comerciales, según la naturaleza y las características de riesgo del negocio de gestión financiera, establecerán y mejorarán el sistema de gestión para el negocio de gestión financiera, incluida la gestión del acceso a productos, la gestión de riesgos y el control interno, el personal gestión, gestión de ventas, gestión de inversiones, gestión de organizaciones cooperativas, custodia de productos, valoración de productos, contabilidad y divulgación de información, etc.
La valoración no es un tema de debate.
Solía haber un banco central y un ministerio de finanzas.
Habrá un período de transición para discutir. él.
Paso a paso,
El coste y el precio de mercado son aceptables.
Base: Artículo 19 Cuando los bancos comerciales realicen negocios de gestión financiera, deberán confirmar y medir el valor neto de los productos de gestión financiera de acuerdo con las Normas de Contabilidad para Empresas Comerciales, las "Dictámenes Orientadores" y otras regulaciones. sobre valoración y contabilidad de instrumentos financieros.
El tema clave es la auditoría, la auditoría interna y la auditoría externa.
Superponga IFRS9, esto en realidad son siete pulgadas.
Hay algo sospechoso en escapar del reloj y creo que es peligroso.
Si se basa en la comparación, no habrá dónde esconderse en comunicaciones futuras.
Base: Artículo 16 El departamento de auditoría interna de un banco comercial deberá, de conformidad con las disposiciones pertinentes de la Autoridad Reguladora Bancaria del Consejo de Estado sobre auditoría interna, realizar una auditoría interna del negocio de gestión financiera al menos una vez. al año, y presentar el informe de auditoría al comité de auditoría y al Consejo de Administración. La junta directiva debe instar a la alta dirección a tomar medidas correctivas oportunas en respuesta a los problemas descubiertos por la auditoría interna. El departamento de auditoría interna debe rastrear e inspeccionar la implementación de medidas correctivas y presentar informes relevantes a la junta directiva de manera oportuna.
Los bancos comerciales, de conformidad con las disposiciones pertinentes de la Autoridad Reguladora Bancaria del Consejo de Estado sobre auditorías externas, confiarán a las instituciones de auditoría externa la realización de auditorías externas sobre negocios de gestión financiera y productos financieros emitidos públicamente al menos una vez al año. y realizar auditorías externas sobre los productos de gestión financiera descubiertos por la auditoría externa. Tomar medidas correctivas de manera oportuna.
El riesgo de liquidez es el más mortal, ¿cómo podrían los reguladores no saberlo?
Las pruebas de estrés y los planes de contingencia deben estar a cargo de personal dedicado.
El número de personas, coches y caballos ha aumentado, y el coste de la gestión de activos bancarios ha aumentado.
Base: Artículo 46 Los bancos comerciales deben establecer y mejorar un sistema de pruebas de tensión para los productos financieros.
Las pruebas de tensión de los productos de gestión financiera deben cumplir al menos los siguientes requisitos:
(1) Para un solo producto financiero, los escenarios de tensión deben establecerse de manera razonable y prudente y revisarse periódicamente, teniendo plenamente en cuenta factores como la escala del producto financiero, la estrategia de inversión, el tipo de inversor, etc. Evaluar el impacto de diversos riesgos en los productos financieros. Los datos de las pruebas de estrés deben ser precisos, confiables y actualizados de manera oportuna, y la frecuencia de las pruebas de estrés debe ser proporcional a la escala y complejidad de los productos financieros de los bancos comerciales;
(2) Cada una de las pruebas de estrés emitidas públicamente producto financiero debe realizarse al menos trimestralmente. Realizar una prueba de resistencia y, cuando el mercado fluctúe violentamente, se debe aumentar la frecuencia de las pruebas de resistencia;
(3) Cuando sea posible, los resultados de la prueba de resistencia deben someterse a una prueba retrospectiva con referencia a shocks externos que han afectado a los productos financieros en el pasado, y registrar los resultados de las pruebas de estrés y los resultados de las pruebas retrospectivas por escrito;
(4) Los resultados de las pruebas de estrés deben considerarse plenamente en la operación de inversión y en la gestión de riesgos. proceso de los productos financieros, y se deben realizar ajustes basados en los resultados de las pruebas de resistencia cuando sea necesario;
(5) Desarrollar planes de emergencia efectivos para los productos financieros para garantizar que las necesidades de reembolso de los productos financieros puedan satisfacerse en emergencias . Los resultados de las pruebas de resistencia deben considerarse plenamente al formular el plan de emergencia, incluidos, entre otros, varios escenarios que desencadenan el plan de emergencia, las fuentes de fondos de emergencia, los procedimientos y medidas de emergencia, así como la autoridad y autoridad de la junta directiva. la alta dirección y los departamentos pertinentes para implementar procedimientos y medidas de emergencia.
