Medidas para la Administración de Incentivos de Capital de las Sociedades Cotizadas

Estas Medidas se aplican a las empresas que cotizan en bolsa que implementan incentivos de acciones restringidas y opciones sobre acciones; otros métodos permitidos por las leyes y reglamentos administrativos se implementarán de acuerdo con las disposiciones pertinentes de estas Medidas. Artículo 3 La implementación de incentivos de capital por parte de las empresas que cotizan en bolsa deberá cumplir con las disposiciones de las leyes, los reglamentos administrativos, estas Medidas y los estatutos de la empresa, ser conducente al desarrollo sostenible de la empresa que cotiza en bolsa y no perjudicará sus intereses.

Cuando los directores, supervisores y altos directivos de empresas cotizadas implementen incentivos patrimoniales, deben ser honestos, dignos de confianza, diligentes y responsables, y salvaguardar los intereses de la empresa y de todos los accionistas. Artículo 4 Al implementar incentivos de capital, las empresas que cotizan en bolsa deberán cumplir con las obligaciones de divulgación de información en estricta conformidad con estas Medidas y otras regulaciones pertinentes. Artículo 5 Los intermediarios de valores y el personal que expresen opiniones sobre el plan de incentivos patrimoniales de una sociedad cotizada deberán ser honestos, dignos de confianza, diligentes y responsables, y garantizar que los documentos emitidos sean verdaderos, exactos y completos. Artículo 6 Nadie podrá utilizar incentivos de capital para participar en actividades ilegales como el uso de información privilegiada y la manipulación del mercado de valores. Capítulo 2 Disposiciones Generales Artículo 7 Una empresa que cotiza en bolsa no implementará incentivos patrimoniales en ninguna de las siguientes circunstancias:

(1) El informe contable financiero del año fiscal más reciente es una opinión negativa emitida por un público certificado contador o no puede expresar una opinión Informe de auditoría;

(2) Un informe de auditoría en el que un contador público autorizado emite una opinión negativa o no puede expresar una opinión sobre el control interno de la información financiera para el año fiscal más reciente;

(3) El último informe de auditoría después de cotizar en bolsa No distribuir las ganancias de acuerdo con las leyes, reglamentos, estatutos de la empresa y compromisos públicos dentro de los 36 meses;

(4) Las leyes y regulaciones no permiten la implementación de incentivos de capital;

(5) Comisión Reguladora de Valores de China Otras circunstancias que se determinarán. Artículo 8 Los objetos de incentivo pueden incluir directores, altos directivos, personal técnico central o personal comercial principal de empresas que cotizan en bolsa, así como otros empleados que la empresa cree que deben alentarse y tener un impacto directo en el desempeño operativo y el desarrollo futuro de la empresa. directores y supervisores independientes No incluidos en esta lista. Los empleados extranjeros que trabajan en China y que se desempeñan como directores, altos directivos, personal técnico central o personal comercial principal de empresas que cotizan en bolsa pueden convertirse en objetivos de incentivos.

Los accionistas o controladores reales que individual o colectivamente posean más del 5% de las acciones de una empresa que cotiza en bolsa y sus cónyuges, padres e hijos no pueden ser objetivos de incentivos. No se permite alentar a las siguientes personas: (1) Aquellos que hayan sido considerados candidatos inadecuados por la bolsa de valores en los últimos 12 meses. La CSRC y sus oficinas enviadas han determinado que son candidatos inadecuados;

(3) En los últimos 65.438+02 meses, han estado sujetos a sanciones administrativas por parte de la Comisión Reguladora de Valores de China y sus oficinas enviadas debido a violaciones importantes de leyes y regulaciones, o han estado sujetos a prohibiciones de mercado.

(4) Quienes no estén autorizados a desempeñarse como directores o altos directivos de la empresa según lo estipulado en la "Ley de Sociedades"

(5) Quienes no estén autorizados a participar en incentivos patrimoniales de cotizadas; empresas de acuerdo con las leyes y regulaciones;

(6) Otras circunstancias determinadas por la Comisión Reguladora de Valores de China.

Artículo 9 Si una empresa que cotiza en bolsa formula un plan de incentivos de acciones de conformidad con estas Medidas, deberá especificar las siguientes cuestiones en el plan de incentivos de acciones:

(1) El propósito del incentivo de acciones;

(2) La base y el alcance de los objetos del incentivo;

(3) El número de derechos que se otorgarán, el tipo, fuente y cantidad de las acciones subyacentes involucradas en los derechos que se otorgarán. , y su proporción con el capital social total de la empresa que cotiza en bolsa si se concede en cuotas, el número de derechos concedidos cada vez, el número de acciones subyacentes involucradas, el porcentaje del número total de acciones sujetas a participar en el plan de incentivos de acciones, y el porcentaje del capital social total de la sociedad que cotiza en bolsa, si se establecen derechos reservados, el número de derechos reservados, el número de acciones subyacentes involucradas y el porcentaje del número total de acciones sujetas al plan de incentivos de acciones; >

(4) Si los destinatarios del incentivo son directores y altos directivos, el número de derechos e intereses que se les pueden otorgar en el plan de incentivos patrimoniales y el porcentaje sobre el total de derechos e intereses a otorgar; nombres, cargos, número de derechos que se pueden otorgar y el porcentaje del total de derechos a otorgar en el plan de incentivos de acciones (por separado o adecuadamente clasificados) de otros objetos de incentivo (por separado o adecuadamente clasificados);

(5) Período de validez y restricciones del plan de incentivos de acciones La fecha de concesión, el período de bloqueo y el acuerdo de desbloqueo y bloqueo de acciones, la fecha de concesión, la fecha de ejercicio, el período de validez de ejercicio y el acuerdo de ejercicio de opciones sobre acciones;

(6) Precio de concesión de acciones restringido o precio de concesión El método para determinar el precio de ejercicio de las opciones sobre acciones o el método para determinar el precio de ejercicio;

(7) Condiciones para que los objetos de incentivo sean autorizados para ejercer derechos e intereses;

(8) Derechos otorgados por sociedades cotizadas y procedimientos para que los objetos de incentivo ejerzan sus derechos e intereses;

(9) Métodos y procedimientos para ajustar los número de derechos e intereses, número de acciones subyacentes, precio de concesión o precio de ejercicio;

(10) Incentivos de capital Métodos de tratamiento contable, métodos para determinar el valor razonable de acciones restringidas u opciones sobre acciones, la racionalidad de importantes parámetros del modelo de valoración, gastos devengados por la implementación de incentivos patrimoniales y su impacto en el desempeño operativo de las empresas cotizadas;

(11) Cambios y terminaciones de planes de incentivos patrimoniales;

(12) Implementación de planes de incentivos de capital cuando los derechos de control de las empresas cotizadas cambian, se fusionan o escinden, y los objetos de incentivo cambian, renuncian o mueren.

(13) Disputas relevantes o mecanismos de resolución de disputas entre las mismas; sociedad cotizada y los objetos de incentivo;

(14) Otros derechos y obligaciones de la sociedad cotizada y los objetos de incentivo.