Un documento sobre las causas y ejemplos del riesgo de liquidez en los bancos comerciales
En tu vida diaria de estudio y trabajo, todo el mundo habrá entrado más o menos en contacto con los trabajos. Los trabajos son una herramienta de intercambio académico de resultados. ¿Nunca sabes por dónde empezar cuando escribes un artículo? A continuación se muestra un documento que compilé sobre las causas y ejemplos del riesgo de liquidez en los bancos comerciales. ¡Espero que pueda ayudar a todos!
El ritmo acelerado de la globalización financiera y el avance continuo de la reforma del mercado financiero de mi país han hecho, por un lado, que las conexiones entre los bancos comerciales sean cada vez más estrechas. Los bancos individuales e incluso la liquidez local insuficiente pueden conducir a. por otro lado, el colapso de todo el sistema financiero, la liquidez es escasa, la escala del negocio de activos en moneda extranjera de los bancos comerciales continúa expandiéndose, el número de instituciones extranjeras aumenta gradualmente y el grado de dependencia de los bancos extranjeros aumenta gradualmente. que expone continuamente los problemas de gestión del riesgo de liquidez de los bancos comerciales de mi país. Por lo tanto, en este contexto, es urgente mejorar el nivel de gestión del riesgo de liquidez de los bancos comerciales de mi país.
1. Razones para la formación del riesgo de liquidez en los bancos comerciales de mi país
(1) Desfase de plazos en la estructura de activos y pasivos del banco
Como especial empresa financiera, bancos comerciales, con la gestión de divisas como negocio principal. Los depositantes depositan su moneda de depósito en los bancos comerciales, que es el pasivo del banco. La estabilidad de los depósitos es un requisito previo para que los bancos comerciales emitan préstamos. Los depósitos se pueden dividir en depósitos a corto plazo y depósitos a medio y largo plazo. a tiempo. Si durante las actividades económicas de concesión de préstamos no se pueden recuperar a tiempo los préstamos a mediano y largo plazo y no se pueden cumplir los requisitos de retiro de los depositantes, surgirá el riesgo de liquidez. Las condiciones para que ocurra están determinadas por el modelo de negocio.
(2) Transformación de otros tipos de riesgos de los bancos comerciales en riesgos de liquidez
En realidad, hay muchos factores que contribuyen al riesgo de liquidez, es decir, la liquidez insuficiente es un problema común. problema que enfrentan los bancos comerciales en sus operaciones diarias. Cuando ocurre un riesgo de liquidez, si los problemas de gestión de riesgos, como los de mercado, crédito y operaciones, han existido durante mucho tiempo sin una prevención adecuada, se agregará más leña al fuego cuando la liquidez sea escasa, lo que provocará la propagación de los riesgos y los hará incontrolables. Un brote concentrado de riesgos puede eventualmente causar dificultades de liquidez en todo el sistema financiero.
(3) Los depositantes carecen de conocimientos básicos sobre la gestión de riesgos.
Cuando estalla una desaceleración económica y una crisis financiera, lo más probable es que se desencadenen corridas concentradas de los clientes. Por un lado, a los clientes les preocupa que se pierda la riqueza almacenada en el banco y también temen que los ingresos de los activos almacenados en el banco sean inferiores a la inflación, lo que provocará una disminución del poder adquisitivo de la moneda; por otro lado, se ha producido una crisis de pagos en el sistema interno del banco, provocando un efecto de contagio. Si la corrida no se puede abordar de inmediato, el efecto de contagio provocado por este pánico estará fuera de control, lo que eventualmente pondrá en peligro a todo el sistema financiero. y eventualmente desencadenar el colapso del sistema bancario.
(4) La caída de las tasas de interés del mercado ha provocado una escasez de liquidez en los activos bancarios.