(6) Existe un equipo dedicado responsable de la implementación y evaluación de las pruebas de estrés, y este equipo debe ser relativamente independiente de la gestión de inversiones. equipo.
Sigue apoyando la cooperación en materia de subcontratación y exige claramente un sistema de listas.
Las nuevas instituciones deben presentar informes para cooperar y las antiguas instituciones deben gestionarse adecuadamente.
La subcontratación ya no es un asunto personal, y el proceso de aprobación se controla paso a paso.
La alta dirección de la oficina central puede intervenir, aprobar la lista y realizar evaluaciones periódicas.
La subcontratación aún puede ser un buen negocio si se evita el riesgo moral.
Antes podía cuidarme solo, pero tendré que pedir instrucciones en el futuro.
La dificultad de la subcontratación ha aumentado. Ve y aprende sobre seguridad social.
Artículo 48 Los bancos comerciales realizarán la debida diligencia sobre las calificaciones, las capacidades de servicio profesional y los niveles de gestión de riesgos de las instituciones de cooperación en inversiones financieras, implementarán una gestión basada en listas y estipularán claramente los estándares y regulaciones de acceso para la cooperación en inversiones financieras. instituciones, responsabilidades y obligaciones, gestión de plazos, mecanismos de prevención de conflictos de intereses, obligaciones de divulgación de información y mecanismos de salida. La lista de instituciones de cooperación financiera para la inversión deberá ser al menos aprobada por la alta dirección de la casa matriz y evaluada periódicamente y ajustada cuando sea necesario. Los bancos comerciales aclararán por escrito los derechos y obligaciones de ambas partes y la manera en que asumen responsabilidades de riesgo, cumplen con seriedad sus responsabilidades de gestión de inversiones y no quedarán exentos de sus responsabilidades encomendando inversiones a otras instituciones.
Cuando un banco comercial contrata a un consultor de inversiones para productos financieros, revisará el asesoramiento de inversiones del consultor de inversiones y no ejecutará directamente las instrucciones de inversión del consultor de inversiones, ni pagará honorarios o pagos. a un consultor de inversiones que no haya proporcionado servicios sustantivos que no se correspondan con los servicios prestados.
Cuando un banco comercial coopera por primera vez con una institución de cooperación en inversiones financieras, deberá reportar la información relevante de la institución de cooperación a la agencia reguladora bancaria con 10 días de anticipación.
En tercer lugar, no se comprenden las alegrías y las tristezas de los bancos pequeños.
Derivados, divisas y QDII,
La calidad de los productos complejos es la primera prioridad,
El desarrollo de los bancos pequeños se ha visto nuevamente obstaculizado.
Hay diferentes calificaciones,
Los depósitos estructurados también son elegibles.
Si no estoy calificado y no puedo hacerlo, ¿puedo venderlo al por menor?
Sin embargo, cuando se trata de derivados, las ventas caen inmediatamente.
La renta nula de hace diez años aún no está clara.
Sería bueno que un banco pequeño no tocara productos pequeños.
