Análisis Técnico de Acciones

2. Fórmula de cálculo:

En términos generales, la media móvil rápida generalmente elige 6 días y la media móvil lenta generalmente elige 12 días. En este momento, el resultado del cálculo de DIF es: DIF = EMA6-EMA12.

En cuanto a la medida en que el DIF disminuye, en realidad es una señal de reversión del mercado. En términos generales, la señal de inversión del MACD es la media móvil de 9 días del DIF, y la "media móvil del DIF" está representada por la DEA.

El DIF y DEA calculados son positivos o negativos, formando así dos líneas rápidas y lentas que se mueven hacia arriba y hacia abajo en el eje 0. Para facilitar el juicio, a menudo se resta DIF de DEA y se dibuja un histograma. Si los valores positivos en el histograma se están expandiendo, significa que el aumento continúa, y si los valores negativos se están expandiendo, significa que la caída continúa. Sólo cuando la barra está cerca del eje 0 significa que es probable que la situación se revierta.

3. Principios de uso:

1. Cuando el DIF supera el MACD hacia arriba, es una señal de compra. Cuando el DIF cae por debajo del MACD hacia abajo, es una señal de venta.

2. Cuando DIF y MACD están por encima del eje 0, el mercado suele ser alcista. Cuando están por debajo del eje 0, se deben tomar ganancias. Cuando DIF y MACD están por debajo del eje 0, la estrategia de entrada al mercado debe basarse en vender. Si el DIF cae por debajo del MACD, puede romperse hacia arriba y las posiciones cortas deberían cerrarse temporalmente.

3. Cuando el precio de la acción está en una posición larga, por ejemplo, el DIF está lejos del MACD, lo que resulta en un aumento en la tasa de divergencia entre las dos líneas, y las posiciones largas deben cerrarse. lotes.

4. Cuando el precio de las acciones o el índice se está consolidando, el DIF y el MACD a menudo se cruzan y pueden ignorarse. Sólo cuando la tasa de desviación aumenta se puede considerar un gran avance en la situación de consolidación.

5. El valor de la señal de desviación se puede encontrar a partir de la intersección de los "valores de desviación" o de la "matriz de valores de desviación". La llamada "divergencia" significa que en el gráfico de líneas K u otros gráficos de barras o de columnas, una cabeza es más alta que la otra, pero en el gráfico MACD, una cabeza es más baja que la otra; En el gráfico de líneas K u otros gráficos de barras, una cabeza es más alta que la otra. Gráficamente, el fondo es más bajo que el fondo, pero en el gráfico MACD, el fondo es más alto que el fondo. Cuando se producen estas dos divergencias, la primera es generalmente una señal a la baja y la segunda es una señal al alza.

Cuarto, defectos:

1. Debido a que el MACD es un indicador a largo plazo, la diferencia entre el punto de compra y venta y los precios más altos y más bajos es muy grande. Cuando el mercado es volátil o se está consolidando, las señales de compra y venta pueden ocurrir con demasiada frecuencia.

2. Cuando el mercado de valores sube y baja bruscamente, el MACD no tiene tiempo para reflejarse y la señal se queda atrás.

Introducción al uso del indicador estocástico KDJ

El nombre chino del indicador KDJ es estocástico y se originó en el mercado de futuros.

Índice KDJ La regla de aplicación del índice KDJ es de tres curvas. En su aplicación, se considera principalmente desde cinco aspectos: el número absoluto del valor de KD; la forma de cruce del indicador KD; ; valor del índice j.

Primero considere el valor de KD. El rango de KD es 0 ~ 100, que se divide en varias áreas: por encima de 80 está el área de sobrecompra, por debajo de 20 está el área de sobrecompra y el resto es el área errante.

Según esta clasificación, si KD supera los 80, deberías plantearte vender, y si KD es inferior a 20, deberías plantearte comprar. Cabe señalar que la división anterior es sólo un proceso preliminar de aplicación del indicador KD y es sólo una señal.

Si opera exactamente de esta manera, fácilmente sufrirá pérdidas.

