La plataforma de Internet "profunda" ayuda a que la tendencia de los préstamos disminuya, el control del riesgo de financiación al consumo está aumentando
Anteriormente, Qiao Yang se desempeñó como jefe de estrategia de riesgo y modelado de datos en Discover, como director ejecutivo de ZRobot, una empresa de tecnología financiera establecida conjuntamente por JD Digits y la empresa estadounidense ZestFinance, y como director general. del departamento de gestión de crédito de JD Digits. Durante su mandato en JD.com, él y su equipo crearon el sistema interno de calificación crediticia de usuarios personales de JD.com, "Xiaobai Credit", que atrajo la atención de la industria.
Recientemente, también se ha difundido la noticia de que Cheng Jianbo, ex vicepresidente de JD.com y director general del Centro de gestión de riesgos personales, se desempeñará como director general de Pudao Credit Information Co., Ltd. (en adelante, "Información crediticia de Pudao"). Anteriormente, el equipo de control de riesgos dirigido por Cheng Jianbo había "acompañado" a largo plazo las operaciones de JD Baitiao y acumulado experiencia práctica en el campo del control de riesgos de big data de financiación al consumo.
El mundo de la asistencia financiera para préstamos puede ser pequeño, con conocidos que van y vienen. Pero para toda la industria de asistencia crediticia, sus datos de tráfico de larga data, control de riesgos e incluso servicio al cliente en todo el modelo comercial pueden volver a manos de bancos y otras instituciones financieras autorizadas bajo orientación regulatoria en el futuro. "El proceso puede ser más largo.
Altibajos de la industria
Li Li decidió dejar la industria de Internet a finales de 2020. En 2018, pasó de trabajar en un centro de tarjetas de crédito de un banco por acciones a trabajar como gerente de producto en el negocio de financiación al consumo de una importante empresa de Internet, tras despedirse por primera vez del banco con una gestión rígida. El ambiente de trabajo en Internet donde estaba rodeado de empleados nacidos en la década de 1990 lo hizo sentir más relajado. Libertad, los ingresos salariales también son más altos que el nivel anterior en el banco desde una perspectiva contable. Aunque algunos beneficios ocultos, como exámenes físicos y reembolsos médicos, se han reducido, para él, un joven sano, estos no son los problemas principales.
Sin embargo, después de que la novedad inicial desapareció, Li Li descubrió que este negocio de crédito al consumo personal puramente en línea con United Loan como modelo principal era un poco "aburrido". Todo el modelo de negocio y la cadena industrial han sido muy estables, desde BD (negocios) hasta los productos, las operaciones y el servicio al cliente, cada uno realiza sus propias tareas. Cada uno es solo un pequeño tornillo en la línea de montaje que puede reemplazarse en cualquier momento. A medida que pasa el tiempo, parece que para aquellos que son simplemente "trabajadores calificados" en un determinado nodo, es difícil ver alguna esperanza de mejorar sus habilidades personales o ser promovidos en el lugar de trabajo.
Sin embargo, en la primera mitad de 2019, toda la industria sigue en aumento. Los bancos, las empresas de financiación al consumo, las pequeñas empresas de préstamos y otros actores financieros tienen una gran demanda de crédito al consumo y un flujo constante de. Se proporcionan fuentes de financiación de bajo costo, por el contrario, la plataforma parece estar luchando por obtener fuentes de tráfico en el lado de los activos, y toda la empresa y el equipo todavía están inmersos en una atmósfera próspera.
De 2018 a 2019, los datos públicos muestran que los saldos de préstamos de tres empresas de tecnología financiera que cotizan en el mercado de valores de EE. UU., 360, Qudian y Lexin, han estado creciendo rápidamente. Esto puede servir como una tendencia de desarrollo en. los sectores de préstamos conjuntos y asistencia crediticia. Entre ellos, Qudian propuso claramente en 2019 el negocio de asistencia crediticia basado en el modelo de "plataforma abierta".
