Identificación y Control de la Gestión de Riesgos de Mercado de la Banca Comercial

2. Los bancos comerciales deben seleccionar métodos de medición apropiados y generalmente aceptados para diferentes tipos de riesgos de mercado en cuentas bancarias y cuentas comerciales en función de la naturaleza, escala y complejidad de su negocio, y basándose en supuestos y parámetros razonables. medir todos los riesgos del mercado. Los bancos comerciales deben calcular con precisión los riesgos de mercado cuantificables y evaluar los riesgos de mercado que son difíciles de cuantificar.

Los bancos comerciales pueden utilizar diferentes métodos o modelos para medir diferentes tipos de riesgos de mercado en cuentas bancarias y cuentas comerciales. Los métodos de medición del riesgo de mercado incluyen análisis de brechas, análisis de duración, análisis de exposición cambiaria, análisis de sensibilidad, análisis de escenarios y el uso de modelos internos para calcular el valor en riesgo. Los bancos comerciales deben comprender plenamente las ventajas y limitaciones de los diferentes métodos de medición del riesgo de mercado y complementarlos con otros métodos de análisis, como las pruebas de tensión.

Los bancos comerciales deben resumir en la medida de lo posible los riesgos de mercado (especialmente los riesgos de tasas de interés) en las cuentas bancarias y las cuentas comerciales que se han medido en todo el banco para que la junta directiva y la alta gerencia puedan comprender la situación del banco. nivel general de riesgo de mercado.

La junta directiva, la alta gerencia y el personal relacionado con la gestión del riesgo de mercado de los bancos comerciales deben comprender los métodos, modelos y supuestos de medición del riesgo de mercado adoptados por el banco, a fin de comprender con precisión los resultados de medición del riesgo de mercado. riesgo.

3. Los bancos comerciales deberían tomar medidas para garantizar la racionalidad y precisión de las suposiciones, parámetros, fuentes de datos y procedimientos de medición. Los bancos comerciales deben evaluar periódicamente los supuestos y parámetros del sistema de medición del riesgo de mercado y desarrollar procedimientos internos para modificar los supuestos y parámetros. Los principales supuestos y modificaciones de parámetros deben ser aprobados por la alta dirección.

4. Los bancos comerciales deben revaluar las posiciones de las cuentas comerciales en función del valor de mercado al menos una vez al día por parte del back office, el middle office, el departamento de contabilidad financiera u otros departamentos funcionales relevantes o personal independiente del front office. Los factores de precios utilizados para la revaluación deben obtenerse de fuentes independientes de la oficina principal o verificarse de forma independiente. Los métodos y supuestos utilizados en las valoraciones deben ser lo más consistentes posible en los departamentos de front office, back office, middle office, contabilidad financiera y departamentos responsables de la gestión del riesgo de mercado. Si no son completamente consistentes, se deben desarrollar y utilizar ciertos métodos de revisión y ajuste. A falta de precios de mercado que puedan utilizarse para la revaluación del valor de mercado, los bancos comerciales deben determinar los criterios para seleccionar datos representativos, el método de adquisición y el método de cálculo del precio justo.

5. La Comisión Reguladora Bancaria de China alienta a los bancos comerciales con alta complejidad empresarial y altos niveles de riesgo de mercado a desarrollar y utilizar gradualmente modelos internos para medir el valor en riesgo y estimar cuantitativamente el nivel de riesgo de mercado que soportan. El valor en riesgo se refiere a la pérdida potencial máxima estimada que los cambios en los factores de riesgo de mercado, como las tasas de interés y los tipos de cambio, pueden causar para financiar posiciones, carteras de activos o instituciones bajo un determinado período de tenencia y un determinado nivel de confianza.

6. políticas y procedimientos internos para introducir nuevos modelos, ajustar los modelos existentes y probar la precisión del modelo. La verificación del modelo debe ser realizada por personal independiente del desarrollo y operación del modelo.