En segundo lugar, considere la forma de la curva del indicador KD. Cuando el indicador KD forma un patrón superior de cabeza y hombros y múltiples máximos (inferiores) en una posición más alta o más baja, es una señal para tomar medidas. Tenga en cuenta que estos formularios deben aparecer más arriba o más abajo. Cuanto mayor o menor sea la posición, más fiable será la conclusión.

En tercer lugar, considere la intersección de los indicadores KD. La relación entre K y D es la misma que la relación entre el precio de las acciones y MA. También hay problemas con la cruz de la muerte y la cruz dorada. Sin embargo, la aplicación de la cruz aquí es muy complicada y están asociadas a muchas otras condiciones.

Tomemos el cruce ascendente de K y D como ejemplo: K cruza a D y es un cruce dorado, que es una señal de compra. Sin embargo, si debes comprar Jincha depende de otras condiciones. La primera condición es que la posición de la cruz dorada sea más baja, especialmente en la zona de sobreventa. Cuanto más bajo, mejor.

La segunda condición es el número de veces que se cruza con D. A veces, en la posición baja, K y D tienen que cruzarse hacia adelante y hacia atrás varias veces. El número mínimo de cruces es 2, cuantos más mejor.

La tercera condición es la posición de la intersección en relación con el punto bajo de la línea KD, que a menudo se denomina principio de "intersección derecha". k solo cruza a D cuando D mira hacia arriba, lo cual es mucho más confiable que cuando D todavía está cayendo.

En cuarto lugar, considere la desviación del indicador KD. Si KD está en un nivel alto o bajo, si se desvía de la tendencia del precio de las acciones, es una señal para actuar.

En quinto lugar, si el valor del índice J supera 100 y es inferior a 0, pertenece a la zona de precio anormal. Si es mayor que 100 se trata de sobrecompra y si es inferior a 0 se trata de sobreventa.

Inspección integral de KDJ

Énfasis en la importancia de los indicadores técnicos, principalmente desde la perspectiva general de la teoría del análisis técnico. En el funcionamiento real, los inversores deben prestar atención a la aplicación y práctica de diversos análisis técnicos. Con el tiempo, las teorías del análisis técnico se han vuelto más complejas. El ángulo y el enfoque de cada análisis técnico son diferentes y es realmente difícil dominarlos. Sin embargo, al utilizar estos medios técnicos, debemos comprender que estas teorías e indicadores de análisis técnico tienen sus propias debilidades y defectos. Por lo tanto, utilizar un determinado indicador por sí solo tendrá una gran ceguera y limitaciones, y las consecuencias directas serán errores de juicio y fracasos en la inversión (especulación). Por lo tanto, un inversor bursátil profesional maduro debe dominar una variedad de métodos de análisis técnico, realizar inspecciones exhaustivas, pensar desde múltiples ángulos y aprovechar al máximo las ventajas de diversos análisis técnicos para seguir siendo invencible.

En el proceso de análisis de KDJ, el autor siempre ha enfatizado la sensibilidad de este indicador. De hecho, esta sensibilidad también existe en otros indicadores técnicos, pero demasiados inversores utilizan KDJ, lo que aumenta su resonancia. Esto conduce a una mayor sensibilidad del indicador. En el pasado, la gente utilizaba indicadores estocásticos para calcular el valor estocástico inmaduro del último día a través del precio más alto, el precio más bajo y el precio de cierre del último día en un período específico (a menudo 9 días) y la relación proporcional entre ellos. Sin embargo, calcular KDJ según el método smma suele ser muy aleatorio. El valor J tiene la peor confiabilidad porque es demasiado sensible, seguido del valor K y el valor D es ligeramente estable. Debido a que KD nació del indicador William, también tiene la capacidad del indicador William de indicar fenómenos de sobrecompra y sobreventa. En la operación real, cuando la línea K cruza la línea D en un nivel bajo, se llama "cruz dorada", que es una señal de captura de órdenes a corto plazo cuando la línea K cae en un nivel alto y cruza la línea D; , también se le llama cruz muerta, que es una señal que absorbe oro. En este proceso, la línea J a menudo muestra una tendencia ascendente y descendente antes de KD, al igual que el disparo de salida en manos del árbitro en el campo deportivo. Los atletas no pueden levantarse y correr antes de que suene el disparo, de lo contrario es una violación. y será castigado, pero tan pronto como se levante el arma, los atletas deberán mantener una postura de lucha. Por ejemplo, el 31 de febrero del año pasado, antes del inicio del último 65438, KDJ tocó fondo en el momento de hundirse, y luego la línea J tocó fondo y luego cruzó la línea D con la línea K para formar un " cruz dorada ". Mirando nuevamente el indicador William, también tocó fondo en este momento. Cuando los dos se cruzan, una reunión está lista.