Base: Artículo 11 Un banco comercial que emite productos de gestión financiera que invierten en derivados debe estar calificado para transacciones de derivados y cumplir con las regulaciones pertinentes sobre la gestión de derivados por parte de la agencia reguladora bancaria del Consejo de Estado.
Los bancos comerciales que se dediquen a actividades de gestión financiera que impliquen negocios de divisas deberán tener las correspondientes cualificaciones comerciales en materia de divisas y cumplir las normas pertinentes sobre gestión de divisas.
Base: Artículo 75 Los bancos comerciales que emitan depósitos estructurados deberán tener las correspondientes calificaciones para operar con derivados.
Los canales de venta aún son limitados y BATJ no vende.
Nuestros puntos de venta + telemercadeo, otros bancos también pueden vender por cuenta ajena.
El pequeño comercio no se desanima y se han establecido canales electrónicos.
Quien tiene clientes es fantástico y la tasa de ventas se puede discutir de manera informal.
Base: Artículo 31 Los bancos comerciales solo pueden vender productos financieros a través de sus propios canales (incluidos puntos de venta comerciales y canales electrónicos), o a través de otros bancos comerciales, bancos cooperativos rurales, bancos comunales, cooperativas de crédito rural, etc. Las instituciones financieras bancarias que aceptan depósitos públicos venden productos financieros.
En cuarto lugar, la gestión de ventas, el umbral es bajo y la doble inscripción es el mayor obstáculo.
La mayor atracción está aquí.
El umbral de 10.000 es de gran importancia.
Productos nuevos: difíciles de cultivar,
Productos antiguos: sin cuota.
Intenta bajarlo a 10.000.
¡En el cuarto trimestre, súbete a la báscula!
Base: Artículo 30 Los bancos comerciales establecerán un plazo apropiado y un monto umbral de ventas en función de la naturaleza y las características de riesgo de los productos de gestión financiera.
Cuando un banco comercial emite productos de gestión patrimonial corporativa, el importe de las ventas iniciales para un único inversor no será inferior a 65.438 yuanes + 0.000 yuanes.
La gestión de activos se puede utilizar para la gestión financiera y de inversiones.
Simplemente penetra hacia arriba.
Saca otro pastel financiero,
Aún se pueden hacer negocios institucionales.
Mientras el rendimiento continuo sea bueno,
también puede explotar a los clientes de fondos públicos.
Base: Artículo 29 Los bancos comerciales no venderán productos de gestión patrimonial a inversores cuyo nivel de tolerancia al riesgo sea inferior al nivel de riesgo de los productos de gestión patrimonial dividiendo los productos de gestión patrimonial.
Si otros productos de gestión de activos invierten en productos de gestión financiera de bancos comerciales, los bancos comerciales deberán identificar efectivamente a los inversores finales de los productos de gestión de activos de acuerdo con el principio de penetración.
Para evitar quejas duras, cada producto se registra íntegramente.
¿Cuánto tiempo se tarda en grabar audio y vídeo? Transacción completada en 20 minutos.
Ser gerente de lobby es un trabajo duro. Incluso si trabajas a tiempo completo en gestión financiera, solo ganarás más de 20 yuanes al día, y mucho menos durante la temporada de desgaste a nivel de base.
Muchas tareas las asumimos todos. ¿Dónde puedo encontrar un grabador dual a tiempo completo?
Base: Artículo 32 Si un banco comercial vende productos de gestión patrimonial a inversores no institucionales a través de sus instalaciones comerciales, deberá implementar una gestión regional de las ventas de productos de gestión patrimonial de acuerdo con las disposiciones pertinentes de la agencia reguladora bancaria. del Consejo de Estado, y realizar El proceso de venta de cada producto financiero en la región es grabado en audio y video.
Está prohibida la gestión financiera clasificada y no se permite estratificar la compensación de ingresos.
Las confianzas anidadas pueden ser factibles, prioridad + retorno esperado.