La reducción por parte del banco central de las tasas de interés de depósitos y préstamos y de los coeficientes de reserva ha tenido un gran impacto en. los activos y pasivos de los bancos comerciales. Para los clientes de depósitos con una gran cantidad de efectivo, la caída de las tasas de interés de los depósitos los hará más propensos a invertir sus fondos en bonos o mercados de valores con mayores rendimientos. Cuando los tipos de interés caen o incluso alcanzan tipos de interés negativos, los depositantes preferirán carteras de inversión con altos rendimientos. Por lo tanto, los bancos se enfrentarán a una situación pasiva de gran fuga de capitales, que es un fenómeno de desintermediación financiera. A medida que las tasas de interés bajen, la demanda de préstamos se fortalecerá y el acceso de bajo costo a los fondos hará que los bancos experimenten una mayor demanda de préstamos.
2. Análisis de caso---tomando como ejemplo el Banco Industrial y Comercial de China
(1) Selección de indicadores y fuentes de datos
Respecto a las variables explicadas , este artículo extrae lecciones de Liu Xiaoxing. El método de tratamiento de Wang Jinding (2010) selecciona la relación préstamo-depósito (CDB) para representar el riesgo de liquidez de los bancos comerciales. Las variables explicativas incluyen principalmente la estructura de pasivos (DBC), la estructura de activos (ZQTZ), la rentabilidad (SYL) y el índice de adecuación de capital (ZBCZ), utilizando respectivamente el monto del depósito a plazo/monto del depósito, el monto de la inversión en valores/activos totales: beneficio neto/año. Activos netos finales a representar.
Este artículo toma como ejemplo el Banco Industrial y Comercial de China. La recopilación de datos se basa en el principio de exhaustividad, precisión y eficacia. Los datos relevantes provienen de los informes anuales del Banco Industrial y Comercial de China y del "China Financial". Anuario" de 2003 a 2013.
(2) Construcción del modelo y análisis empírico
1. Construcción del modelo
Combinado con la relación interna de cada variable, analizamos la serie temporal de ICBC de 2003 a 2013. Datos, construya un modelo de regresión lineal múltiple de la siguiente manera:
CDBt=α β1DBCt β2ZQTZt β3SYLt β4ZBCZt ε
Entre ellos, CDBt, DBCt, ZQTZt, SYLt y ZBCZt representan respectivamente el riesgo de liquidez en el año t, la estructura de pasivos, la estructura de activos, la rentabilidad y el índice de adecuación de capital. α es un término constante, β1, β2, β3, β4 son coeficientes de regresión y ε es un error aleatorio.
2. Análisis empírico Este artículo utiliza el método de mínimos cuadrados para realizar análisis de regresión en datos de series de tiempo basados en el modelo de regresión lineal múltiple. Los resultados se muestran en la Tabla 1.
Al analizar los resultados de la regresión, se encontró que la bondad de ajuste de todo el modelo fue 89,66 y el ajuste fue bueno. En general, el riesgo de liquidez del ICBC tiene una correlación negativa significativa con su estructura de pasivos y de activos, mientras que la relación con su propia rentabilidad y su índice de adecuación de capital no es obvia. El desempeño específico es el siguiente:
(1) El coeficiente de la estructura de pasivos de los bancos comerciales sobre su riesgo de liquidez es - 0.5413, lo que muestra un efecto negativo significativo, es decir, la estructura de pasivos de los bancos comerciales ( proporción de depósitos a plazo) cada Al aumentar en 1 unidad, el riesgo de liquidez de los bancos comerciales disminuirá en 0,5413 unidades
(2) El coeficiente de la estructura de activos de los bancos comerciales sobre su riesgo de liquidez es - 0,3518, y es significativo en el nivel 5, es decir, bancos comerciales. Por cada aumento de 1 unidad en la estructura de activos del banco, el riesgo de liquidez de los bancos comerciales disminuirá en 0,3518 unidades.