Li Li ahora recuerda que el punto de inflexión en la atmósfera de la industria se produjo en la segunda mitad de 2019. En Hangzhou, se cerraron los negocios de rastreadores de algunas empresas de datos de terceros relativamente grandes en la industria, y Los líderes empresariales fueron detenidos para ser investigados. Algunos bancos cooperativos comenzaron a exigir que se explicara la fuente de los datos de los usuarios al desviar el tráfico. Aunque en ese momento los bancos eran más bien un requisito "formal" para cumplir con los requisitos reglamentarios, esto también fue una advertencia para la industria.
En la primera mitad de 2019, la empresa de Chen Ming acababa de pasar de la consolidación de la industria P2P a los préstamos en efectivo. La empresa tenía una licencia de préstamos pequeños en línea y algunos préstamos autooperados. cooperación con bancos, empresas de financiación al consumo, etc., y su escala se considera media de la industria. Chen Ming cree que esto no es lo suficientemente seguro. Espera cambiar de trabajo a una empresa de financiación al consumo o a un banco porque considera que "es más seguro dentro del sistema".
Al mismo tiempo, la empresa de Chen Ming acababa de tener dificultades para deshacerse de su negocio P2P y, de acuerdo con las intenciones regulatorias, pasó a un negocio centrado en modelos conjuntos de préstamos y asistencia crediticia.
Pero en la segunda mitad del año, algo le sucedió a la empresa de datos de terceros y él era muy consciente de que había comenzado la tormenta regulatoria sobre la información de datos.
Pero nadie esperaba que la repentina epidemia de COVID-19 en 2020 presionara el botón de pausa en las corrientes subterráneas entre la supervisión y la industria.
Como operador de un producto de préstamos al consumo en línea, Zhang Yue vio demasiadas "realidades humanas" en la primera mitad de 2020: algunos usuarios falsificaron su diagnóstico de COVID-19 para evitar el pago del certificado. pero en realidad los datos de nuevos casos en la zona donde se ubica se pueden encontrar con un poco de verificación. Algunos usuarios condujeron desde Tianjin a Beijing para "concertar una cita" a la fuerza con la persona a cargo del negocio porque debían varios miles de yuanes. Algunos usuarios solicitaron repetidamente un aplazamiento del pago de unos cientos de yuanes y amenazaron al personal de servicio al cliente con saltar del edificio...
Dado que las fluctuaciones económicas y emocionales de los usuarios experimentan grandes fluctuaciones, el crédito al consumo personal El mercado ha crecido casi Si bien los big data se han utilizado más ampliamente en la lucha contra la epidemia, los productos de crédito sin contacto en línea de varios bancos han entrado en una etapa de desarrollo repentino y rápido. En la segunda mitad del año, cuando el impacto de la epidemia en la economía disminuyó gradualmente, la neblina sobre la industria pareció disiparse gradualmente. En la segunda mitad del año, Zhang Yue sintió que las quejas de alto riesgo provenientes de primera línea. el servicio al cliente se había ralentizado y el volumen de negocio se estaba recuperando constantemente.
En julio de 2020, la Comisión Reguladora de Banca y Seguros de China emitió las "Medidas provisionales para la administración de préstamos por Internet de los bancos comerciales". Algunas empresas de tecnología financiera interpretaron este documento normativo como "el mayor punto culminante de". "La nueva normativa afirma plenamente el papel del mercado de préstamos y de las instituciones, y alentar a los bancos comerciales a cooperar en la absorción de nuevas tecnologías para promover el cambio y la innovación en la industria crediticia es un beneficio importante para las principales plataformas de tecnología financiera". /p>
Pero luego, en agosto de 2020. En el "Reglamento sobre varias cuestiones relativas a la aplicación de las leyes en el juicio de casos de préstamos privados" promulgado por el Tribunal Supremo Popular en marzo, 4 veces LPR (préstamo a un año tasa de interés cotizada en el mercado) se estableció como el límite superior de la protección judicial de las tasas de interés de los préstamos privados, y la línea roja de la tasa de interés se trazó una ubicación aún más estricta. En los meses siguientes, surgió una ola de "alianzas anticobro" en varios lugares. Las personas que estaban atrapadas en la trampa de los altos intereses de los préstamos negros en línea y los préstamos privados consideraron las disposiciones de la Ley Suprema como una gota que les salvó la vida. deshacerse de las deudas Esta situación también se extendió a las disputas crediticias relacionadas con bancos y compañías de financiación al consumo. Aunque la Corte Suprema tiene regulaciones para los "préstamos privados" autorizados no financieros, las instituciones financieras autorizadas todavía sienten la presión de la opinión pública y los aspectos morales. , y cuanto más una organización esté en la cima de la industria y conceda gran importancia a la reputación de la marca, mayor será la presión.
