Fondos de inversión fijos recomendados

Mito 1: Hacer una pausa por miedo.

La inversión del fondo debe en primer lugar adherirse a la filosofía de inversión a largo plazo. Las características del fondo son la inversión colectiva y la gestión financiera experta. Los fondos de acciones excelentes a menudo pueden obtener rendimientos que están en línea con la media del mercado o incluso la superan. Sin embargo, cuando el mercado experimenta una caída temporal, el valor neto del fondo a menudo se reduce temporalmente y muchos inversores dejan de invertir (o incluso rescatan el fondo) porque temen la caída. De hecho, mientras los inversores insistan en realizar inversiones fijas en el fondo, tendrán la oportunidad de comprar más acciones del fondo a precios bajos. Si persisten durante mucho tiempo, el costo promedio naturalmente disminuirá, por lo que no lo serán; miedo a los altibajos del mercado y, en última instancia, obtener buenos rendimientos.

Mito 2: El reembolso debe aumentar

Algunos clientes descubrieron que el valor neto del fondo aumentaba después de un período de inversión fija y optaron por reembolsarlo a mitad de camino porque tenían miedo. una reversión del mercado. De hecho, este enfoque también viola la intención original de sus fondos de inversión fija. De hecho, la razón por la que muchas personas participan en inversiones fijas en fondos es que los individuos no tienen la capacidad de juzgar el alza y la caída del mercado y deben utilizar la inversión fija para compartir los rendimientos promedio del mercado. Una vez redimido debido a un aumento del patrimonio neto, en realidad es un juicio artificial del ascenso y caída del mercado de valores, cayendo así nuevamente en la trampa de la "inversión miope". La inversión fija de fondos es como un tren de larga distancia en el viaje de la riqueza. Sólo si se sienta al final (generalmente más de 5 años) podrá tener la mayor oportunidad de completar su viaje hacia la riqueza y lograr sus objetivos financieros planificados previamente, como "comprar una casa, educar a los niños y mantener a los ancianos".

Malentendido 3: Elegir el producto de inversión fija incorrecto

Algunos inversores no comprenden los tipos de fondos ni las características de riesgo y rentabilidad, pensando que todos los tipos de fondos pueden ser inversiones fijas, por lo que eligen el fondo equivocado Haga una inversión fija. De hecho, las funciones de control de riesgos y costos promedio de la inversión fija no son adecuadas para todos los fondos. Los ingresos de los fondos de bonos y del mercado de valores son generalmente relativamente estables y no fluctúan mucho, por lo que no hay ninguna ventaja en la inversión fija. Los rendimientos a largo plazo de los fondos de acciones son relativamente altos y fluctúan mucho, lo que los hace más adecuados para los fondos de inversión fija.

Mito 4: Subestimar las necesidades futuras de efectivo.

Muchos inversores carecen de planificación para sus finanzas futuras, especialmente subestiman sus necesidades futuras de efectivo o invierten demasiado dinero en bienes raíces, industria y otras inversiones. Una vez que el flujo de caja es limitado, las inversiones del fondo pueden verse interrumpidas. Dado que la inversión fija en fondos es un método de inversión a largo plazo, abandonar la inversión aún puede estar lejos del objetivo, especialmente cuando el mercado de valores tiene altibajos. Si necesita dinero con urgencia cuando el mercado de valores está a la baja, es posible que se vea obligado a bajarse del coche y sufrir pérdidas.

P1: ¿Cuál es más adecuado para inversión fija, fondos activos o fondos indexados?

Los rendimientos son importantes para las ganancias. En términos generales, si los inversores comienzan a realizar inversiones fijas en el fondo cuando el mercado de valores cae y lo rescatan cuando el mercado de valores sube hasta el llamado "punto de satisfacción de beneficios", entonces los resultados de beneficios del inversor no sólo serán mejores que el rendimiento del índice. , pero también superiores a los tuyos Los ingresos derivados de invertir en un fondo que comienza cuando la bolsa está subiendo. Si el valor neto del fondo comprado cada mes y el valor neto del fondo finalmente vendido están conectados con una curva, la forma es como la sonrisa de una persona, lo que crea el "método de la curva de la sonrisa" de la inversión fija.

