¡El “cambio de ancla” en las tasas de interés hipotecarias se implementa hoy! ¿Arriba o abajo? ¿Qué impacto tendrá en el mercado inmobiliario?
¿Qué impacto tendrá esta política en los pagos mensuales de la hipoteca? ¿Las tasas de interés hipotecarias subirán o bajarán en el futuro? ¿Cuál será la tendencia del mercado inmobiliario en el futuro?
Nueva conversión de tipos de interés hipotecarios
El 20 de agosto de este año, la reforma de los tipos de interés orientada al mercado dio un paso más. La primera cotización tras la reforma del mecanismo de formación de la LPR fue. anunciado, con un plazo de 1 año de 4.25% y un plazo de 5 años de 4.25%. Lo anterior es 4.85% el segundo precio de cotización anunciado el 20 de septiembre muestra que el plazo de un año es 4.20%, y la LPR de; cinco años o más permanece sin cambios.
Con la reforma de la LPR, los tipos de interés de los préstamos personales para vivienda también han sufrido grandes cambios.
El 25 de agosto, el banco central emitió el Aviso No. 16 de 2008 (2019), estableciendo que a partir del 8 de junio de 2010, la tasa de interés para nuevos préstamos personales comerciales para vivienda se basará en el período correspondiente. del último mes. La LPR se forma sumando los puntos de referencia de precios. La tasa de interés para el préstamo de primera vivienda no será inferior a la LPR para el mismo período, y la tasa de interés para el préstamo de segunda vivienda no será inferior a la LPR para el mismo período más 60 puntos básicos.
“Separar lo viejo de lo nuevo” es otro foco de esta reforma de las tasas de interés. El banco central afirmó en el anuncio que los préstamos para vivienda personal comercial emitidos antes del 8 de junio de 2010 y los préstamos para vivienda personal comercial firmados pero no emitidos seguirán siendo implementados de acuerdo con el contrato original.
La persona relevante a cargo del banco central explicó que el anuncio se centra principalmente en las tasas de interés de los préstamos personales para vivienda recientemente publicadas, y que las tasas de interés existentes para los préstamos personales para vivienda aún se implementarán de acuerdo con el contrato original; En comparación con antes de la reforma, los tipos de interés de los hogares que solicitan préstamos personales para vivienda han aumentado. Los gastos no se han visto afectados en gran medida. En pocas palabras, a menos que el banco central suba o baje las tasas de interés, los pagos mensuales de los compradores de viviendas que ya están pagando sus préstamos no se verán afectados.
Además, el banco central ha dejado claro que la política de tipos de interés del fondo de previsión para préstamos personales para vivienda no se ajustará por el momento. Yan Yuejin, director de investigación del Centro Think Tank del Instituto de Investigación E-House, dijo que el ajuste temporal de la política de fondos de previsión es un reflejo de la política actual de fondos de previsión que es conveniente y pragmática para la gente. que el costo de comprar una casa para necesidades inmediatas no aumente, pero también mantener estable la tasa de interés del préstamo.
¿Arriba o abajo?
Después de este ajuste, ¿subirán o bajarán los tipos de interés hipotecarios?
Liu Guoqiang, vicegobernador del Banco Central, dejó claro en la sesión informativa periódica sobre políticas del Consejo de Estado celebrada el 20 de agosto que una cosa es segura: ¡las tasas de interés hipotecarias no bajarán!
Desde el 24 de octubre de 2015, la tasa de interés de referencia nacional para préstamos personales comerciales para vivienda a cinco años es del 4,75% y a más de cinco años, del 4,90%. Actualmente, la mayoría de los préstamos para vivienda en China tienen plazos fijos de más de 5 años, y la tasa de interés de referencia del 4,90% suele ser el estándar de referencia para los bancos y compradores de viviendas.
La nueva política del banco central aclara que el tipo de interés para los préstamos para primera vivienda no será inferior a la LPR durante más de cinco años, que es del 4,85%, y el tipo de interés para los préstamos para segunda vivienda será no será inferior al 5,45% tras incrementarse en 60 puntos básicos. Por el contrario, después de la conversión del precio de referencia, el límite inferior de la tasa de interés nacional del primer préstamo personal comercial para vivienda es básicamente consistente con el nivel nacional actual de tasa de interés más baja real para préstamos personales para vivienda, con pocos cambios.
