¿Qué es la gestión de carteras?

La gestión de carteras es un tipo de gestión de fondos. La gestión de cartera se refiere a la gestión diversificada de activos por parte de administradores de inversiones de acuerdo con la teoría de selección de activos y la teoría de la cartera de inversiones para lograr los objetivos de inversión de diversificar los riesgos y mejorar la eficiencia.

Una cartera de inversiones es un conjunto de acciones, bonos, derivados financieros, etc. en poder de inversores o instituciones financieras. El objetivo es distribuir el riesgo. Una cartera de inversiones puede verse como una cartera en varios niveles.

El primer nivel de cartera, debido a las necesidades duales de seguridad y rentabilidad, considera la combinación de activos riesgosos y activos libres de riesgo. Los activos libres de riesgo deben combinarse para la seguridad y los activos riesgosos. combinarse para obtener rentabilidad.

El segundo nivel de cartera considera cómo combinar activos riesgosos. Dado que el rendimiento del riesgo de dos combinaciones de activos con correlación pobre o correlación negativa será mayor que el rendimiento del riesgo de activos individuales, el rendimiento del riesgo de cada uno de ellos será mayor que el rendimiento del riesgo de cada uno de ellos. la combinación es constante Los activos con mal desempeño pueden alejar la frontera eficiente de la cartera de riesgos.