Aunque los fondos son el mejor canal para que los pequeños inversores participen en el crecimiento de los beneficios del mercado de valores, no todos los fondos son adecuados para una inversión regular de importe fijo. Sólo eligiendo el objetivo de inversión adecuado se pueden crear excelentes. regresa. En términos de naturaleza, no es necesario invertir de forma fija en instrumentos de renta fija, como fondos de bonos, porque el propósito de invertir en dichos fondos debe ser utilizar los fondos de manera flexible y obtener ingresos fijos, en lugar de crear un crecimiento rentable.

Para los inversores, el primer paso es elegir fondos de acciones para cuotas regulares. La mayor ventaja de la inversión fija es la estabilidad. Este método se utiliza para invertir en fondos agresivos o activos, como fondos de acciones, fondos de asignación activa, etc., y a menudo puede obtener buenos rendimientos. Con la expectativa de que la amplitud del mercado aumente en 2008, los fondos de acciones y los fondos de asignación activa tienen posiciones más altas y mayores fluctuaciones en los ingresos netos, lo que puede hacer que la inversión fija sea más estable.

En principio, los fondos indexados también tienen las mismas características que los fondos de acciones y también pueden utilizarse como opción de inversión fija para los inversores. La mayoría de los fondos indexados y fondos ETF no tienen funciones de inversión fija y los inversores no pueden depender de deducciones bancarias automáticas para participar en inversiones fijas.

Por supuesto, los inversores especialmente aficionados a los fondos indexados pueden invertir en lotes mensuales o en intervalos regulares en la ubicación del índice.

P2: ¿Es necesario elegir el horario de cuota regular?

De hecho, es muy importante elegir cuándo entrar al mercado y cuándo canjear para obtener ganancias. En términos generales, si los inversores comienzan a realizar inversiones fijas en el fondo cuando el mercado de valores cae y lo rescatan cuando el mercado de valores sube hasta el llamado "punto de satisfacción de beneficios", entonces los resultados de beneficios del inversor no sólo serán mejores que el rendimiento del índice. , pero también superiores a los tuyos Los ingresos derivados de invertir en un fondo que comienza cuando la bolsa está subiendo. Si el valor neto del fondo comprado cada mes y el valor neto del fondo finalmente vendido están conectados con una curva, la forma es como la sonrisa de una persona, lo que crea el "método de la curva de la sonrisa" de la inversión fija.

Si es un inversor activo que está dispuesto a asumir algunos riesgos para obtener mayores rendimientos, puede esperar a tener una oportunidad de obtener ganancias cuando la curva de la sonrisa comience a elevarse hasta alcanzar un rendimiento anual promedio de más de 15 veces. para vender. Si eres un inversor prudente y quieres conseguir el mejor equilibrio entre rentabilidad y riesgo, puedes esperar a que haya oportunidades para obtener beneficios cuando la curva de sonrisas empiece a subir hasta una media de 7 por año. Si usted es un inversor conservador que está satisfecho con la tasa de rendimiento que es ligeramente superior a la de los depósitos fijos, puede esperar la oportunidad de obtener ganancias cuando la curva de la sonrisa comience a subir.

Tome el índice compuesto anterior como ejemplo. Según datos de Tianxiang Information, si invierte en este fondo regularmente el primer día de negociación de cada mes en 1994-1 y el máximo el 6 de abril, 2004 Si vende en este momento, la tasa de rendimiento anualizada del Índice Compuesto de Shanghai durante este período es 9,41. Durante el mismo período nacieron las tres mejores curvas de sonrisa: la primera fue de febrero de 1993 a mayo de 1997. 51 meses después, la tasa de rendimiento anualizada del Índice Compuesto de Shanghai durante el mismo período fue de -0,56, mientras que la inversión fija regular (suponiendo que la inversión sea fija) inversión en el Índice Compuesto de Shanghai) La tasa de retorno es 36,23. La segunda vez fue entre el 65438 de mayo de 1997 y el 65438 de junio de 1999. Después de 25 meses, el rendimiento anualizado del índice es 7,35 y el rendimiento anualizado de la inversión fija es 40,54. El tercero es 2001 65438 de febrero a abril de 2004. Después de 28 meses, el rendimiento anualizado del índice durante el mismo período fue de 0,19 y el rendimiento anualizado de la inversión fija fue de 14,05.