Zhang Dawei, analista jefe de Centaline Real Estate, señaló que, en general, ésta sigue siendo una política neutral. El propósito de esta política es estabilizar las expectativas inmobiliarias y evitar que las tasas de interés inmobiliarias caigan significativamente después de la LPR. Esto es para evitar estimular el sector inmobiliario en lugar de suprimirlo.
Sin embargo, Zhang Dawei enfatizó que la tasa de interés LPR es flotante, lo que significa que la tasa de interés hipotecaria también será flotante. Es más probable que la tasa de interés LPR se reduzca en el futuro, por lo que la tasa de interés hipotecaria también se reducirá y la tasa de interés hipotecaria será ligeramente más alta que ahora.
Institución: Las tasas de interés hipotecarias reales en varias ciudades variarán.
El anuncio también dejó claros los requisitos para la implementación del New Deal en cada ciudad.
El banco central declaró que las sucursales provinciales deben guiar el mecanismo de autodisciplina de fijación de precios de tasas de interés del mercado provincial y determinar el aumento de las tasas de interés para el primer y segundo préstamo personal comercial para vivienda dentro de su jurisdicción con base en el crédito nacional unificado. la política y los cambios en la situación del mercado local de bienes raíces límite inferior de las instituciones financieras bancarias deben aclarar las normas de fijación de precios de tasas de interés para los préstamos comerciales para viviendas personales sobre la base del límite inferior del mecanismo de autorregulación de precios de tasas de interés del mercado provincial, combinado con las condiciones operativas. , estado de riesgo del cliente, estado crediticio y otros factores, y determinar razonablemente el valor específico de cada préstamo.
Dong Ximiao, subdirector del Instituto de Investigación Financiera de Chongyang de la Universidad Renmin de China, señaló que la nueva política estipula los requisitos mínimos para tasas de interés hipotecarias uniformes en todo el país de acuerdo con el principio de ". políticas adaptadas a la ciudad", se espera que la tasa de interés real de los préstamos personales para vivienda en la mayoría de las áreas haya aumentado.
Los datos publicados por el Instituto de Investigación de Big Data Rong360 muestran que en agosto, entre las 35 ciudades monitoreadas, las tasas de interés de los préstamos para primera vivienda aumentaron en 17 ciudades, y las tasas de interés en 16 ciudades se mantuvieron en los niveles de julio. Entre las ciudades de primer nivel, Guangzhou aumentó en un promedio de 4 puntos básicos, mientras que otras ciudades se mantuvieron sin cambios, entre las ciudades de segundo nivel, Suzhou, Wuxi, Shenyang y Changsha subieron todas en marzo, y Shenyang aumentó sólo 23 puntos básicos; Wuhan, Dongguan y Changchun tuvieron tasas de interés para préstamos para primera vivienda ligeramente reducidas.
Entre las 533 sucursales bancarias (subsucursales) en 35 ciudades monitoreadas, excepto los bancos que han suspendido los préstamos, * * * 19 bancos todavía implementan la actual política preferencial sobre las tasas de interés de referencia, y todos ellos están ubicados en Shanghai; las tasas de interés de los préstamos para segunda vivienda del Banco 116 son inferiores al 5,45% y se distribuyen principalmente en 19 ciudades, incluidas Shanghai, Xiamen, Tianjin, Shenzhen y Guangzhou.
Pacific Securities dijo que después de la implementación de la nueva política hipotecaria, estos bancos deben aumentar las tasas de interés hipotecarias, lo que puede aumentar aún más las tasas de interés hipotecarias promedio en algunas ciudades. A juzgar por los datos actuales, los tipos de interés de los préstamos para primera vivienda en Shanghai y los tipos de interés medios para segundas viviendas en Xiamen y Tianjin se enfrentan a una presión al alza.
Guosheng Securities dijo que las ciudades con tasas de interés de préstamos para primera vivienda con descuento, como Shanghai y Xiamen, y las ciudades con tasas de interés flotantes para préstamos para primera vivienda, como Beijing, se verán afectadas de manera diferente en el corto plazo. . En el futuro, habrá muchas ciudades con límite inferior cero, así como ciudades con precios de vivienda elevados. Las tasas de interés hipotecarias reales en cada ciudad serán diferentes.