Para las instituciones de asistencia crediticia con licencia de consumo, el límite superior de las tasas de interés de los préstamos para activos autónomos puede ser lo más cercano posible a 24 (la anterior línea roja de "usura"), y en el negocio de asistencia crediticia En el modelo, algunas entidades financieras autorizadas han comenzado a exigir diseños basados en el límite superior de 4 veces la LPR.
Chen Ming vio que los clientes objetivo de su empresa eran en su mayoría trabajadores y personas de bajos ingresos, y su resistencia al riesgo financiero personal era pobre. Estas características se han visto amplificadas por la epidemia y la demanda del mercado se ha reducido. bajo la epidemia y la depresión del espacio de precios de las tasas de interés, lo que ha comprimido en gran medida el espacio de ganancias y rentabilidad de las instituciones de plataformas de asistencia crediticia pequeñas y medianas. Comenzó a buscar activamente su "próximo trabajo" y su mejor objetivo era ingresar a un banco.
En octubre de 2020, dos instituciones de plataformas líderes no lograron salir a bolsa una tras otra. Las expectativas regulatorias y la reputación de mercado de toda la industria se han desplomado.
En el cuarto trimestre de 2020, junto con múltiples críticas públicas de altos funcionarios del Banco Central y de la Comisión Reguladora de Banca y Seguros de China sobre cuestiones como la innovación desordenada de las finanzas de Internet, el aumento de los costos de financiación y el uso indebido de información y datos, También está la promulgación de las "Medidas provisionales para la gestión de pequeñas empresas de préstamos en línea (borrador para comentarios)".
Este documento regulatorio de mano dura apunta directamente a cuestiones como el uso excesivo por parte de las instituciones de plataformas de Internet de licencias de pequeños préstamos en línea, inversiones conjuntas y ratios de apalancamiento de 3:7 o incluso 1:99 para amplificar los fondos de crédito. .
Después de eso, Li Li descubrió que sus bancos cooperativos comenzaron a reducirse intensamente, United Loans dejó de agregar nuevos préstamos y algunos bancos incluso dejaron de otorgar préstamos por completo.
“El futuro financiero de Internet es preocupante.
"En ese momento, Li Li tomó esa decisión y comenzó a buscar activamente oportunidades de búsqueda de empleo en bancos y compañías de financiación al consumo.
Por otro lado, las compañías de financiación al consumo y las licencias bancarias de venta directa que habían sido congelado durante muchos años comenzó a publicarse, "la supervisión también tiende a permitir que las instituciones financieras autorizadas lleven a cabo innovaciones financieras". "A finales de 2020, una institución bancaria de inversión extranjera pidió a algunos expertos de asociaciones financieras mutuas locales, el Centro de Desarrollo del Consejo de Estado, instituciones de investigación regulatorias financieras, etc., sus opiniones sobre los préstamos por Internet y la supervisión de la tecnología financiera a través de un simposio. Los expertos ' puntos de vista principales incluyen tres aspectos: en primer lugar, las estrategias antimonopolio y de datos de Internet son las razones detrás del endurecimiento de la tecnología financiera de China; en segundo lugar, el índice de apalancamiento del sector residencial es alto y la supervisión restringirá el crédito al consumo; en tercer lugar, la supervisión de los préstamos en línea; ser más estricto
En la primera mitad de 2021, mientras las instituciones de plataformas grandes y pequeñas de la industria todavía están en el proceso de convertir préstamos conjuntos en asistencia crediticia, Li Li y Chen Ming abandonaron las empresas de plataformas de Internet. y se unió sucesivamente a los bancos.
