Los honorarios administrativos en los costos de tenencia de efectivo no tienen nada que ver con las tenencias de efectivo.

Los gastos administrativos en que incurre una empresa en la gestión de efectivo tienen la naturaleza de costos fijos. Tiene poco que ver con la cantidad de efectivo que se mantiene dentro de un cierto rango. Renunciar a las ganancias reinvertidas (costo de oportunidad) es un costo variable que es proporcional a las tenencias de efectivo. El costo de la escasez de efectivo se refiere a la pérdida causada a la empresa cuando las tenencias de efectivo son insuficientes y no pueden reponerse mediante la realización de valores negociables a tiempo. Cambia en la dirección opuesta a las tenencias de efectivo.

Entre los costes de conversión, el coste de conversión calculado en función del volumen de transacciones confiado poco tiene que ver con el número de conversiones y es un coste que nada tiene que ver con la toma de decisiones. Los costos fijos de cambio que ocurren cada vez son costos relacionados con las decisiones. Los costos fijos de cambio son inversamente proporcionales a las tenencias de efectivo.

Datos ampliados:

Cuando se utiliza el modelo de análisis de costos para determinar las tenencias de efectivo óptimas, solo se consideran el costo de oportunidad y el costo de escasez causados ​​por mantener una cierta cantidad de efectivo, pero la gestión No se consideran tarifas ni costos de cambio.

Cuando se utiliza el modelo de inventario para determinar las tenencias de efectivo óptimas, las tenencias de efectivo óptimas se refieren a las tenencias de efectivo que pueden mantener la suma del costo de oportunidad y el costo de conversión de la gestión de efectivo en el nivel más bajo.