(3) Aunque la rentabilidad y el índice de adecuación de capital tienen una correlación negativa con el riesgo de liquidez de los bancos comerciales, no han pasado la prueba de significancia, es decir, no son significativos, lo que indica que el rendimiento sobre el capital El ratio tiene una correlación negativa con el riesgo de liquidez de los bancos comerciales. El riesgo de liquidez no tiene mucho impacto y la fuerte rentabilidad no mejora la liquidez de sus activos. La razón puede ser que se puede obtener una fuerte rentabilidad invirtiendo en productos financieros de alto riesgo y alto rendimiento, a expensas de la liquidez, mientras que un alto índice de adecuación de capital reducirá el riesgo de liquidez del banco hasta cierto punto, pero en relación con el riesgo de liquidez del banco; Las características de las operaciones de alto pasivo de los bancos no tienen un efecto tan obvio en la reducción de los riesgos de liquidez como se imagina.
3. Conclusiones y sugerencias de la investigación
Este artículo estudia los factores que afectan el riesgo de liquidez de los bancos comerciales y extrae las siguientes conclusiones: Existe una relación entre la estructura de pasivos y el riesgo de liquidez de bancos comerciales Existe una correlación negativa significativa, es decir, a medida que aumenta la estructura de pasivos de los bancos comerciales (proporción de depósitos a plazo), el riesgo de liquidez de los bancos comerciales se reducirá significativamente la estructura de activos de los bancos comerciales tiene un efecto negativo significativo; sobre el riesgo de liquidez, es decir, un aumento en la estructura de activos (proporción de inversión en valores) de los bancos comerciales puede reducir el riesgo de liquidez de los bancos comerciales y aliviar efectivamente la falta de liquidez, aunque la rentabilidad y el índice de adecuación de capital tienen una correlación negativa; con el riesgo de liquidez de los bancos comerciales, no pasaron la prueba de significancia.
Con base en las conclusiones de la investigación y la situación real de la gestión del riesgo de liquidez de los activos de los bancos comerciales de mi país, este artículo presenta las siguientes sugerencias relevantes: Primero, optimizar la asignación de la estructura de activos y mejorar la eficiencia del capital. usar. Ajustar el desfase de vencimientos de activos y pasivos para hacerlos más racionales, como controlar al mismo tiempo el vencimiento de los préstamos, optimizar la estructura de activos y pasivos, mejorar la eficiencia del uso de los fondos y reducir los riesgos de liquidez bancaria. En segundo lugar, debemos desarrollar activamente los negocios de intermediación y los negocios fuera de balance y fomentar la titulización de activos. Para ampliar las fuentes de ganancias y acelerar el desarrollo de negocios de intermediación y negocios fuera de balance, también podemos intentar emitir valores mobiliarios para brindar suficientes posiciones de liquidez a los bancos y reducir la presión de liquidez de los bancos comerciales en el lado de los activos. El tercero es monitorear el nivel de concentración de pasivos y evitar una única fuente de fondos.
Sobre la base de mantener a los clientes antiguos, continuaremos explorando clientes potenciales de alta calidad a través de la innovación de productos y servicios, ampliaremos la escala de responsabilidad del banco y optimizaremos la estructura de responsabilidad. En cuarto lugar, debemos implementar una gestión de pruebas de estrés para reducir los riesgos sistémicos. Acelerar el establecimiento de un sistema de pruebas que sea consistente con el desarrollo de la industria bancaria de mi país. Al mismo tiempo, se debe prestar atención a los canales y fuentes de los riesgos de liquidez, y se deben realizar comparaciones horizontales y verticales de los resultados de las pruebas de resistencia para gestionar mejor la liquidez y reducir los riesgos de liquidez sistémicos.
Referencias:
[1] Liu Xiaoxing, Wang Jinding. Investigación sobre el riesgo de liquidez de los bancos comerciales de mi país [J].
[2] Zhou Kai, Yuan Yuan. Investigación sobre la aplicación de pruebas de tensión de riesgo de liquidez dinámicas en bancos comerciales [J]. p>[3] Peng Jiangang, Wang Jia, Zou Ke. Identificación y control del riesgo de liquidez del desfase de vencimientos de depósitos y préstamos desde una perspectiva macroprudencial [J]. >
[4] Yin Jizhi. Investigación poscrisis sobre la supervisión del riesgo de liquidez de los bancos comerciales del Times [J]. Finanzas y economía.