Asistencia crediticia y juego de control de riesgos de las pequeñas y medianas instituciones financieras
El 7 de julio de 2021, algunas instituciones de plataforma recibieron un correo electrónico del Banco Central. Buró de Crédito, solicitando mejorar aún más el plan de rectificación de acuerdo con el diagrama de flujo de cooperación empresarial de "Plataforma-Agencias de Crédito-Instituciones Financieras", que requiere que "las instituciones de plataforma no utilizarán la información presentada activamente por individuos al realizar la cooperación comercial con instituciones financieras tales como desvío, asistencia para préstamos y préstamos conjuntos". La información generada dentro de la plataforma o la información obtenida desde fuera se proporciona directamente a las instituciones financieras en nombre de información de solicitud, información de identidad, información básica, información de calificación de retrato personal, etc., y un debe lograrse una "conexión directa" integral entre la información personal y las instituciones financieras. ”
Para comprender esta nueva regulación, es necesario aclarar la relación de cooperación entre la plataforma y las instituciones financieras en el negocio de asistencia crediticia existente
Según la popularización anterior del Renmin en China. Universidad de China Según el "Informe de investigación sobre innovación y supervisión de empresas de asistencia de préstamos" (en lo sucesivo, el "Informe de asistencia de préstamos") emitido por el Instituto de Investigación Financiera Hui, los procesos de cooperación de varios participantes en el negocio de asistencia de préstamos incluyen pre -cooperación de préstamo, cooperación a mitad de préstamo y cooperación posterior al préstamo.
El "Informe de asistencia de préstamo" señala que en la cooperación previa al préstamo, cada entidad participante debe completar la adquisición del cliente, la selección preliminar y el cliente. drenaje y otros pasos En términos de adquisición de clientes y selección preliminar, las instituciones de asistencia crediticia pueden hacerlo exclusivamente en línea o utilizar una combinación de métodos en línea y fuera de línea para llegar a los clientes crediticios y utilizar big data, inteligencia artificial y otros medios tecnológicos para llevar a cabo. selección preliminar y control de riesgos de los clientes prestamistas antes de enviarlos al lado de financiación, y seleccionar grupos de clientes objetivo que cumplan con los requisitos previos del lado de financiación “En términos de atracción de clientes, después de que las agencias de asistencia crediticia seleccionan a los grupos de clientes objetivo, impulsan el crédito. puntajes, recomendaciones crediticias y otra información de los clientes del préstamo a bancos y otras partes financiadoras.
Según una persona de una empresa de tecnología financiera, el correo electrónico del banco central solicitando una rectificación el 7 de julio está dirigido principalmente a este vínculo de captar clientes antes de prestar, exigiendo plataformas a instituciones y fondos para fortalecer este proceso. integridad y detalle de los informes de datos al banco central.
En el modo de "conexión directa", la información del usuario se transmite directamente entre la plataforma y las instituciones financieras. En el modo de conexión directa desconectada requerida por el banco central. Sin embargo, la clave para "cortar la conexión directa" es que, bajo el modelo de "conexión directa", la calidad de los datos de la información está directamente relacionada con los ingresos por servicios de desvío de las instituciones de la plataforma
Aceptado. Después de este modelo de cooperación, los mismos objetivos de los bancos y las empresas de tecnología financiera estarán estrechamente vinculados: lograr la mayor cantidad de ganancias posible lo antes posible, mientras se controlan los préstamos dudosos. La plataforma de asistencia en realidad primero realizamos una evaluación de control de riesgos internamente, utilizamos nuestra propia lógica de evaluación crediticia para relacionar a los usuarios con las fuentes de financiamiento adecuadas y utilizamos algunos datos que no pueden pasar la prueba para "completar los números", lo que dañará los ingresos mutuos. de ambas partes.
En otras palabras, cuando los datos del usuario están “directamente conectados”, la calidad de los datos también está implícitamente vinculada a los ingresos comerciales. Luego, después de "desconectar la conexión directa", las instituciones financieras no podrán verificar directamente los datos originales transmitidos por la plataforma a la agencia de informes crediticios, y serán responsables de sus ingresos por préstamos y activos improductivos.
