Problemas existentes y contramedidas en la reestructuración de la deuda de las empresas chinas

Las empresas informan falsamente sus activos y sus estados contables son falsos. Las normas de reestructuración de la deuda estipulan que los activos no monetarios aceptados por los acreedores deben contabilizarse de acuerdo con el valor en libros de los créditos por cobrar más los impuestos por pagar correspondientes. En otras palabras, cuando la deuda se paga con activos no monetarios o la deuda se convierte en capital, el valor del activo es generalmente menor que el valor contable de la deuda. Sin embargo, la contabilidad del acreedor se basa en el valor en libros de los derechos del acreedor, lo que aumenta considerablemente el valor de los activos recibidos, es decir, el valor de los activos se declara falsamente desde la fecha de la reorganización hasta el final del período en que el activo Se hacen provisiones por deterioro, especialmente cuando el valor contable de la deuda es mucho mayor. Cuando se trata del valor real de los activos no monetarios o del patrimonio, la presentación falsa a gran escala de los activos por parte de los acreedores puede fácilmente inducir a error a los usuarios de las declaraciones y es inconsistente con el principio de prudencia. Por supuesto, el requisito previo para que los acreedores registren sus créditos basándose en el valor en libros es hacer provisiones para el deterioro de los activos al final del período. Sin embargo, debido a la falta de mercados relativamente activos y precios justos de mercado para activos no monetarios como inventarios, activos fijos y activos intangibles, así como a la incertidumbre sobre el valor de los activos mismos, así como a las propias razones de la empresa. , no está dispuesto a proporcionar información y cálculos contables verídicos. Provisión por deterioro de activos. Incluso si existe un mercado de capitales activo para inversiones a corto plazo, se puede optar por acumular provisiones por deterioro al final del período para lograr el propósito de no mencionar provisiones por deterioro, de modo que los activos siempre estarán en un estado falso, causando las declaraciones sean falsas.

Según las normas de reestructuración de deuda que no cumplen con el principio de coherencia, cuando el deudor paga la deuda con efectivo inferior al valor contable de la deuda, la diferencia entre los activos en efectivo aceptados por el acreedor y el valor en libros de los derechos por cobrar del acreedor se incluye directamente en el período actual como una pérdida. Sin embargo, las ganancias y pérdidas se incluyen en "gastos no operativos - pérdidas por reestructuración de deuda" cuando el deudor utiliza activos no monetarios para pagar; deudas o convierte deudas en capital, el acreedor debe registrar el valor en libros de los derechos por cobrar del acreedor en lugar del valor en libros de los derechos del acreedor. La diferencia entre el valor real de los activos no monetarios o el capital se trata como una pérdida por reestructuración, que es contrario al principio de coherencia.

Es fácil para los acreedores manipular las ganancias. Cuando se utilizan activos distintos del efectivo para pagar deudas o canjes de deuda por acciones, los acreedores registran la deuda de acuerdo con el valor contable de los créditos por cobrar, lo que puede brindar nuevas oportunidades para que los acreedores manipulen las ganancias. Los acreedores hicieron concesiones durante el proceso de reestructuración e incurrieron en pérdidas por reestructuración, pero no pueden incluirse en las pérdidas por reestructuración de la deuda y deben incluirse en el valor de los activos, por lo que los acreedores pueden compensar esta pérdida mediante otros métodos.

Sin considerar el valor temporal de los fondos, las normas de reestructuración de deuda estipulan que si el valor en libros de los créditos por cobrar reorganizados del acreedor es mayor que el monto por cobrar en el futuro, el acreedor amortizará el valor en libros de las reclamaciones reorganizadas por cobrar a Por el monto por cobrar en el futuro, el monto de amortización se tratará como una pérdida para el período actual si el valor en libros de los derechos de acreedor reestructurados del acreedor es igual o menor que el monto por cobrar en el período; futuro, el acreedor no realizará el tratamiento contable. Luego, bajo este método de reorganización, los derechos del acreedor deben comparar primero el valor en libros de los derechos del acreedor reestructurado con el monto futuro por cobrar después de modificar las condiciones de la deuda para determinar si se debe realizar un tratamiento contable. Debido a que todo el dinero tiene un valor en el tiempo, es posible que el valor en libros de un reclamo reestructurado sea menor que el monto por cobrar en el futuro, pero mayor que el valor presente del monto por cobrar en el futuro. Es decir, el acreedor realmente hizo concesiones e incurrió en pérdidas por reestructuración, pero no se llevó a cabo ninguna contabilidad porque se ignoró el valor temporal de los fondos.

