Una mirada al desarrollo y la innovación de la industria aseguradora desde la crisis financiera
El impacto de la crisis en las economías global y china
La crisis de las hipotecas de alto riesgo que comenzó en la primavera de 2006 fue causada por la quiebra de instituciones hipotecarias de alto riesgo, el cierre forzoso de Los fondos de inversión y el violento mercado de valores Una tormenta temblorosa. Esta violenta tormenta no sólo provocó una grave falta de liquidez en los principales mercados financieros mundiales, sino que también provocó que la crisis se extendiera del mercado financiero estadounidense al mercado financiero mundial y de la economía real estadounidense a la economía real mundial en el contexto de una profundización Globalización económica y financiera. En 2009, el crecimiento económico mundial se desacelerará aún más, y el crecimiento del PIB en América del Norte, Europa Occidental y Japón caerá por debajo de 1. Al mismo tiempo, en 2009, el crecimiento del gasto mundial en TI también se desacelerará significativamente, y la tasa de crecimiento interanual caerá a 4,4.
Frente a la crisis global, la tendencia económica general de China sigue siendo relativamente buena. Aunque la economía real de China se ha visto afectada sucesivamente, la disminución del crecimiento económico todavía está bajo control. Según las previsiones de la institución de investigación económica EIU10, la tasa de crecimiento del PIB de China en 2008 y 2009 fue de 9,6 y 8,0 respectivamente. Aunque el crecimiento del PIB se ha desacelerado, la caída no es demasiado grande. La crisis financiera también ha tenido cierto impacto en la confianza del consumidor chino, que entrará en un ciclo descendente en los próximos años, afectando directamente al consumo. EIU predice que el índice de precios al consumidor (IPC) de China será de 6,4 y 3,6 respectivamente en 2008 y 2009. Desde la perspectiva de las políticas macro nacionales, se han introducido políticas para expandir la demanda interna, lo que tendrá un impacto positivo en la estabilización de la situación económica general y la promoción del desarrollo económico en los próximos años.
El impacto de la crisis en la industria financiera de China
La crisis financiera ha tenido un cierto impacto en varios sectores de la economía china, pero el orden y alcance del impacto será diferente . Como industria líder más directamente afectada por la crisis financiera, la industria financiera de China no sólo sufrió pérdidas directas por la tenencia de activos improductivos de instituciones financieras estadounidenses, sino que también deterioró el entorno operativo general de la industria financiera debido a la disminución de la confianza de los inversores.
El impacto directo de la crisis financiera estadounidense en los bancos nacionales radica principalmente en los productos de titulización hipotecaria que poseen. Afectados por la crisis financiera, el valor de estos bonos se redujo significativamente, lo que provocó una pérdida de activos bancarios. En lo que respecta a la industria de seguros, las instituciones de seguros chinas básicamente no han invertido en el sector financiero estadounidense. Muchos gigantes financieros internacionales con instituciones de seguros en China se han visto involucrados en la crisis financiera. sus activos totales son pequeños y el negocio en China no se ha visto tan afectado. En lo que respecta a la industria de valores, el negocio QDII (Inversor Institucional Nacional Calificado) tiene el mayor impacto directo. En la actualidad, el QDII de China continental invierte principalmente en el mercado estadounidense y en Hong Kong, por lo que la crisis financiera estadounidense provocará inevitablemente una caída directa de los precios de diversos activos financieros, lo que provocará una reducción del valor neto de los fondos QDII y un deterioro de expectativas de los inversores, lo que desencadenó una oleada de reembolsos.
Debido al bajo grado de apertura del mercado financiero de China, las pérdidas directas causadas por la crisis financiera a la industria financiera de China son relativamente limitadas, pero tiene un impacto mayor en el desarrollo y la innovación, y las instituciones financieras ser más cautelosos en la inversión y la innovación financiera.
Desde la perspectiva de diversos subsectores de la industria financiera, los préstamos morosos de las empresas bancarias aumentarán y los diferenciales de las tasas de interés de los depósitos y préstamos disminuirán, los ingresos por primas de la industria de seguros y los ingresos por comisiones de la industria de valores disminuirán, y los ingresos por primas de la industria de seguros y los ingresos por comisiones de la industria de valores disminuirán; El entorno operativo general de la industria financiera de China se deteriorará.
IDC cree que la crisis financiera estadounidense tendrá el siguiente impacto en el desarrollo de la industria financiera de China: acelerará la entrada de fondos internacionales, exacerbando así aún más el exceso de liquidez interna y las fluctuaciones en el sistema financiero; el precio de las acciones de las instituciones financieras extranjeras Factores favorables como la caída de la moneda, la continua apreciación del RMB y la relajación de los controles de fusiones y adquisiciones por parte del gobierno de los EE. UU., las instituciones financieras chinas pueden aumentar sus esfuerzos de fusiones y adquisiciones en el extranjero mientras controlan los riesgos de los chinos; la supervisión gubernamental de la innovación financiera será más sólida y adecuada, como el establecimiento de Supervisar el sistema de alerta temprana y fortalecer el monitoreo de la seguridad del sistema financiero, el gobierno fortalecerá aún más la gestión de riesgos financieros de China, como el establecimiento de una gestión de riesgos; sistema para inversiones en el extranjero y préstamos corporativos. Parece que esta crisis financiera también ha traído algunas oportunidades para el desarrollo de la industria financiera de China.