Jin Tian cree que después de la "desconexión de las conexiones directas", la existencia de agencias de informes crediticios se ha fortalecido directamente en los bancos y plataformas. El impacto al menos incluye: la plataforma no puede generar directamente su propio cliente acumulado. datos, pero solo pueden proporcionar datos procesados por agencias de informes crediticios, protegiendo así mejor la privacidad de los clientes y la seguridad de los datos. Las agencias de informes crediticios implementan operaciones con licencia estricta, lo que eleva el umbral para que las instituciones del mercado general participen en asistencia crediticia y préstamos conjuntos; Debido al debilitamiento del papel de la plataforma (ya no es difícil controlar directamente la calidad del cliente), el modelo de negocio original, especialmente el modelo de cobro, puede enfrentar cambios importantes. Si los ingresos potenciales se reducen significativamente, puede reducir aún más la disposición de. la plataforma para participar en asistencia crediticia y préstamos conjuntos, cambiando así la ecología del mercado.
En las "Medidas provisionales para la administración de préstamos por Internet de bancos comerciales" emitidas en julio del año pasado, el negocio de asistencia crediticia en realidad se relajó un poco, aclarando que, excepto por los vínculos básicos de control de riesgos, los bancos comerciales deben Ser independiente en todos los demás aspectos. Puede cooperar con empresas de terceros. Los contenidos de cooperación específicos incluyen: adquisición de clientes de marketing, préstamos conjuntos, riesgo compartido (los prestamistas conjuntos y las partes que comparten deben ser instituciones autorizadas), tecnología de la información, cobro vencido, etc.
Sin embargo, el 20 de febrero de este año, la Comisión Reguladora de Banca y Seguros de China emitió el "Aviso sobre una mayor regulación del negocio de préstamos por Internet de los bancos comerciales", insistiendo en "implementar requisitos de control de riesgos. Los bancos comerciales deberían fortalecer las principales responsabilidades de control de riesgos y llevar a cabo de forma independiente la gestión de riesgos de préstamos por Internet, y completar de forma independiente los enlaces de control de riesgos que tienen un impacto importante en la evaluación y el control de riesgos de préstamos, y está estrictamente prohibido subcontratar enlaces clave de prepréstamo, préstamo y gestión posterior al préstamo. ”
En este sentido, el proceso de depender del control de riesgos externo a construir su propio control de riesgos central pondrá la tecnología de datos y el nivel de gestión de control de riesgos de las pequeñas y medianas empresas. los bancos a una gran prueba.
Dado que las plataformas de asistencia de préstamos más grandes tienen acceso a múltiples instituciones financieras, aquellas con altas tasas de aprobación y velocidades de préstamo rápidas probablemente sean asignadas a más usuarios, y en el negocio de asistencia de préstamos Entre ellas, las garantías de financiación y las instituciones de seguros se introducen como mejoras crediticias o mediante acuerdos comerciales como depósitos en plataformas de asistencia de préstamos y recompras de encubrimiento. Las instituciones de financiación en realidad disfrutan de rendimientos libres de riesgo, y no existe mucho mecanismo y nivel "práctico" de control de riesgos. experiencia.
En un evento del sector celebrado en el primer semestre de este año, el presidente de un banco privado de Internet habló con franqueza sobre este difícil problema, la cuestión común del control independiente de riesgos. Las agencias reguladoras han sido muy diligentes en el control independiente de riesgos para los bancos y otras instituciones financieras desde el Documento No. 141 inicial de 2017 hasta la promulgación de las últimas nuevas regulaciones sobre préstamos mutuos, el control independiente de riesgos se ha enfatizado muchas veces. Al respecto, en los últimos años Para los bancos privados, y para estos bancos más pequeños que luego se desarrollaron, los bancos pequeños y medianos que no tienen tráfico propio, "¿Cuánta capacidad tenemos para lograr un control independiente del riesgo, en términos de crédito? ¿Score, antifraude y gestión posterior al préstamo? "En qué medida, las autoridades reguladoras deben aclarar que la plataforma pertenece a la plataforma y el banco pertenece al mostrador".
Entonces, son pequeños ¿Están preparadas las instituciones financieras medianas y medianas para el “control independiente de riesgos” del que los reguladores han estado hablando durante muchos años?
(A petición del entrevistado, Chen Ming, Zhang Yue y Li Li son seudónimos en el artículo)