Aplicación empírica práctica del índice KDJ (1)

En el software tradicional Qianlong comúnmente utilizado por las compañías de valores, hay docenas de indicadores técnicos, lo que genera pérdidas para los nuevos inversores. Con la popularización de las computadoras, especialmente la innovación continua del software bursátil profesional, algunos programas bursátiles tienen la función de autoedición de índices, lo que permite a los entusiastas de los índices técnicos adaptarse e innovar.

Hay miles de indicadores populares en Internet, que también deslumbran a los inversores veteranos. De hecho, son todos iguales, no son más que variaciones en diferentes combinaciones de expresiones de media móvil de precios. ¡La gran arma de los Tres Reinos de Zhao Yun se extendió por todo el mundo, no por el arma en sí, sino por el usuario del arma!

Cualquier indicador técnico tiene sus defectos y limitaciones, como el punto ciego del MACD para la tendencia de shock, el punto ciego del KDJ para la pasivación unilateral rodante, el punto ciego para la parte superior e inferior de la línea pagoda, y si la presión del promedio móvil lo respalda. Los puntos ciegos que se ajustan efectivamente son los puntos ciegos que son indistinguibles de la tasa de rotación y la recaudación de fondos. Podemos utilizar otros indicadores para compensar las deficiencias de cada uno, como KDJ y CDP para compensar el sistema auxiliar MACD; CCI y DMI para compensar el sistema KDJ y RSI para compensar el sistema de media móvil; La divergencia de KDJ y RSI para compensar el precio de las acciones del sistema de líneas pagoda y la línea K La media móvil compensa los puntos ciegos de la tasa de rotación, etc. Por supuesto, a veces un indicador no puede compensar completamente las deficiencias de otro indicador, por lo que debemos analizar este tema correctamente.

El siguiente autor expresa sus puntos de vista personales sobre los indicadores KDJ comunes basándose en su propia experiencia, solo como referencia.

Antes que nada, introduzcamos brevemente el concepto:

El nombre completo de KDJ es indicador estocástico, que fue fundado por el Dr. George Lane en los Estados Unidos. Sus conceptos integrales de impulso, indicadores de fortaleza y ventajas de promedio móvil también son una herramienta de análisis técnico comúnmente utilizada en los mercados de futuros y valores europeos y estadounidenses. La idea y la fórmula de cálculo del diseño de índice aleatorio se derivan de la teoría de William (WR), pero es más valiosa que el índice WR. El índice WR generalmente se limita a juzgar los fenómenos de sobrecompra y sobreventa de las acciones, mientras que el índice estocástico combina la idea de promedios móviles para juzgar con mayor precisión las señales de compra y venta. Es un indicador de sobrecompra y sobreventa que fluctúa entre 0 y 100. Consta de tres curvas: K, D y j. Su diseño combina algunas ventajas de los indicadores de impulso, indicadores de potencia y medias móviles. En el proceso de cálculo se estudia principalmente la relación entre los niveles de precios y los precios de cierre, es decir, calculando la verdadera amplitud de las fluctuaciones de precios como el precio más alto, el precio más bajo y el precio de cierre en el mismo día o en los últimos días, completamente considerando la amplitud aleatoria de las fluctuaciones de precios y las fluctuaciones a corto plazo. Su función de medición del mercado a corto plazo es más precisa y eficaz que la media móvil, y es más sensible que el índice de fuerza relativa RSI en términos de sobrecompra y sobreventa a corto plazo. En resumen, KDJ es un concepto de fluctuación aleatoria, que refleja la fuerza de la tendencia de los precios y la tendencia de la banda, y es muy sensible a la tendencia a corto plazo del mercado.

