Cinco consejos para invertir en fondos

Cinco consejos para la inversión en fondos_En qué centrarse en la inversión en fondos

Los fondos de acciones, también conocidos como fondos de acciones, se refieren a fondos que invierten en el mercado de valores. Hay muchos tipos de valores. fondos, para que todos sepan ¿Existen habilidades para la inversión en fondos? La siguiente es una introducción a las cinco habilidades principales para la inversión en fondos que le presentó el editor para su referencia.

Las cinco. Principales habilidades para invertir en fondos

Consejo 1 para invertir en fondos: intente mantenerlo durante mucho tiempo. Además de cubrir indirectamente las tarifas de gestión de fondos y otros gastos operativos como la inversión en fondos cerrados, la inversión en fondos abiertos también conlleva tarifas de suscripción y reembolso. El costo de inversión es mayor que el de las acciones A y los fondos cerrados. , y las compras y reembolsos frecuentes son inevitables, lo que agrava la "contracción" de las ganancias.

Consejo de inversión de fondos 2: Canjee con decisión cuando llegue el momento de canjear. Los titulares de fondos de capital variable no pueden simplemente dejarlo en el estante, especialmente cuando el mercado de valores cambia mucho. Si el valor neto del fondo que compró tiene un gran aumento o disminución, también puede aprovechar las características de la tendencia y realizar operaciones de banda, como la negociación de acciones, para aumentar los ingresos generales de la inversión.

Tercer consejo de inversión de fondos: utilice el cambio de fondos para evitar riesgos. La conversión de fondos se refiere a los inversores que convierten los fondos abiertos que poseen en otros fondos abiertos bajo la misma empresa de gestión de fondos. La mayor diferencia con la recompra después del canje es que la conversión se realiza a tiempo y se pueden ahorrar los gastos de gestión.

Consejo de inversión de fondos 4: Evite “seguir la manada”. Algunos inversores ven recomendaciones en los periódicos y publicidad en la televisión, y todo el mundo las compra, por lo que siguen ciegamente la tendencia sin mirar qué empresa las emitió, de qué tipo es y cuál es la tasa. Al final, les resulta difícil. para bajar del caballo.

Consejo de inversión de fondos 5: La compra de fondos debe variar de persona a persona. Aunque los fondos abiertos son adecuados para que la mayoría de la gente de clase trabajadora los invierta, no todos pueden comprarlos. Si es difícil determinar el período previsto de uso de los fondos de los inversores, estos deberían optar por ahorros bancarios u otros instrumentos de inversión a corto plazo.

Notas sobre la inversión del fondo

Notas sobre la inversión del fondo 1: Riesgos del fondo

Debido a que los fondos emitidos actualmente son fondos de acciones abiertos, también son riesgosos. El tipo de fondo más alto, mientras que el riesgo de los fondos de bonos o fondos del mercado monetario es relativamente pequeño y cualquier inversión es riesgosa, por lo que los inversores deben juzgar qué tipo de inversión hacen y cuál es su tolerancia al riesgo.

Nota 2 sobre la inversión de fondos: no sea codicioso por lo barato

Es incorrecto elegir fondos de menor precio al invertir en fondos, porque al comprar fondos, debe mirar La tasa de rendimiento del fondo no se basa en cambios de precios, porque la tasa de rendimiento del fondo es un indicador que refleja mejor los rendimientos futuros de las inversiones de los inversores.

Nota 3 sobre inversión de fondos: Prefiera fondos antiguos

Los fondos nuevos tienen sus propias características, pero desde una perspectiva realista, los fondos antiguos tienen más ventajas que los fondos nuevos Ventajas, por ejemplo, los antiguos Los fondos tienen un rendimiento histórico que puede medir el nivel de los administradores de fondos, y los nuevos fondos deben completar la tarea de construir una posición en medio año. Se debe invertir una gran cantidad de fondos en el mercado de valores de escala limitada, y los fondos antiguos inevitablemente lo harán. Para las acciones que ya han abierto una posición, los nuevos fondos aún deben pagar el impuesto de timbre y las tarifas de manejo al abrir una posición, por lo que los fondos antiguos deben ser la primera opción al comprar fondos.