El impacto de la crisis en la inversión en TI en la industria financiera de China
La crisis financiera también tendrá un cierto impacto en el desarrollo futuro de la inversión en TI y las soluciones de TI en la industria financiera de China. La reciente encuesta telefónica de un minuto realizada por IDC a directores de información de docenas de instituciones financieras financiadas por China en China muestra que la mayoría de las instituciones financieras reducirán o desacelerarán la inversión en TI en 2009, y las empresas están preparadas para responder al impacto negativo a largo plazo de la crisis financiera reduciendo la inversión en TI. Con base en las expectativas para el entorno económico general de China y el desarrollo de la industria financiera en los próximos años, las recientes previsiones de IDC para el crecimiento del gasto en TI de China en 2009 son 65.438, 0,5, 2,5 y 4,5 respectivamente, que son aproximadamente 8.65.438 respectivamente inferiores a las Septiembre 02 y 65, 438 065, 438 0.
En general, IDC cree que la crisis financiera de Estados Unidos tendrá el siguiente impacto en el desarrollo del mercado de inversiones y soluciones de TI de China: Tendrá un cierto impacto en la escala de la inversión en TI por parte de las instituciones financieras chinas. y puede afectar aún más el desarrollo del mercado. Las tendencias y el panorama competitivo de las instituciones financieras chinas invertirán más recursos en soluciones como el control de riesgos y la gestión del cumplimiento, que se convertirán en un nuevo punto brillante en un mercado internacional relativamente lento; preste más atención a China En el mercado de la industria financiera, la competencia en este campo se volverá más intensa. La crisis financiera afectará la subcontratación extraterritorial de las empresas de servicios de software chinas, pero también traerá oportunidades de desarrollo, como fusiones y adquisiciones en el extranjero.
Ante la crisis financiera cuyo impacto aún no ha tocado fondo, IDC hizo las siguientes sugerencias a instituciones financieras y empresas de TI.
Hay tres sugerencias para las entidades financieras:
Fortalecer la gestión de riesgos. En primer lugar, al tiempo que se fortalece la capacidad de innovar productos de forma independiente, es necesario fortalecer los mecanismos de evaluación, gestión y alerta temprana de riesgos; en segundo lugar, mejorar la capacidad de identificar riesgos potenciales en los negocios internacionales y proporcionar alertas tempranas de riesgos en los mercados financieros extranjeros.
Acelerar el proceso de internacionalización mediante fusiones y adquisiciones. Con Wall Street cayendo a mínimos históricos en el índice bursátil, la apreciación del RMB, la escasez de liquidez en las instituciones financieras estadounidenses y el gobierno estadounidense relajando las restricciones a las fusiones y adquisiciones en el extranjero, las instituciones financieras chinas deberían tomar decisiones sobre si deben realizar fusiones y adquisiciones en el extranjero. adquisiciones en función de la evolución de la situación.
Mejorar las medidas de recompensa y castigo. Evite estándares de evaluación cuantitativa unilaterales, como el rendimiento de los activos y el rendimiento del capital contable, y evite el riesgo moral entre los ejecutivos de la industria financiera. Los mecanismos de compensación deben basarse en ganancias ajustadas por factores de riesgo.
Cuatro sugerencias para empresas de TI:
Prestar atención a las oportunidades de negocio en el mercado chino. Los fabricantes internacionales deberían considerar trasladar sus centros de negocios a mercados emergentes como China, al tiempo que fortalecen diversas formas de cooperación con empresas nacionales líderes para acelerar la localización. También podemos confiar en nuestra rica experiencia en servicios en el extranjero para brindar soluciones de apoyo a las instituciones financieras chinas que se centran en la internacionalización. Las empresas nacionales de subcontratación, si bien continúan manteniendo su posición dominante en el mercado de subcontratación de Asia oriental, deberían explorar activamente los mercados de subcontratación de software financiero nacional, europeo y estadounidense.
Prestar atención a los cambios en la estructura del mercado. A medida que más y más proveedores internacionales de TI y soluciones financieras de TI ingresen al mercado chino, la competencia y la cooperación en el mercado se intensificarán. Los fabricantes nacionales deberían fortalecer la cooperación con los fabricantes internacionales de TI para lograr ventajas complementarias.
Capte las tendencias de la demanda de TI.
Los proveedores de TI y de soluciones deben mantenerse al tanto de las nuevas necesidades de TI de las instituciones financieras chinas en materia de gestión de cumplimiento, control de riesgos, innovación financiera y fusiones y adquisiciones internacionales, y actualizar productos y servicios de manera oportuna.
Operación de capital razonable. La posible entrada de capital internacional brinda a las empresas nacionales de TI oportunidades de financiación y operaciones de capital. Al mismo tiempo, las empresas nacionales de subcontratación de software pueden intentar adquirir empresas de subcontratación extranjeras mientras intentan alcanzar a sus competidores en términos de escala y ganancias, acelerando así el despliegue y la expansión empresarial global.