¿Cuáles son las reglas para el comercio de opciones?
Las reglas básicas de negociación de las opciones 50ETF significan que el comprador de la opción puede comprar o vender un número fijo de contratos en un momento acordado en el futuro pagando regalías por unidad, suscribiendo o vendiendo opciones al vendedor de opciones a un precio acordado, y el activo subyacente es un fondo (50ETF).
Tipo de contrato
& opción de suscripción gt& gt50ETF:
Derecho a comprar el fondo 50ETF en el momento y precio acordado.
Opción de venta& gt& gt50ETF:
El derecho a vender el fondo 50ETF en un momento y precio acordados.
Dirección de las operaciones
Las operaciones con opciones se dividen en compradores y vendedores. Para los compradores de opciones, las opciones son un método de inversión con riesgos limitados y rendimientos teóricos ilimitados. Para los vendedores de opciones, las opciones son un método de inversión con rendimientos limitados y riesgos teóricos ilimitados.
Comprador y vendedor de opciones de compra, comprador y vendedor de opciones de venta
& gt& gtComprador de opciones de compra: paga prima, (el comprador es alcista)
& gt& gtOpción de compra vendedor: recibir regalías (transacción de venta del vendedor)
& gt& gtOpción de venta comprador: pagar prima (transacción de venta del comprador)
& gt& gtOpción de venta vendedor: recibir regalías (llamada del vendedor) )
Mes de vencimiento
Los contratos de cuatro meses se muestran cada trimestre.
Explicación de la opción & gt& gt:
Como se muestra en la figura, el mes actual es agosto y los meses de vencimiento son agosto, septiembre, 65438 + febrero y marzo del año siguiente. .
Precio de ejercicio
Un valor fijo, dos o más valores reales, un valor real profundo, dos o más valores fuera del dinero y un valor muy fuera del dinero. valor del dinero.
Fecha de vencimiento (fecha de ejercicio)
El cuarto miércoles del mes de vencimiento (ampliado en caso de feriados legales)
& gt& gtExplicación de la opción:
Cuando el contrato vence, el valor de vencimiento de la opción hipotética es cero y la opción real debe declararse para su ejercicio en la fecha de ejercicio. Las posiciones no cerradas se considerarán abandonadas automáticamente después del vencimiento, y usted debe concentrarse en los riesgos de la fecha de vencimiento.
Tamaño del contrato
Cada contrato de opción representa 10.000 50 fondos ETF.
Explicación de la opción & gt& gt:
Si la cotización de la prima de un contrato 50ETF es 0,0136, significa que debe pagar una prima de 0,0136*10.000 unidades = 136 yuanes. Si la prima del contrato aumenta a 0,0200, significa que ganará 74 yuanes comprando un contrato.
El tamaño de las regalías se ve afectado principalmente por la duración del plazo, el precio de ejecución, el precio de mercado y la volatilidad.
Si el tiempo de vencimiento es mayor, la volatilidad del mercado es mayor y hay un diferencial de ganancias entre el precio de ejercicio de vencimiento y el precio de mercado actual, significa que la opción es más beneficiosa para el comprador y desventajosa. al vendedor, por lo que los precios de las primas del contrato de opción son relativamente altos y viceversa.
En el mercado de valores, las opciones son una buena herramienta de cobertura. Tener un conocimiento profundo de las opciones de 50ETF puede ayudarnos a obtener más ganancias. Por supuesto, mientras obtienes ganancias, ¡también debes prestar atención a los riesgos de las opciones!