A menos que el fideicomiso también emita un documento, no se permite ninguna mención de los rendimientos esperados.
Base: Artículo 42 Los bancos comerciales no emitirán productos financieros clasificados.
El término "productos financieros clasificados", tal como se menciona en estas Medidas, se refiere a la división de los bancos comerciales en diferentes niveles de acciones según el orden de reembolso del principal y los ingresos. La distribución del ingreso de los diferentes niveles de acciones. no se calcula según el ratio de participación, pero se especifica en el contrato. También se acuerda que los productos financieros se distribuirán según el régimen de participación prioritaria y inferior.
Gestión y protección irregular de inversiones, frenar la colocación privada.
No se puede invertir en gestión financiera, ni siquiera invertir en este banco.
Las CLO del balance están conectadas externamente, y esta estrategia también falla;
No es bueno dar prioridad a lo peor, y otros activos bancarios también deben ser "prudentes ".
Base: Artículo 36 Los productos financieros de los bancos comerciales no se invertirán directamente en activos crediticios, no se invertirán directa o indirectamente en los activos crediticios del banco y no se podrán invertir directa o indirectamente en el banco u otros Las instituciones financieras bancarias. Los productos de gestión patrimonial emitidos no invertirán directa o indirectamente en valores respaldados por activos de crédito de alto riesgo emitidos por el Banco.
Básico: Artículo 40 Los productos de gestión financiera de los bancos comerciales no invertirán directa o indirectamente en el derecho a recibir activos crediticios del banco, y los productos de gestión financiera emitidos a inversores no institucionales no invertirán directa o indirectamente en activos dudosos Recibir (recibir) el derecho.
Cuando un banco comercial invierta productos de gestión patrimonial en derechos sobre la renta de activos crediticios, deberá evaluar prudentemente la calidad y los riesgos de los activos crediticios, fijarles un precio razonable de acuerdo con principios orientados al mercado y confiar la contabilidad. firmas, despachos de abogados, agencias de calificación, etc. cuando sea necesario, organizaciones independientes de terceros emiten opiniones profesionales.
Los bancos comerciales divulgarán de manera oportuna, precisa y completa a los inversores información relevante sobre los derechos beneficiosos de los activos crediticios invertidos en productos de gestión patrimonial, y divulgarán con prontitud las emergencias que tengan un impacto significativo en los derechos de los inversores o los ingresos de las inversiones.
Los fondos de capital privado alguna vez fueron un negocio popular.
Sin embargo, las nuevas regulaciones no se han relajado y las colocaciones privadas todavía no están permitidas.
Sólo hay una excepción: las empresas de canje de deuda por acciones.
Base: Artículo 36 Los productos de gestión financiera emitidos por bancos comerciales a inversores no institucionales no invertirán directa o indirectamente en activos improductivos o valores respaldados por activos improductivos. La autoridad reguladora bancaria del Estado. El Consejo ha estipulado por lo demás que Excepto.
Los productos de gestión patrimonial de los bancos comerciales no invertirán directa o indirectamente en los activos enumerados en el artículo 35 de estas Medidas, sino en productos emitidos por instituciones que se establezcan sin permiso del departamento de supervisión y gestión financiera y no posean una licencia financiera o Las excepciones son los activos bajo administración, fondos de inversión de capital privado establecidos por subsidiarias de compañías de inversión en activos financieros de conformidad con la ley y la agencia reguladora bancaria del Consejo de Estado.
No existe un seguimiento estricto de la concentración de inversiones en productos estándar.
Las restricciones del Doble 10 son razonables, al igual que la supervisión de valores.
El límite superior para un fondo único es del 30% y no puede respaldar ofertas públicas.
Pero la última frase es significativa, pero no cuando se solicitan opiniones:
"Salvo disposición en contrario de la autoridad reguladora bancaria del Consejo de Estado"
La concentración El tema se puede discutir y los países clave te permitirán hacerlo.
