¿Cuáles son las funciones del comercio de futuros?
1. Descubrir precios
Dado que la negociación de futuros es una transacción de contrato público de productos básicos con entrega a plazo, una gran cantidad de información sobre la oferta y la demanda del mercado se concentra en este mercado. las personas provienen de diferentes lugares y tienen diferentes interpretaciones de diversa información, lo que lleva a diferentes puntos de vista sobre los precios a plazo a través de licitaciones públicas.
De hecho, el proceso de negociación de futuros es un reflejo integral de las expectativas de la oferta y la demanda sobre los cambios en las relaciones de oferta y demanda y las tendencias de los precios dentro de un cierto período de tiempo en el futuro. Este tipo de información sobre precios se caracteriza por la continuidad, la apertura y la previsibilidad, lo que contribuye a aumentar la transparencia del mercado y mejorar la eficiencia en la asignación de recursos.
2. Evitación de riesgos
La aparición del comercio de futuros proporciona al mercado al contado un lugar y un medio para evitar riesgos de precios. El principio fundamental es utilizar los mercados de futuros y al contado para las transacciones de cobertura. En el proceso real de producción y operación, para evitar el aumento de costos o la caída de ganancias causada por los cambios en los precios de las materias primas, el comercio de futuros se puede utilizar como cobertura, es decir, comprar o vender la misma cantidad en el mercado de futuros que en el mercado al contado. Los contratos de futuros en direcciones opuestas hacen que las ganancias y pérdidas de las transacciones del mercado de futuros y al contado se compensen entre sí. Fije los costos de producción de la empresa o los precios de venta de los productos para mantener las ganancias establecidas y evitar riesgos de precios.
3. Cobertura
Al comprar o vender una determinada cantidad de materias primas al contado en el mercado spot, vender o comprar futuros de la misma variedad y cantidad pero en dirección opuesta en los futuros. mercado Las materias primas (contratos de futuros) utilizan las ganancias de un mercado para compensar las pérdidas de otro mercado y evitar riesgos de precios.
Datos ampliados
Riesgos del comercio de futuros
1. Riesgos del uso del apalancamiento
La función de amplificación de capital amplifica tanto los rendimientos como los riesgos. Por lo tanto, cómo utilizar 10 veces el apalancamiento y cuánto utilizar variará de persona a persona. Aquellos con niveles más altos pueden usar más de cinco veces o incluso suficiente apalancamiento. Si aquellos con niveles más bajos también utilizan un alto apalancamiento, sin duda el riesgo se saldrá de control.
2. Paz intensa y explosión
Las empresas de corretaje de bolsas y futuros deben realizar liquidaciones todos los días de negociación. Cuando el margen del inversor es insuficiente y cae por debajo del ratio prescrito, la empresa de futuros cerrará la posición por la fuerza. A veces, si el mercado es extremo, incluso habrá una posición corta, es decir, se perderán todos los fondos de la cuenta, y la compañía de futuros incluso tendrá que pagar la pérdida que exceda el margen de la cuenta.
3. Riesgo de entrega
Los inversores comunes y corrientes no quieren comprar más soja en unos meses, ni vender cobre en unos meses. Si el contrato se mantiene hasta la fecha de entrega, los inversores deben recolectar suficientes fondos u objetos físicos para la entrega (el pago es aproximadamente 10 veces el margen).
Enciclopedia Baidu-Futuros