¿Qué son las opciones de ETF SSE 50?
Las opciones SSE 50ETF son contratos de opciones basados en SSE 50ETF.
La naturaleza del contrato es comprar o vender el ETF Shanghai Composite 50 a un precio determinado en o antes de un momento determinado en el futuro después de pagar una pequeña tarifa (también llamada "prima", que también se el precio del contrato de opción de negociación) Derechos de fondos indexados. Después del vencimiento, puede optar por ejercer el derecho y obtener el ingreso por diferencia de precio; si elegir ejercerlo es una pérdida, naturalmente puede optar por no ejercerlo;
El mercado de opciones ETF SSE 50 está altamente correlacionado con el mercado de acciones A y también es una herramienta de inversión y cobertura ampliamente utilizada en los mercados relacionados con acciones A.
Las opciones domésticas son cada vez mejores. En los últimos años, la Bolsa de Valores de Shanghai y la Bolsa de Valores de Shenzhen han cotizado opciones sobre los principales índices, incluidas las opciones ETF CSI 300, opciones ETF CSI 500, opciones ETF GEM, opciones sobre índices bursátiles y opciones de futuros. , el mercado de opciones será cada vez más grande.
La tendencia del ETF Shanghai Composite 50 subyacente y la del mercado en general pueden considerarse consistentes. Por lo tanto, el contrato de opción es esencialmente un método apalancado para apostar sobre el alza y la caída del mercado, pero existe. Hay un enorme margen para la aplicación estratégica. ?
En primer lugar, como herramienta para cubrir los riesgos bursátiles.
Para los inversores, las opciones 50ETF no solo pueden invertirse solas, sino que también pueden utilizarse como una buena herramienta de venta en corto para cubrir el riesgo de tener acciones. Lo último que alguien quiere es que el mercado caiga, con miles de acciones cayendo. Sin embargo, las herramientas de venta en corto todavía son muy escasas en el mercado de valores chino. Debido a sus características de negociación bidireccional, las opciones 50ETF no sólo pueden vender en corto en el mercado, sino que también básicamente cubren el riesgo de caída del índice Shanghai Composite 50.
En el pasado, no existían productos de opciones, y cuando el mercado de valores caía, los inversores sólo podían quedar atrapados, recortar o esperar y ver. Pero ahora, el contrato de venta sobre las opciones 50ETF sirve como una buena función de cobertura. ?
La segunda es que es fácil controlar una dirección.
Las opciones 50ETF también son un tipo de opciones. Habrá diferentes contratos dependiendo del tiempo de ejercicio, pero en general hay docenas de contratos para elegir, lo cual no es tan complicado como la selección de acciones. Los principales factores que afectan su tendencia son las acciones de peso pesado y las acciones subyacentes, porque los inversores pueden encontrar que los cambios en el 50ETF son casi los mismos que los del índice compuesto de Shanghai, por lo que, en pocas palabras, el índice compuesto de Shanghai ha subido y el 50ETF ha aumentado. resucitado.
En tercer lugar, los rendimientos del apalancamiento incorporado son mayores.
Las opciones 50ETF tienen su propio apalancamiento y pueden lograr una gran producción con una pequeña inversión. El índice de apalancamiento de las opciones 50ETF varía de decenas a cientos de veces. Cuando se trata de apalancamiento, la primera reacción probablemente sea el rechazo, entendido como la posibilidad de que el riesgo explote fácilmente. Pero el apalancamiento de las opciones 50ETF es diferente al de otros productos. Como comprador de opciones, su alto índice de apalancamiento solo se refleja en sus ingresos. El mayor riesgo que debe asumir es la prima pagada y no existe riesgo de liquidación. Para los inversores que han asignado capital antes, el alto apalancamiento de las opciones 50ETF es el producto en sí, no la bendición de factores externos, y los individuos no necesitan pagar intereses elevados. ?
En cuarto lugar, las pérdidas por riesgo limitado son menores.
Las pérdidas y ganancias de las opciones 50ETF son asimétricas, porque el comprador de la opción teóricamente tiene riesgos limitados y beneficios ilimitados. Como se mencionó anteriormente, las opciones están altamente apalancadas. Aunque están apalancados como los futuros, los futuros tendrán el riesgo de posiciones cortas, pero las opciones no serán posiciones cortas. Para el comprador, la opción adquiere derechos mediante el pago de regalías y la opción tiene un límite de duración contractual. Durante el período del contrato, si compra un contrato abierto, su posición no se cerrará, y mucho menos una posición corta, por lo que podrá mantenerla con confianza. ?
En quinto lugar, existe un enorme potencial de ganancias.
Las opciones 50ETF son muy volátiles y los márgenes de beneficio son mucho mayores que los de las acciones. Cuando el 50 ETF subyacente sube o baja un 1%, el precio medio del contrato fluctúa entre un 30% y un 50%, o incluso más. Si está atento a la dirección del índice y mantiene un contrato de opción, este contrato puede generarle diez o docenas de veces su beneficio principal en una o dos semanas. De vez en cuando también se produce una ganancia de 10 veces el capital del contrato el mismo día.