Nota de inversión del fondo 4: Mire la tasa de crecimiento

Los fondos gestionados por el gurú de las inversiones Buffett generalmente no pagan dividendos. Él cree que su capacidad de inversión debe ser superior a la de otros inversores. El dinero en sus manos aumentará de valor más rápido, por lo que cuando los inversores eligen fondos, deben observar la tasa de crecimiento del patrimonio neto en lugar de la cantidad de dividendos.

Notas de inversión del fondo 5: fondos cerrados

Los fondos abiertos se pueden canjear en cualquier momento según el valor neto, pero los fondos cerrados tienen una mayor eficiencia de utilización del capital que Fondos abiertos porque no hay presión para canjearlos. Además, los fondos cerrados son ahora una oportunidad de inversión única en la vida. No se centre únicamente en los fondos abiertos.

Nota de inversión del fondo 6: tenga cuidado al comprar fondos divididos

Para satisfacer las necesidades de los inversores de comprar fondos baratos, algunos administradores de fondos dividen los fondos que han tenido un buen desempeño durante un período de tiempo., para normalizar su valor neto, la mayoría de estos fondos son para expandir su propia escala. Existen ciertos riesgos al apresurarse a comprar un solo fondo después de expandir su escala. muchas veces insatisfactorio.

Nota 7 sobre inversión de fondos: Sea a largo plazo

Comprar un fondo es admitir que la gestión financiera experta debe ser mejor que usted mismo. No especule sobre el fondo como si fuera una acción. , o incluso canjearlo con ganancias, por lo que los inversores deben recordar: el largo plazo es oro.

Los "minifondos" vuelven a atraer la atención de la industria

No es difícil descubrir que la gran mayoría de los fondos involucrados en liquidación durante el año fueron provocados por términos de contrato debido a bajo valor liquidativo y entró directamente en el proceso de liquidación. Un “minifondo” ni siquiera requiere una junta de accionistas. Como todos sabemos, la industria está acostumbrada a referirse a los fondos con activos inferiores a 50 millones de yuanes como "minifondos", y 50 millones de yuanes es la "línea de advertencia" delineada por la supervisión.

Las regulaciones regulatorias estipulan que después de que el contrato del fondo entre en vigor, si el número de accionistas del fondo es inferior a 200 durante 20 días hábiles consecutivos, o el valor liquidativo del fondo es inferior a 50 millones de yuanes, el administrador del fondo informará periódicamente; si la situación anterior ocurre durante sesenta días hábiles consecutivos, el administrador del fondo informará a la Comisión Reguladora de Valores de China y propondrá soluciones, como cambiar el modo de operación, fusionarse con otros fondos o rescindirlo; el contrato del fondo, etc., y convocar una reunión con los accionistas del fondo. La reunión se somete a votación.

Los datos de Wind muestran que a finales del segundo trimestre de este año, había 917 "minifondos" con activos de menos de 50 millones de yuanes en el mercado, incluidos 909 fondos no monetarios, excluyendo el umbral de establecimiento. El número más bajo de fondos patrocinados es 705.

Entre ellos, hay una gran cantidad de "minifondos" en fondos de asignación flexible, fondos indexados pasivos y fondos híbridos de acciones parciales. Hay 19 empresas con más de 10 minifondos (incluidos), algunos de ellos. las compañías de fondos tienen un número relativamente alto de “minifondos”, como SPDB AXA, Changxin, Haifutong, Rongtong, Qianhai Kaiyuan, etc.

A medida que el número total de fondos públicos en el mercado ha superado la marca de 10.000, la competencia entre los fondos se ha vuelto cada vez más feroz y la situación competitiva que enfrentan los "mini fondos" se ha vuelto aún más difícil. En respuesta al fenómeno de los "minifondos", Chi Yunfei, analista senior del Centro de Investigación y Evaluación de Fondos de Valores de Shanghai, dijo anteriormente que, por un lado, se debe al aumento sustancial del número base, el rápido desarrollo de la industria de fondos nacional en los últimos años y el aumento de la capacidad del mercado, lo que ha resultado en "El número de "minifondos" también ha aumentado significativamente.

Por otro lado, debido a la competencia industrial cada vez más feroz, es difícil ampliar la escala de algunos fondos debido al bajo conocimiento del mercado y la falta de competitividad en el desempeño. Además, también está relacionado con la creciente madurez de los inversores nacionales. Los productos de fondos con un rendimiento mediocre y una competitividad débil ya no pueden atraer clientes únicamente a través del marketing y los canales.