Los bancos comerciales que adopten modelos internos deben integrar la aplicación de los modelos con la gestión diaria de riesgos, y la información proporcionada por los modelos internos debe convertirse en parte integral del proceso de planificación, seguimiento y control de las carteras de riesgo de mercado. . Los bancos comerciales que adoptan modelos internos deben comprender y aplicar correctamente los resultados de los cálculos de los modelos internos de riesgo de mercado, comprender plenamente las limitaciones de los modelos internos y utilizar métodos de medición no estadísticos, como las pruebas de tensión, para complementar los métodos de los modelos internos.

7. Los bancos comerciales deben implementar pruebas retrospectivas periódicamente para comparar los resultados estimados de los métodos o modelos de medición del riesgo de mercado con los resultados reales, y ajustar y mejorar los métodos o modelos de medición del riesgo de mercado sobre esta base.

8. Los bancos comerciales deben establecer procedimientos exhaustivos y estrictos de pruebas de estrés, simular y estimar periódicamente las pérdidas potenciales que pueden resultar de eventos inesperados de pequeña probabilidad (como cambios drásticos en los precios de mercado o eventos políticos y económicos inesperados). ), con el fin de Evaluar su capacidad para soportar pérdidas en circunstancias extremadamente adversas. Las pruebas de resistencia deben incluir análisis tanto cualitativos como cuantitativos. Las pruebas de tensión deben seleccionar escenarios que tengan un impacto significativo en los riesgos de mercado, incluidos escenarios con pérdidas históricas significativas y escenarios hipotéticos.

Los escenarios hipotéticos incluyen situaciones en las que los supuestos y parámetros del modelo ya no son aplicables, situaciones en las que los precios de mercado cambian drásticamente, situaciones en las que la liquidez del mercado es gravemente insuficiente y situaciones en las que cambios importantes en el entorno externo pueden provocar pérdidas significativas o riesgos incontrolables. Los bancos comerciales deben realizar pruebas de tensión utilizando escenarios de tensión especificados por la Comisión Reguladora Bancaria de China y diseñados en función de su naturaleza comercial y entorno de mercado. Los bancos comerciales deberían, basándose en los resultados de las pruebas de resistencia, formular planes de contingencia cuando haya un impacto significativo en los riesgos de mercado y decidir si mejorar otras políticas y procedimientos para la gestión de límites, la asignación de capital y la gestión de riesgos de mercado, y cómo hacerlo. La junta directiva y la alta dirección deben revisar periódicamente el diseño y los resultados de las pruebas de resistencia y mejorar continuamente los procedimientos de las pruebas de resistencia. Los bancos comerciales implementarán una gestión de límites de riesgos de mercado, formularán procedimientos internos de aprobación y procedimientos operativos para límites de diversas categorías y niveles, y establecerán, revisarán y actualizarán periódicamente límites basados ​​en la naturaleza, escala, complejidad y tolerancia al riesgo del negocio.

Los límites de riesgo de mercado incluyen límites de transacciones, límites de riesgo y límites de limitación de pérdidas, que pueden desglosarse por región, unidad de negocio, cartera de activos, instrumento financiero y categoría de riesgo. Los bancos comerciales deben establecer un sistema de cuotas razonable en el que los diferentes tipos y niveles de cuotas se complementen entre sí en función de las diferentes funciones y limitaciones de las diferentes cuotas para controlar los riesgos, a fin de controlar eficazmente los riesgos de mercado. El límite total de riesgo de mercado de un banco comercial, así como el tipo y estructura del límite, serán aprobados por el consejo de administración.

Los bancos comerciales deben considerar los siguientes factores al diseñar el sistema de límites:

(1) La naturaleza, escala y complejidad del negocio (incluida la relación riesgo-retorno, liquidez y volatilidad). del negocio);

(2) El nivel de riesgo de mercado que los bancos comerciales pueden soportar.

(3) Desempeño pasado del departamento de operaciones comerciales;

(4) Nivel profesional y experiencia del personal.

(5) Precios, valoración y Sistema de medición del riesgo de mercado.

(6) Resultados de las pruebas de estrés;

(7) Nivel de control interno;

(8) Fortaleza del capital;

(IX); ) Desarrollo y cambios en los mercados exteriores.

