¿Qué significa invertir en VC y PE?

VC Investment es la abreviatura de Venture Capital en inglés La abreviatura es VC, que significa “venture capital”, también llamado venture capital. Se refiere a un método de financiación que brinda apoyo financiero a empresas emprendedoras en etapa inicial y obtiene acciones de la empresa.

Desde una perspectiva de riesgo, la inversión de capital riesgo es más riesgosa que la inversión de capital privado PE.

PE se refiere a la inversión de capital en empresas no cotizadas con modelos de negocio maduros. La diferencia entre PE y VC es que VC invierte en empresas de crecimiento en etapa inicial, mientras que PE invierte en empresas maduras en etapa tardía.

Estas tres características de la inversión en PE.

1. La recaudación de fondos es privada y amplia.

La primera característica de la inversión en PE es la colocación privada y la universalidad de la recaudación de fondos. Los fondos invertidos en PE se obtienen principalmente de forma no pública de un pequeño número de inversores institucionales o particulares, y sus ventas y reembolsos se negocian de forma privada con los inversores. Los fondos de capital privado provienen de una amplia gama de fuentes de financiación: personas adineradas, fondos de riesgo, fondos MA apalancados, inversores estratégicos, fondos de pensiones y compañías de seguros son todos componentes de los fondos de capital privado. Los tres objetivos de los fondos de capital privado:

(1) Fondos de instituciones financieras

Los fondos de instituciones financieras son la primera opción para ejercer presión sobre varios fondos de PE, incluidos los fondos de orientación gubernamental y varios fondos matrices. , fondos de seguridad social, seguros bancarios, etc. Estas capitales tienen un cierto grado de popularidad. Si puede obtener el apoyo de estos capitales, los fondos de PE pueden atraer una gran cantidad de capital para realizar un seguimiento.

(2) Fondos inactivos empresariales

Teniendo en cuenta su propia energía y otros factores, las empresas que cotizan en bolsa, las empresas estatales, las empresas privadas y otras empresas no utilizarán directamente los fondos inactivos para la especulación bursátil. , pero opta por invertir en un fondo de PE. Por lo tanto, los fondos inactivos de las empresas son una fuente importante de fondos de PE.

(3) Fondos inactivos personales

Algunos fondos de PE nacionales han lanzado algunos proyectos de fondos específicamente para personas físicas, pero el umbral de inversión es muy alto, generalmente por encima de 6,5438 millones de yuanes. han acumulado riqueza pueden participar en la inversión.

2. Los objetivos de inversión son empresas no cotizadas y con potencial de desarrollo.

La segunda característica importante de la inversión en PE es que los objetivos de inversión son empresas no cotizadas con potencial de desarrollo. Los principales objetivos de la inversión en PE son empresas no cotizadas con potencial de desarrollo, y utilizan esto como criterio para seleccionar proyectos que puedan generar altos retornos de inversión a través de la cotización.

3. Integración de fondos de capital y apoyo de gestión

La tercera característica de la inversión en PE es la integración de fondos de capital y apoyo de gestión. Debido a que el propósito de la inversión en PE es obtener rendimientos excedentes de la inversión a través de la cotización, la inversión en PE no solo traerá fondos a la empresa, sino que también brindará apoyo administrativo a la gerencia.

En circunstancias normales, la inversión en PE adoptará la forma de inversión de capital y gozará de ciertos derechos de voto en la gestión de la toma de decisiones de la empresa invertida. En términos de herramientas de inversión, las inversiones en PE generalmente toman la forma de acciones ordinarias o acciones preferentes transferibles y bonos convertibles. Los inversores de PE brindan apoyo de gestión a las empresas en las que invierten en cinco aspectos: participar en juntas directivas corporativas, planificar inversiones y cotizaciones adicionales, ayudar a las empresas a formular estrategias de desarrollo y planes de marketing, monitorear el desempeño financiero y las condiciones operativas, y ayudar a manejar las crisis corporativas.