Aplicación del concepto de "valor en libros de los créditos reestructurados" Las normas de reestructuración de deuda utilizan el "valor en libros de los créditos reestructurados" como base de medición para las partidas contables de reestructuración de deuda. El llamado valor contable de los créditos reestructurados se refiere al importe neto de un crédito por cobrar menos la provisión para insolvencias. De hecho, en la reestructuración de la deuda, no importa cómo el deudor compense y pague la deuda que tiene, el monto de reembolso relevante y la base de medición entre el acreedor y el deudor son los mismos, y todos se basan en los saldos de cuentas correspondientes. basado en cuentas por cobrar y por pagar. En este caso, excepto por algunas circunstancias especiales, como el intercambio de cuentas por cobrar de deuda por otros activos, la mayoría de las cuentas por cobrar de deuda que necesitan ser reestructuradas son cuentas por cobrar de largo plazo y de gran monto, y el contador recaudará una mayor proporción de Las provisiones para insolvencias podrán devengarse en su totalidad.

Recomendaciones para mejorar los estándares de reestructuración de deuda

La definición de restauración del valor razonable se refiere a "el intercambio voluntario de activos o liquidación de deudas entre dos partes que están familiarizadas con la situación en un "monto" de la transacción en condiciones de plena competencia. La contabilidad del valor razonable se refiere a un modelo contable que utiliza el valor razonable como principal atributo de medición de activos y pasivos. Se originó en los Estados Unidos en la década de 1980. Ahora, el entorno del mercado chino y la calidad del personal contable mejoran y mejoran constantemente, por lo que el uso de la medición del valor razonable será inevitable.

El valor razonable debe ser la medida más verdadera y justa de los activos y pasivos de una empresa. Se utiliza para manipular las ganancias debido a algunos factores ambientales y humanos. Por lo tanto, el autor sugiere que los acreedores aún deberían contabilizar los activos no monetarios o el patrimonio recibido a su valor razonable, y la diferencia entre el valor razonable y el valor contable de los créditos reestructurados debería reconocerse como pérdidas por reestructuración de deuda.

Presentación del concepto de valor temporal de los fondos. El valor de los fondos es diferente en diferentes períodos. El valor temporal de los fondos juega un papel importante en la inversión corporativa y la gestión financiera. Si ignora el valor del dinero en el tiempo, puede causar grandes pérdidas a su negocio. El autor sugiere que al reorganizar la deuda modificando otras condiciones de la deuda, los acreedores deberían primero comparar el valor en libros de los créditos reestructurados con el valor presente de las cuentas por cobrar futuras después de las condiciones modificadas. Si el primero es mayor que el segundo, el valor en libros se reducirá al valor presente de las cuentas por cobrar futuras, y el monto de la reducción se reconocerá como una pérdida para el período actual. Si el primero es menor que el segundo, no se realizará ningún tratamiento contable.

Si se utiliza el concepto de "saldo contable de créditos reestructurados" en el tratamiento contable de los acreedores en la reestructuración de deuda, ya no debería utilizarse el concepto de "valor contable de créditos reestructurados", sino el saldo contable La base de medición para asuntos de reestructuración se basa en el reembolso (recuperación) real de los reclamos como el valor en libros de los activos o patrimonio no monetarios comprometidos. En otras palabras, el monto de la provisión para insolvencias para un determinado reclamo no afectará directamente el saldo contable del reclamo reestructurado y, por lo tanto, no afectará las partidas de activos relevantes medidas según el valor en libros en la reestructuración de la deuda.

Manejo de ganancias y pérdidas por reestructuración: para los derechos por cobrar de los acreedores que no pueden recuperarse debido al alivio de la deuda u otras razones, las provisiones para deudas incobrables que se han proporcionado deben cancelarse primero de acuerdo con las regulaciones pertinentes. Si la provisión para insolvencias es insuficiente para compensar, la diferencia se tratará como una pérdida para el período actual; si aún queda un saldo de provisión para insolvencias después de la compensación, se considerará como ingreso del año anterior y se transferirá al "; "cuenta de ajuste de pérdidas y ganancias del año anterior". Para los créditos por cobrar que han sido revendidos mediante la transferencia de activos y capital, las provisiones para insolvencias también se han tratado como ingresos de años anteriores según el método anterior. El autor cree que, dado que la empresa incluye directamente las cuentas por cobrar irrecuperables en los actuales "gastos administrativos" o "provisiones para insolvencias", la parte de la concesión del acreedor en la reestructuración de la deuda también es un crédito irrecuperable y también debe registrarse de conformidad con las convenciones anteriores, es decir, las pérdidas por reestructuración deben incluirse en los "gastos administrativos".