2. Fórmula de cálculo:

Tomando como ejemplo el KDJ del período de 9 días, primero calcule el "valor aleatorio inmaduro" de los últimos 9 días, es decir, el Valor RSV. La fórmula de cálculo del RSV es la siguiente: RSVT = (CT-L9)/(H9-L9) * 100 donde: CT-el precio de cierre del día L9-. De hecho, la suma del valor RSV y el valor R durante el mismo período es igual a 100, por lo que el valor RSV también está entre 100. Después de obtener el valor RSV, puede obtener el valor K y el valor D: el valor K es la smma del valor RSV el día 3 y el valor D es la línea J obtenida por tres veces el valor K menos el doble del valor D. del valor de smma el día 3. La fórmula de cálculo es: kt = RSVT/3 2 * kt-1/3dt = kt/3 2 * dt-65438. Si no hay un valor KD, puede usar el valor RSV del día actual o 50 para reemplazar el valor KD del día anterior. Después de la operación de suavizado, los valores de KD en diferentes períodos iniciales serán consistentes y no habrá diferencias. El valor K y el valor K siempre estarán entre 0 y 100. Según el principio de cruce de medias móviles rápida y lenta, cuando la línea k atraviesa la línea k hacia arriba, es una señal de compra, y cuando la línea k cae por debajo de la línea D, es una señal de venta. El mercado es una tendencia alcista obvia, que impulsará el aumento de la línea k (promedio móvil rápido) y la línea D (promedio móvil lento). Si el aumento comienza lentamente, reaccionará lentamente al valor K y al valor D, lo que hará que la línea K caiga por debajo de la línea D. En este momento, ajustar la tendencia bajista en el corto y medio plazo es un principio de aplicación común y sencillo.

Aplicación empírica práctica del índice KDJ (2)

3. Principio de aplicación: el índice KDJ y el indicador estocástico responden de manera relativamente sensible y rápida, y son mejores para analizar y juzgar a corto, mediano y largo plazo. Bandas de tendencia a largo plazo.

En términos generales, para aquellos con grandes fondos y bandas grandes, el valor del KDJ del mes se absorbe gradualmente cuando es bajo, cuando la fuerza principal suele operar, presta atención a la posición del KDJ semanal y toma decisiones sobre el ciclo alto; y los puntos bajos de la línea media, por lo que a menudo ocurre que el KDJ diario se pasiva repetidamente unilateralmente. El KDJ diario es extremadamente sensible a la dirección de los cambios en el precio de las acciones y es un método importante para las operaciones diarias. Para los viajeros a corto plazo con bandas pequeñas, los KDJ de 30 y 60 minutos son indicadores de referencia importantes; los KDJ de 5 y 15 minutos pueden proporcionar a los inversores con planes comerciales designados el mejor tiempo de entrada y salida para realizar órdenes de inmediato. El parámetro predeterminado que se utiliza habitualmente en KDJ es 9. En lo que a mi experiencia personal se refiere, el parámetro de corto plazo se puede cambiar a 5, lo que no sólo hace que la respuesta sea más ágil, rápida y precisa, sino que también reduce el fenómeno de pasivación. Los parámetros KDJ comúnmente utilizados son 5, 9, 19, 36, 45, 73, etc. En el combate real, también es necesario analizar exhaustivamente los diferentes períodos y poder ver las tendencias a corto, medio y largo plazo de un vistazo. Si hay fenómenos de resonancia de diferentes períodos, significa que aumenta la confiabilidad de la tendencia. Hay cuatro puntos principales en el juicio real del indicador KDJ:

(1) La línea K es una línea de confirmación rápida: un valor por encima de 90 está sobrecomprado, un valor por debajo de 10 está sobrevendido; la línea D; es una línea principal lenta: 80. Los valores anteriores están sobrecomprados y los valores por debajo de 20 están sobrevendidos. La línea J es una línea sensible a la dirección; Cuando el valor J es mayor que 100, especialmente durante más de 5 días consecutivos, el precio de las acciones formará al menos un máximo a corto plazo; cuando el valor J es menor que 0, especialmente durante más de varios días consecutivos, el precio de las acciones; formará al menos un fondo a corto plazo.