Los bancos comerciales deberían desarrollar procedimientos para monitorear y manejar situaciones de exceso de límite. Si se excede el límite, se debe informar a la gerencia del mismo nivel de manera oportuna. La gerencia a este nivel debe decidir si aprueba y durante cuánto tiempo se puede mantener dicha situación excedente de acuerdo con las políticas y procedimientos de gestión de cuotas. El exceso no autorizado de la cuota se manejará de acuerdo con las políticas y procedimientos de gestión de cuotas. La dirección debe decidir si ajusta el sistema de gestión de cuotas en función de la situación del exceso de cuotas.

Los bancos comerciales deben garantizar la coherencia entre los diferentes límites de riesgo de mercado y coordinar la gestión de límites de otras categorías de riesgo, como los límites de riesgo de mercado y los límites de riesgo de liquidez.

10. Los bancos comerciales deben establecer un sistema completo y confiable de información de gestión de medición, seguimiento y control del riesgo de mercado, y tomar las medidas correspondientes para garantizar la exactitud, confiabilidad, puntualidad y seguridad de los datos. El sistema de información de gestión debe poder respaldar la medición del riesgo de mercado y su implementación de pruebas retrospectivas y de tensión, monitorear el cumplimiento de los límites de riesgo de mercado y proporcionar contenido relevante de los informes de riesgo de mercado. Los bancos comerciales deben establecer procedimientos de conciliación correspondientes para garantizar la coherencia e integridad de los datos comerciales de los diferentes departamentos y productos, y garantizar que se ingresen datos comerciales y de precios precisos en el sistema de medición del riesgo de mercado. Los bancos comerciales deberían mejorar y actualizar rápidamente sus sistemas de información de gestión según sea necesario.

11. Los bancos comerciales deben formular planes de contingencia para situaciones que tengan un impacto significativo en los riesgos de mercado, incluida la adopción de coberturas, la reducción de la exposición al riesgo y otras medidas para reducir los niveles de riesgo de mercado, y el establecimiento de planes de respuesta de emergencia para desastres naturales. , fallos del sistema bancario, etc. Sistemas, procedimientos y medidas de respuesta a contingencias o de respaldo ante emergencias para reducir posibles pérdidas y posibles daños a la reputación del banco. Los bancos comerciales deberían utilizar los resultados de las pruebas de resistencia como base importante para formular planes de contingencia para el riesgo de mercado, revisar y probar los planes de contingencia periódicamente y actualizar y mejorar continuamente los planes de contingencia.

12. Los informes de riesgo de mercado deben entregarse al consejo de administración, a la alta dirección y a otros directivos de forma periódica y oportuna. Los diferentes niveles y tipos de informes deben seguir un alcance, procedimientos y frecuencia de transmisión específicos. El informe debe incluir todo o parte de lo siguiente:

(1) Posiciones de riesgo de mercado por negocio, departamento, región y categoría de riesgo.

(2) Niveles de riesgo de mercado medidos por negocio, departamento, región y categoría de riesgo.

(3) Análisis estructural de posiciones de riesgo de mercado y niveles de riesgo de mercado.

(4) Ganancias y pérdidas

(5) Cambios en métodos y procedimientos para la identificación, medición, seguimiento y control del riesgo de mercado

(6) Cumplimiento de las políticas y procedimientos de gestión de riesgos de mercado;

(7) Cumplimiento de los límites de riesgo de mercado, incluido el manejo de los límites excedidos;

(8) Backtesting y pruebas de estrés;

(8) Backtesting y pruebas de estrés;

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(9) Auditoría interna y externa;

(10) Asignación de capital en riesgo de mercado.

(11) Sugerencias para mejorar las políticas, procedimientos y planes de emergencia de riesgo de mercado.

(12) Otra información sobre gestión de riesgo de mercado. Los informes de riesgo de mercado a la junta directiva generalmente incluyen el perfil general de riesgo de mercado del banco, los niveles de riesgo, el estado de pérdidas y ganancias y el cumplimiento de los límites de riesgo de mercado y otras políticas y procedimientos de gestión de riesgo de mercado. Los informes de riesgo de mercado presentados a la alta dirección y otros directivos suelen incluir información detallada desglosada por región, unidad de negocio, cartera de activos, instrumento financiero y categoría de riesgo, con una alta frecuencia de presentación de informes.