P3: ¿Cuál es el período apropiado de cuota fija?

En términos generales, se recomienda que los inversores realicen inversiones fijas con un plazo mayor o igual a un ciclo de mercado. Tomemos como ejemplo el índice MSCI de Mercados Emergentes lanzado por Morgan Stanley. Durante la última década, el índice ha pasado por cuatro ciclos distintos. Tomemos como ejemplo el período comprendido entre octubre de 2000 y marzo de 2004. Durante este período, las acciones de los mercados emergentes experimentaron un ciclo completo, durante el cual el índice MSCI Emerging Markets cayó un 1,9. Sin embargo, en el ciclo que va del declive a la recuperación, si los inversores continúan haciendo deducciones mensuales regulares, según

La clave de la rentabilidad de los fondos de inversión fija radica en si pueden invertir pacientemente en un ciclo de auge. Por supuesto, los inversores en inversión fija más afortunados comienzan su inversión fija desde el punto más bajo del auge hasta el punto más alto del mercado de valores, pero muchos inversores no son tan pacientes. Hay tres situaciones en las que no se gana dinero con una cuota fija, o no se gana mucho dinero: en primer lugar, dejar de deducir dinero cuando el mercado cae y ponerse al día cuando el mercado sube; en segundo lugar, reducir el importe de las deducciones en cada una de ellas; período en que el mercado está abajo, y aumentarlo después de que el mercado se reinicie. El monto de la deducción en tercer lugar, el objetivo de inversión de la cantidad fija regular es incorrecto.

El período de inversión fija planificada se determina principalmente en función de sus propios objetivos de gestión financiera. Si desea recaudar fondos a través de fondos de inversión regulares de cantidad fija, debe prestar atención al grado de riesgo y a la naturaleza del fondo. Tomemos como ejemplo la recaudación de un fondo de 3 millones de yuanes para que los niños estudien en el extranjero. Si el importe objetivo financiero es fijo y los fondos necesarios a corto plazo son necesarios, entonces es necesario aumentar la inversión mensual, pero al mismo tiempo reducir los riesgos de inversión e invertir en fondos de acciones estables. Sin embargo, si se extiende el período de inversión, se puede reducir el monto de inversión mensual requerido por los inversionistas y la proporción de inversión de los fondos estables activos se puede asignar adecuadamente para resistir mayores riesgos de inversión y lograr mayores rendimientos sobre el monto de la inversión.

A partir de estas necesidades, algunos bancos también han lanzado servicios de inversión fija con diferentes vencimientos. Por ejemplo, el fondo del ICBC tiene un período de inversión fijo de tres, cinco u ocho años.

A juzgar por datos anteriores, el mercado de valores chino generalmente tiene un ciclo de 18 meses, por lo que el ciclo de tres años es exactamente dos ciclos, lo que también es un buen ciclo.

P4: ¿No podemos elegir fondos con menor volatilidad para la inversión fija?

Por supuesto que no exactamente. Ambos tienen pros y contras. De hecho, existe una diferencia entre elegir un fondo con alta volatilidad y un fondo con un rendimiento estable. En comparación, los fondos con mayor volatilidad tienen más oportunidades de acumular más unidades de bajo precio durante el período de caída del valor neto y pueden obtener ganancias rápidas después de que el mercado se recupere. Pero el problema es que si las deducciones comienzan en un punto alto del mercado y el rescate desafortunadamente llega a un punto bajo, incluso si diversifica regularmente el riesgo de ingresar al mercado, no podrá mejorar sus retornos.

Aunque los fondos con rendimiento estable tienen pequeñas fluctuaciones y no son propensos a problemas de reembolso en puntos bajos, también pierden el significado de costo promedio y tienen rendimientos relativamente limitados. Por ejemplo, aunque los fondos de bonos tienen riesgos bajos y un rendimiento estable, si adoptan el método de cuota regular, no podrán acumular más participaciones del fondo en las fluctuaciones, perdiendo así la ventaja del método de costo promedio.