(2) Cuando el valor de K es gradualmente mayor que el valor de D, el gráfico muestra que la línea k cruza la línea D desde abajo, lo que indica que la tendencia actual es ascendente, por lo que cuando k La línea cruza la línea D hacia arriba en el gráfico. Cuando se cruza, es una señal de compra.

En el combate real, cuando la línea K y la línea D cruzan por debajo de 20, la señal de compra a corto plazo es más precisa en este momento, si el valor K está por debajo de 50, el valor D cruza dos veces desde abajo; hacia arriba, formando un patrón de "fondo W" con el fondo derecho más alto que el inferior izquierdo, el precio de las acciones puede aumentar considerablemente por la tarde.

(3) Cuando el valor de K es gradualmente menor que el valor de D, el gráfico muestra que la línea k cruza la línea D desde arriba, lo que indica que la tendencia actual es a la baja, por lo que cuando k La línea va hacia abajo en el gráfico y cuando la línea D se cruza, es una señal de venta.

En el combate real, cuando las líneas K y D cruzan hacia abajo por encima de 80, la señal de venta a corto plazo en este momento es más precisa, si el valor K está por encima de 50, el valor D llega dos veces; de arriba hacia abajo, formando un patrón de "cabeza M" con la cabeza derecha más baja que la cabeza izquierda, el precio de las acciones puede caer considerablemente por la tarde.

(4) También es un método práctico juzgar el máximo y el mínimo del precio de las acciones a través de la tendencia de KDJ que diverge del precio de las acciones: (a) El precio de las acciones alcanza un nuevo máximo, pero el El valor de KD no alcanza un nuevo máximo, lo cual es una divergencia superior y debe venderse (b) El precio de las acciones es bajo, pero el valor de KD no es bajo, lo cual es una divergencia desde abajo, y debe comprar. (c) El precio de las acciones no ha alcanzado un nuevo máximo, pero el valor de KD es un nuevo máximo, lo cual es una divergencia desde la cima, y ​​​​debe venderse (d) El precio de las acciones no está en un nuevo mínimo; pero el valor de KD está en un nuevo mínimo, que es una divergencia de fondo, y debe comprarlo. Cabe señalar que el método para juzgar la divergencia superior-inferior de KDJ solo se puede comparar con el valor de KD del máximo de la onda anterior; y puntos bajos, y no se pueden comparar saltando.

Experiencia práctica y aplicación del índice KDJ (3)

4. Experiencia de aplicación:

(1) En operación real, algunos clientes a corto plazo que son a corto plazo y rápido, a menudo utilice indicadores diminutos para juzgar las perspectivas del mercado y determinar las oportunidades comerciales. En la era T 0, se utilizan comúnmente indicadores KDJ de 15 y 30 minutos, y en la era T 0, se utilizan KDJ de 30 y 60 minutos para guiar la entrada y salida. Varias reglas empíricas se resumen a continuación: (a) Si el KDJ de 30 minutos está en 20, y si el indicador KDJ diario también está en un nivel bajo, puede ser un mercado intermedio.

Pero cabe señalar que solo es efectivo cuando el valor K y el valor D tienen una cruz dorada y el valor K es mayor que 20 del valor D (b) Si KDJ baja por encima de 80 en 30 minutos, el K; El valor cruza el valor D y cae por debajo de 80. El KDJ de 60 minutos está un poco por encima de 20 y menos de 50, lo que significa que el mercado girará a la baja después de que el KDJ de 30 minutos toque fondo, puede seguir subiendo (c. ) Si los KDJ de 30 y 60 minutos están por encima de 80, y después de un largo período de tiempo, si el valor K cruza el valor D al mismo tiempo después de la consolidación, indica que el mercado necesita comenzar a ajustarse a la baja por al menos al menos 2 días (D) Si el KDJ de 30 minutos cae por debajo de 20 y sube, y el KDJ de 60 minutos todavía está por encima de 50, debe observar la K dentro de los 60 minutos para determinar si el valor cruzará efectivamente el valor D ( El valor K es mayor que 20 del valor D), si es válido, se iniciará una nueva ronda de ataque al alza, si no es válido, significa que es solo un rebote en el proceso de declive y continuará cayendo; después del rebote; (e) Si el KDJ de 30 minutos deja de caer antes de 50 y el KDJ de 60 minutos simplemente cruza hacia arriba, significa que el mercado puede continuar subiendo nuevamente y actualmente está retrocediendo; (f) Divergencias del KDJ en 30; minutos o 60 minutos, que también se pueden utilizar para juzgar la base superior e inferior del mercado. Consulte la discusión anterior sobre la divergencia diaria para obtener más detalles; (g) En un mercado súper fuerte, KDJ puede alcanzar más de 90 en 30 minutos y se producen cruces no válidos repetidamente en niveles altos. En este momento, la atención se centra en el KDJ de 60 minutos. Cuando el KDJ de 60 minutos cruza hacia abajo, puede desencadenar un retroceso profundo a corto plazo. (h) Durante la caída, el KDJ puede estar cerca de cero en 30 minutos, pero la tendencia general sigue siendo bajista; En este momento, también deberíamos mirar a KDJ en "60 Minutes". Cuando KDJ cruce efectivamente hacia arriba en 60 minutos, provocará un fuerte rebote.