Base: Artículo 41 Si los productos financieros de un banco comercial invierten directa o indirectamente en el mercado interbancario, el mercado de negociación de valores u otros valores reconocidos por la autoridad reguladora bancaria del Consejo de Estado, deberán cumplir con lo siguiente Requisitos:
p>(1) El valor de mercado de un único valor mantenido por cada producto financiero público o un único fondo de inversión en valores públicos no excederá el 65,438+00% del valor liquidativo del producto financiero. ;
(2) El valor de mercado de un único valor o de un único fondo de inversión en valores públicos mantenido por todos los productos financieros públicos de un banco comercial no excederá el 30% del valor de mercado del valor o valores públicos. fondo de inversión;
(3) Comercial Todos los productos financieros de un banco que tenga acciones emitidas por una sola empresa que cotiza en bolsa no excederán el 30% de las acciones en circulación de la empresa que cotiza en bolsa.
Salvo disposición en contrario de la autoridad reguladora bancaria del Consejo de Estado.
Hay dudas a las seis o tres. No sé si es una laguna jurídica o hay que romper con el pago rígido, y la determinación de la supervisión se ha reducido considerablemente.
Si se "aprueba" que acabas de canjearlo, el capital se sumará al fondo de reserva.
La pregunta es, ¿cómo determinarlo? ¿Quién lo comprobará y con qué frecuencia?
Básico: Artículo 69: Si un banco comercial lleva a cabo negocios de gestión financiera y se determina que ha incurrido en un comportamiento de pago rígido de acuerdo con las "Opiniones Orientadoras", deberá devolver las reservas de depósitos y las primas de seguro de depósitos en en su totalidad, de conformidad con el Reglamento Bancario del Consejo de Estado y las reglamentaciones pertinentes de los organismos supervisores y reguladores, acumularán en su totalidad capital, reservas para pérdidas crediticias y otras reservas por deterioro, y calcularán indicadores regulatorios como el riesgo de liquidez y una mayor exposición al riesgo.
No se pueden decir las ganancias esperadas, pero sí se puede mencionar el desempeño histórico.
Nuevas posturas, rangos de ingresos y puntos de referencia de desempeño ahora son populares.
Todo es vino añejo en odres nuevos. ¿Usted pude decirme?
Base: Artículo 26 Cuando los bancos comerciales emitan productos de gestión financiera, no publicarán la tasa de rendimiento esperada de los productos de gestión financiera. En el texto promocional y de ventas de los productos de gestión financiera, sólo se puede anunciar el desempeño promedio pasado y el mejor y peor desempeño del producto de gestión financiera o productos de gestión financiera similares del Banco, y se debe recordar a los inversores en un texto llamativo que "El rendimiento pasado de un producto de gestión financiera no representa su rendimiento futuro". El rendimiento no representa los ingresos reales de los productos financieros, por lo que la inversión debe ser cautelosa.
El riesgo financiero no es crédito,
El control del riesgo tiene un estilo de inversión
Pero ¿cuál es la interpretación de “incorporarlo a su sistema integral de gestión de riesgos”?
La gestión financiera sigue sobre la mesa, pero el crédito fuera de balance sigue estando permitido por defecto.
Me siento feliz y preocupada al mismo tiempo. ¿Es algo bueno no estándar y las políticas clave permanecen sin cambios?
Básico: Artículo 16 Los bancos comerciales formularán e implementarán las correspondientes políticas y procedimientos de gestión de riesgos basados en las características de riesgo del negocio de gestión financiera para garantizar la identificación, medición, seguimiento y control continuos y efectivos de los diversos tipos de gestión financiera. riesgos del negocio, e incorporar la gestión de riesgos del negocio financiero a su sistema integral de gestión de riesgos. Los bancos comerciales, de conformidad con las disposiciones pertinentes sobre control interno de la agencia reguladora bancaria del Consejo de Estado, establecerán y mejorarán el sistema de control interno para las actividades de gestión financiera como parte integral del sistema general de control interno del banco.