¿Qué significa el compromiso de préstamo en el capital económico?

1. ¿Cuál es el significado de compromiso de préstamo en el capital económico?

El compromiso de préstamo (compromiso de préstamo) se refiere a los términos y condiciones establecidos por los bancos comerciales y otras instituciones financieras dentro de un período determinado. de tiempo. Un compromiso de otorgar un préstamo a un titular del compromiso (prestatario potencial).

2. El significado y tipos de compromiso de préstamo (LoanCommitment)

El compromiso de préstamo se refiere a un acuerdo en el que un banco se compromete a otorgar un préstamo a un prestatario dentro de un período determinado o en un momento determinado según las condiciones acordadas. El negocio fuera de balance de un banco es un crédito directo prometido en un momento determinado en el futuro. Se puede dividir en dos tipos: compromiso de préstamo irrevocable y compromiso de préstamo revocable. Los clientes deben pagar una determinada tarifa de compromiso por la parte no utilizada del límite de préstamo especificado.

En diciembre de 1993, la Junta de Gobernadores del Sistema de la Reserva Federal emitió la Regulación H revisada. La Regulación H considera que un compromiso significa cualquier acuerdo legalmente vinculante que obligue a un banco a: (1) proporcionar crédito en forma de préstamo o arrendamiento (2) comprar préstamos, valores u otros activos;

( 3) Participación en un préstamo o arrendamiento.

Además, los compromisos incluyen líneas de sobregiro, líneas de crédito renovables, líneas de crédito hipotecarias y sobre el valor de la vivienda y otras transacciones similares. Desde un punto de vista formal, los compromisos de préstamo son un componente importante de los compromisos, y las líneas de sobregiro y los acuerdos de crédito rotatorio son sus manifestaciones específicas. Los compromisos de préstamo desempeñan un papel importante en los mercados de crédito. En un mercado crediticio competitivo, la existencia de compromisos de préstamo puede satisfacer las necesidades crediticias futuras inciertas del prestatario; para la parte comprometida, los compromisos de préstamo le permiten hacer arreglos de financiamiento lo antes posible y maximizar sus beneficios al establecer relaciones de crédito a largo plazo. cuota de mercado. Además, los compromisos de préstamo también pueden resolver los riesgos causados ​​por la asimetría de la información y reducir los costos de transacción, mejorando así la eficiencia general del mercado financiero. [1]

Tipos

Los compromisos de préstamo se presentan de muchas formas. Los compromisos de préstamo se pueden clasificar de diferentes maneras según factores como los términos y condiciones bajo los cuales se contrae el compromiso:

(1) Los compromisos de préstamo se pueden clasificar en préstamos revocables en función de si la parte que asume el compromiso puede revocar el compromiso en cualquier momento sin restricciones. Compromisos y compromisos de préstamo irrevocables;

(2) Según las características cambiantes de las tasas de interés, se pueden dividir en compromisos de tasa de interés fija y compromisos de tasa de interés variable. Lo primero significa que la parte comprometido debe proporcionar crédito al prestatario a una tasa de interés predeterminada. La segunda generalmente se determina con base en la tasa de interés líder del mercado (primerate) más un recargo.

(3) Según el uso del monto del préstamo, se puede dividir en [span] compromiso de préstamo a plazo (TermLoadCommitment), compromiso de reserva (StandbyCommitment) y compromiso renovable (RevolvingCommitment). Un compromiso de préstamo a plazo significa [span] que durante el período de compromiso, el prestatario solo puede utilizar todo o parte del monto del préstamo prometido por el banco al mismo tiempo; un compromiso de reserva significa [span] que el prestatario puede usar el monto del préstamo prometido por el banco; el banco varias veces. Y el compromiso restante sigue siendo válido durante el período de compromiso; el compromiso renovable significa [lapso] que el prestatario puede utilizar el monto del préstamo prometido por el banco varias veces dentro del período de compromiso, y puede utilizar repetidamente el préstamo reembolsado, según corresponda. siempre que el prestatario esté de acuerdo en un momento determinado, basta con utilizar no más que el compromiso total.

Riesgo

Como instrumento crediticio, los compromisos de préstamo generalmente deben soportar dos aspectos de riesgos financieros:

Primero, el riesgo crediticio, que está relacionado con el endeudamiento potencial. La capacidad de una persona para pagar está directamente relacionada con su voluntad. El riesgo crediticio de los compromisos crediticios proviene casi en su totalidad de prestatarios potenciales;

El segundo es el riesgo de mercado, que está ampliamente relacionado con cambios adversos en las condiciones del mercado, incluidas las tasas de interés, los tipos de cambio y los cambios de precios. Sin embargo, para los compromisos de préstamo, un incumplimiento sólo es posible si una de las partes tiene un valor de mercado positivo, ya que este valor representa la pérdida esperada o la obligación de salida de efectivo.

Desde una perspectiva económica, un compromiso de préstamo tiene las características de una opción.

Por ejemplo, para un compromiso de préstamo a tasa fija al estilo americano, sin considerar la tarifa de compromiso, cuando una institución financiera (emisor de opciones), como un banco comercial, se compromete a otorgar un préstamo a una tasa fija tasa de interés en el período futuro, si la tasa de interés de mercado es mayor que la tasa de interés fijada durante el período de ejecución, el titular del compromiso (prestatario potencial) ejecutará este compromiso de préstamo y recibirá un ingreso igual al producto de la diferencia entre la tasa de interés de mercado tasa de interés y la tasa de interés establecida y el monto máximo del préstamo si la tasa de interés de mercado es menor que la tasa de interés establecida, el titular del compromiso abandonará la ejecución y obtendrá un préstamo utilizando la tasa de interés de mercado actual, evitando así; pérdidas equivalentes al producto de la diferencia entre el tipo de interés de mercado y el tipo de interés fijado por el importe máximo del préstamo.