(2) Cuando el mercado se encuentra en un mercado unilateral extremadamente fuerte o extremadamente débil, el KDJ diario parece pasivarse repetidamente, y en su lugar se deben utilizar indicadores de mediano y largo plazo como el MACD; el precio de las acciones fluctúa bruscamente en el corto plazo, la respuesta diaria de KDJ debe usarse en su lugar con indicadores como CCI y ROC o el indicador lento SLOWKD;

(3) El parámetro KDJ semanal es generalmente 5, y el índice KDJ semanal tiene un efecto incitador obvio en el punto mínimo y máximo. En consecuencia, las operaciones con bandas pueden ahorrar mucho trabajo y maximizar las ganancias. Cabe recordar que el valor J semanal generalmente aumenta en un fondo único en forma de V en la zona de sobreventa, lo que indica que el mercado es sólo un rebote, y la formación de un doble fondo es un mercado intermedio confiable; sin embargo, el valor J; puede caer significativamente en la parte superior de la zona de sobrecompra. En este momento, debemos estar más atentos y hacer juicios integrales basados ​​en otros indicadores, pero cuando el mercado de valores está en un mercado alcista, el precio de las acciones seguirá subiendo bruscamente después de la caída. El valor J está sobrecomprado durante un período de tiempo.

RSI: Índice de Fuerza Relativa

El límite inferior del RSI es 0 y el límite superior es 100. 50 es el eje central del RSI, que es la línea divisoria entre corto y corto . Por encima de 50 es un área fuerte (varias ciudades), por debajo de 50 es un área débil (ciudad de fiesta corta), por debajo de 20 es un área de sobrecompra y por encima de 80 es un área de sobrecompra. Puntos de compra del indicador RSI: (1) Fondo en forma de W o de cabeza y hombros Cuando el RSI está en un nivel bajo o en el fondo, se forma una forma de W o de cabeza.

Cuando se están formando los hombros es el mejor momento para comprar. (2) Por debajo de 20 Cuando el RSI se mueve por debajo de 20, entra en la zona de sobreventa y es propenso a recuperarse. (3) El día de la cruz dorada es corto.

La señal de compra se produce cuando el RSI de largo plazo cruza el RSI de largo plazo. (4) Divergencia del mercado alcista: cuando el índice bursátil o el precio de las acciones es más bajo que cada onda, pero el RSI es más alto que cada onda, se denomina rendimiento del mercado alcista.

En este momento, el índice bursátil o el precio de las acciones es fácil de revertir. Puntos de venta del indicador RSI: (1) Formación de un patrón superior en forma de M o de cabeza y hombros Cuando el RSI está en un nivel alto o superior, se forma un patrón superior en forma de M o de cabeza y hombros.

Forma, es el mejor momento para vender. (2) Por encima de 80 Cuando el RSI supera 80, entra en la zona de sobrecompra y el precio de las acciones es propenso a caer. (3) Cuando el índice bursátil o

cuando el precio de las acciones alcanza un nuevo máximo, pero el RSI no alcanza un nuevo máximo, se denomina divergencia superior, que será el mejor momento para vender. (4) Cuando el RSI de corto plazo cruza el RSI de largo plazo, un cruce muerto se denomina cruce muerto.

Espera una señal de venta.