Aparece el patrón de supervivencia del más fuerte

Los conocedores de la industria creen que el éxito de un fondo está relacionado con tres factores: primero, las propias capacidades de inversión del administrador del fondo, segundo, la relación; entre los canales de ventas de las agencias y las capacidades de publicidad y marketing de la empresa del fondo; el tercero es el "efecto de hacer dinero". El núcleo del "efecto de hacer dinero" radica en si el entorno de mercado es adecuado para la estrategia de inversión del fondo. De hecho, cada vez más "minifondos" no se forman de la noche a la mañana, sino que son el resultado de los efectos a largo plazo de múltiples factores. Además, están estrechamente relacionados con el debilitamiento del "efecto de hacer dinero" provocado por. el mal comportamiento del mercado de valores durante el año.

En cuanto a las categorías, los datos del informe del segundo trimestre muestran que los fondos de asignación flexible, los fondos indexados pasivos y los fondos híbridos de acciones parciales son las "áreas más afectadas" de los "mini fondos", con 189 y 165 fondos respectivamente. Únicamente y 96. Se puede observar que hay más minifondos en los fondos de acciones, y esta proporción en realidad alcanza el 70%.

Sin embargo, en el mercado actual, la base de fondos de acciones es relativamente grande. Según las estadísticas de los fondos que han publicado datos del informe del segundo trimestre, hay 4.731 fondos de acciones, que representan el 59%. Los productos de renta variable son también el campo con la competencia más intensa entre las sociedades de fondos y la mayor atención del mercado. Desde 2022, las liquidaciones de fondos se han acelerado por un lado y por el otro “no se pueden vender”. Debido al continuo ajuste del mercado de valores, es difícil repetir el fenómeno de "decenas de miles de millones de ventas agotadas en un día" de años anteriores.

Sin embargo, durante el período transcurrido desde 2019, un gran número de inversores han entrado en el mercado comprando fondos. Por lo tanto, la tasa de rendimiento general es relativamente competitiva y los productos de las grandes empresas de fondos con ventajas de canal y reputación suelen ser más reconocidos por los inversores. En el contexto industrial del "efecto Matthew", los minifondos sólo pueden estar a punto de serlo. liquidado.

Hasta ahora, los fondos de todo el mercado han cubierto básicamente varios tipos de activos, como "acciones y bonos", así como segmentos populares de cada tipo de activo.

En este proceso, fenómenos como la homogeneidad del producto se han vuelto cada vez más prominentes. Bajo la tendencia de desarrollo de la industria del "efecto Matthew", es inevitable que algunos fondos permanezcan en el rango de cola durante mucho tiempo, sin un rendimiento sobresaliente y sin capacidad de escalar. arriba. Con el tiempo, la reintegración de los recursos de investigación de inversiones mediante una liquidación activa se ha convertido en un camino inevitable.

Sin embargo, también cabe señalar que durante el período de vigoroso desarrollo de los fondos públicos, los productos de los fondos están formando un patrón de "avance y retroceso ordenado". De cara al futuro, algunos creen que el número de fondos de liquidación podría aumentar aún más este año. Por un lado, con el rápido desarrollo de la industria de fondos, la liquidación de fondos se normalizará gradualmente. Por otro lado, este es también un proceso natural de supervivencia de los más aptos en la inversión de fondos y es una manifestación de la protección efectiva de los fondos; los intereses de inversión de los ciudadanos.

¿Los fondos y las acciones son más adecuados para el comercio a corto plazo?

El comercio a corto plazo consiste en ganar la diferencia de precio generada cuando el objetivo de inversión fluctúa mediante el avance rápido y la salida rápida. por lo tanto, cuanto mayor sea la fluctuación, más métodos de gestión financiera serán más adecuados para las operaciones a corto plazo. Al mismo tiempo, las transacciones frecuentes generarán una gran cantidad de tarifas de gestión, por lo que los métodos de gestión financiera con tarifas de gestión más bajas son más adecuados. para operaciones a corto plazo.

Las acciones tienen más ventajas que los fondos en términos de volatilidad y tarifas de gestión, por lo que las acciones son más adecuadas para inversiones a corto plazo que los fondos, mientras que los fondos generalmente son a largo plazo y se mantienen durante mucho tiempo. por el espacio.