De hecho, el efecto del interés compuesto en el tiempo de la inversión a largo plazo a plazo fijo dispersa los riesgos a corto plazo de las fluctuaciones a largo plazo del valor neto del fondo y del mercado de valores. Siempre que se puedan respetar los principios de la inversión a largo plazo, elegir fondos con alta volatilidad puede aumentar la rentabilidad. La tasa de rendimiento a largo plazo de los fondos de alto riesgo debería ser mejor que la de los fondos de bajo riesgo. Por lo tanto, si el objetivo de gestión financiera a largo plazo es de más de cinco a diez o veinte años, es posible que desee elegir un fondo con mayor volatilidad. Si el objetivo es dentro de cinco años, también puede considerar elegir un fondo con un rendimiento estable. . Algunas personas están dispuestas a utilizar la cantidad fija como ahorro fijo y no les importa obtener altos rendimientos, por lo que está bien elegir fondos con baja volatilidad.

P5: ¿Elegir dividendos en efectivo o reinversión de dividendos?

A largo plazo, optar por reinvertir dividendos es más rentable que optar por dividendos en efectivo. Sin embargo, muchos inversores pasan por alto la opción de reinvertir dividendos cuando se trata de sumas periódicas.

La reinversión de dividendos consiste en convertir dividendos en efectivo en acciones y reinvertirlos en fondos, lo que le permite disfrutar del efecto de crecimiento del interés compuesto. Veamos un ejemplo: si invirtiera $65 438 0 en el índice bursátil S&P 500 en 2092 y reinvirtiera todos los dividendos, tendría $65 438 0828,33 a finales de 1997. Sin reinvertir las ganancias, y con las ganancias de la inversión original basadas únicamente en la apreciación de las acciones, habría tenido una fortuna de 76,07 dólares a finales de 1997 (la inversión de Mary Rowland en el mismo fondo). Estos datos son suficientes para mostrar que existe una diferencia significativa en los rendimientos entre la reinversión de dividendos y los dividendos en efectivo.

Además, para animar a los inversores a invertir más, los gestores de fondos suelen estipular que no hay comisiones por la reinversión de dividendos. Si un inversor desea realizar una inversión adicional después de recibir dividendos en efectivo, se considerará una nueva suscripción y deberá pagar una tarifa de suscripción. Por lo tanto, optar por reinvertir los dividendos ayudará a reducir los costos de los inversores. La tercera fase del fondo de inversión fija lanzado por ICBC del 23 de abril al 30 de septiembre implementará un descuento del 20% en la tasa de suscripción, lo que reduce el costo de los inversores en otro aspecto y también es una buena oportunidad.

P6: ¿Los fondos de inversión fijos se mantienen durante mucho tiempo y es necesario ajustarlos constantemente?

La inversión fija no es una participación estática. Los inversores pueden ajustar el importe de la deducción y los fondos invertidos según la situación.

Con la extensión del tiempo de empleo y el aumento de los ingresos, el monto total de inversión mensual de un individuo o familia también aumenta. Al aumentar el monto de la deducción mensual, se puede acortar el período de inversión y mejorar la eficiencia de la inversión. Especialmente cuando la tendencia del fondo de inversión original es correcta, la tasa de rendimiento es buena y la diversificación de riesgos de la cartera de inversión original es suficiente, entonces no hay necesidad de comprar otros fondos por separado y el monto de la inversión se reasignará de acuerdo con a la proporción de inversión original para lograr el objetivo de inversión lo antes posible.

Sin embargo, durante todo el proceso, los inversores deben comprobar periódicamente la eficacia de la cartera de inversiones y asignar diferentes proporciones de inversión en función de los mercados potenciales clave. Por ejemplo, a largo plazo, el mercado chino y otros mercados emergentes son prometedores, por lo que también podríamos centrarnos en estos mercados a la hora de elegir fondos. Al mismo tiempo, si se encuentran problemas fundamentales importantes en el fondo, se deben tomar algunas medidas apropiadas, como la conversión o el reembolso.

Además, muchas personas creen erróneamente que cuando es necesario rescatar una inversión fija, solo se pueden rescatar todas las unidades poseídas. De hecho, la cuota a plazo fijo también se puede rescatar o convertir parcialmente. Los inversores pueden convertir algunas unidades del fondo original en otros fondos para seguir invirtiendo de forma fija. De esta manera, no sólo puede conservar algunas posiciones de inversión que originalmente eran optimistas sobre el mercado, sino también cambiar a otros fondos de la misma compañía de fondos. Las tarifas de gestión también son más económicas que volver a suscribirse.